Regolamento art
MICAR sulle crypto testo multilingue 2023/1114 SV
BG CS DA DE EL EN ES ET FI FR GA HR HU IT LV LT MT NL PL PT RO SK SL SV print pdf
Index & defs
- 4 Artikel 1 Innehåll
- 1 Artikel 2 Tillämpningsområde
- 10 Artikel 3 Definitioner
- 1 Artikel 4 Erbjudanden till allmänheten av andra kryptotillgångar än tillgångsanknutna token eller e-pengatoken
- 4 Artikel 5 upptagande till handel av andra kryptotillgångar än tillgångsanknutna token eller e-pengatoken
- 7 Artikel 6 Innehåll i och form på vitboken om kryptotillgångar
- 6 Artikel 7 Marknadsföringsmaterial
- 8 Artikel 8 Anmälan av vitboken om kryptotillgångar och av marknadsföringsmaterialet
- 3 Artikel 9 Offentliggörande av vitboken om kryptotillgångar och av marknadsföringsmaterialet
- 3 Artikel 11 Rättigheter för erbjudare och personer som ansöker om upptagande till handel av andra kryptotillgångar än tillgångsanknutna token eller e-pengatoken
- 5 Artikel 12 Revidering av offentliggjorda vitböcker om kryptotillgångar och av offentliggjort marknadsföringsmaterial
- 3 Artikel 14 Skyldigheter för erbjudare och personer som ansöker om upptagande till handel av andra kryptotillgångar än tillgångsanknutna token eller e-pengatoken
- 6 Artikel 15 Ansvar för den informationen som lämnas i en vitbok om kryptotillgångar
- 3 Artikel 16 Auktorisation
- 3 Artikel 17 Krav på kreditinstitut
- 2 Artikel 18 Ansökan om auktorisation
- 4 Artikel 19 Innehåll i och form på en vitbok om kryptotillgångar avseende tillgångsanknutna token
- 1 Artikel 21 Beviljande eller nekande av auktorisationen
- 1 Artikel 28 Offentliggörande av vitboken om kryptotillgångar
- 1 Artikel 29 Marknadsföringsmaterial
- 2 Artikel 34 Styrningsarrangemang
- 1 Artikel 46 Återhämtningsplan
- 4 Artikel 48 Krav vid erbjudande till allmänheten eller upptagande till handel av e-pengatoken
- 6 Artikel 51 Innehåll i och form på en vitbok om kryptotillgångar avseende e-pengatoken
- 1 Artikel 53 Marknadsföringsmaterial
- 2 Artikel 55 Planer för återhämtning och inlösen
- 1 Artikel 56 Klassificering av e-pengatoken som betydande e-pengatoken
- 1 Artikel 68 Styrningsarrangemang
- 1 Artikel 76 Drift av en handelsplattform för kryptotillgångar
- 1 Artikel 79 Placering av kryptotillgångar
- 1 Artikel 81 Tillhandahållande av rådgivning om kryptotillgångar och tillhandahållande av portföljförvaltning av kryptotillgångar
- 1 Artikel 86 Tillämpningsområde för regler om marknadsmissbruk
- 2 Artikel 87 Insiderinformation
- 7 Artikel 88 Offentliggörande av insiderinformation
- 2 Artikel 89 Förbud mot insiderhandel
- 13 Artikel 94 De behöriga myndigheternas befogenheter
- 1 Artikel 98 Samarbete med andra myndigheter
- 2 Artikel 102 Förebyggande åtgärder
- 1 Artikel 108 Behöriga myndigheters hantering av klagomål
- 5 Artikel 109 Register över vitböcker om kryptotillgångar, utgivare av tillgångsanknutna token och e-pengatoken och leverantörer av kryptotillgångstjänster
- 1 Artikel 145 Ändring av förordning (EU) nr 1095/2010
- för 776
- eller 714
- till 634
- kryptotillgångar 459
- artikel 379
- inte 367
- token 273
- utgivaren 260
- tillgångsanknutna 219
- genom 207
- handel 198
- e-pengatoken 184
- avses 170
- information 158
- kryptotillgångstjänster 157
- denna 155
- allmänheten 147
- upptagande 134
- överträder 133
- förordning 130
- enligt 130
- behöriga 129
- punkt 121
- enlighet 113
- vitboken 106
- person 101
- fall 101
- andra 98
- tillämpliga 93
- direktiv 90
- ansöker 89
- stycket 89
- första 85
- från 84
- betydande 82
- uppgifter 81
- erbjudandet 80
- myndigheten 80
- //eg 77
- utgivare 76
- personer 75
- dessa 75
- säkerställa 73
- inbegripet 71
- rådets 68
- beskrivning 66
- förfaranden 65
- tekniska 60
- vitbok 59
- samt 57
Artikel 1
Innehåll
1. I denna förordning fastställs enhetliga krav för erbjudande till allmänheten och upptagande till handel på en handelsplattform av andra kryptotillgångar än tillgångsanknutna token och e-pengatoken, av tillgångsanknutna token och av e-pengatoken samt krav för leverantörer av kryptotillgångstjänster.
2. I denna förordning fastställs särskilt följande:
| a) | Krav på transparens och informationslämnande för utgivning, erbjudande till allmänheten och upptagande av kryptotillgångar till handel på en handelsplattform för kryptotillgångar (upptagande till handel). |
| b) | Krav för auktorisation och tillsyn av leverantörer av kryptotillgångstjänster, utgivare av tillgångsanknutna token och utgivare av e-pengatoken, samt för deras drift, organisation och styrning. |
| c) | Krav för skydd av innehavare av kryptotillgångar vid utgivning, erbjudande till allmänheten och upptagande till handel av kryptotillgångar. |
| d) | Krav för skydd av kunder till leverantörer av kryptotillgångstjänster. |
| e) | Åtgärder för att förhindra insiderhandel, olagligt röjande av insiderinformation och otillbörlig marknadspåverkan i samband med kryptotillgångar, i syfte att säkerställa integriteten hos marknaderna för kryptotillgångar. |
Artikel 2
Tillämpningsområde
1. Denna förordning är tillämplig på fysiska och juridiska personer och vissa andra företag som deltar i utgivning, erbjudande till allmänheten och upptagande till handel av kryptotillgångar eller som tillhandahåller tjänster med anknytning till kryptotillgångar i unionen.
2. Denna förordning är inte tillämplig på
| a) | personer som tillhandahåller kryptotillgångstjänster uteslutande till sina moderföretag, sina dotterföretag eller till andra dotterföretag till samma moderföretag, |
| b) | en likvidator eller en förvaltare som agerar under ett insolvensförfarande, utom vid tillämpning av artikel 47, |
| c) | ECB, medlemsstaternas centralbanker när de agerar i egenskap av monetära myndigheter eller andra offentliga myndigheter i medlemsstaterna, |
| d) | Europeiska investeringsbanken och dess dotterföretag, |
| e) | Europeiska finansiella stabiliseringsfaciliteten och Europeiska stabilitetsmekanismen, |
| f) | offentliga internationella organisationer. |
3. Denna förordning är inte tillämplig på kryptotillgångar som är unika och som inte är fungibla med andra kryptotillgångar.
4. Denna förordning är inte tillämplig på kryptotillgångar som klassificeras på ett eller flera av följande sätt:
| a) | Finansiella instrument. |
| b) | Insättningar, inbegripet strukturerade insättningar. |
| c) | Andra medel, såvida de inte klassificeras som e-pengartoken. |
| d) | Värdepapperiseringspositioner i samband med en värdepapperisering enligt definitionen i artikel 2.1 i förordning (EU) 2017/2402. |
| e) | Skade- eller livförsäkringsprodukter som omfattas av de försäkringsklasser som förtecknas i bilagorna I och II till Europaparlamentets och rådets direktiv 2009/138/EG (27) eller de återförsäkrings- och retrocessionsavtal som avses i det direktivet. |
| f) | Pensionsprodukter som enligt nationell rätt erkänts ha som främsta syfte att ge investeraren inkomst vid pensionering och berättigar investeraren till vissa förmåner. |
| g) | Officiellt erkända tjänstepensionssystem som omfattas av tillämpningsområdet för Europaparlamentets och rådets direktiv (EU) 2016/2341 (28) eller direktiv 2009/138/EG. |
| h) | Individuella pensionsprodukter för vilka ett finansiellt bidrag från arbetsgivaren krävs enligt nationell rätt och där arbetsgivaren eller arbetstagaren inte kan välja pensionsprodukt eller vem som tillhandahåller pensionsprodukten. |
| i) | En paneuropeisk privat pensionsprodukt enligt definitionen i artikel 2.2 i Europaparlamentets och rådets förordning (EU) 2019/1238 (29). |
| j) | Sociala trygghetssystem som omfattas av Europaparlamentets och rådets förordningar (EG) nr 883/2004 (30) och (EG) nr 987/2009 (31). |
5. Senast den 30 december 2024 ska Esma för tillämpningen av punkt 4 a i denna artikel utfärda riktlinjer i enlighet med artikel 16 i förordning (EU) nr 1095/2010 om villkoren och kriterierna för att klassificera kryptotillgångar som finansiella instrument.
6. Denna förordning ska inte påverka tillämpningen av förordning (EU) nr 1024/2013.
Artikel 3
Definitioner
1. I denna förordning gäller följande definitioner:
| 1. | teknik för distribuerade liggare eller DLT: en teknik som möjliggör drift och användning av distribuerade liggare. |
| 2. | distribuerad liggare: ett informationsregister över transaktioner som delas via, och är synkroniserat mellan, ett antal DLT-nätverksnoder med hjälp av en konsensusmekanism. |
| 3. | konsensusmekanism: de regler och förfaranden genom vilka en överenskommelse nås mellan DLT-nätverksnoder om att en transaktion är validerad. |
| 4. | DLT-nätverksnod: en enhet eller process som ingår i ett nätverk och som innehåller en fullständig eller partiell kopia av register över alla transaktioner med en distribuerad liggare. |
| 5. | kryptotillgång: en digital representation av ett värde eller av en rättighet som kan överföras och lagras elektroniskt med hjälp av teknik för distribuerade liggare eller liknande teknik. |
| 6. | tillgångsanknuten token: en typ av kryptotillgång som inte är en e-pengatoken och som ska upprätthålla ett stabilt värde genom att hänvisa till ett annat värde eller en annan rättighet eller en kombination därav, inbegripet en eller flera officiella valutor. |
| 7. | e-pengatoken: en typ av kryptotillgång som ska upprätthålla ett stabilt värde genom att hänvisa till värdet på en officiell valuta. |
| 8. | officiell valuta: ett lands officiella valuta som ges ut av en centralbank eller annan monetär myndighet. |
| 9. | nyttotoken: en typ av kryptotillgång som endast är avsedd att ge åtkomst till en vara eller tjänst som tillhandahålls av utgivaren av denna token. |
| 10. | utgivare: en fysisk eller juridisk person eller ett annat företag som ger ut kryptotillgångar. |
| 11. | ansökande utgivare: en utgivare av tillgångsanknutna token eller e-pengatoken som ansöker om auktorisation att erbjuda dessa kryptotillgångar till allmänheten eller att uppta dem till handel. |
| 12. | erbjudande till allmänheten: ett meddelande till personer, oavsett form och medium, som innehåller tillräcklig information om villkoren för erbjudandet och de kryptotillgångar som erbjuds så att presumtiva innehavare ges förutsättningar att fatta beslut om huruvida de ska köpa dessa kryptotillgångar. |
| 13. | erbjudare: en fysisk eller juridisk person eller ett annat företag, eller utgivaren, som erbjuder kryptotillgångar till allmänheten. |
| 14. | medel: medel enligt definitionen i artikel 4.25 i direktiv (EU) 2015/2366. |
| 15. | leverantör av kryptotillgångstjänster: en juridisk person eller ett annat företag vars sysselsättning eller affärsverksamhet består i att yrkesmässigt tillhandahålla en eller flera kryptotillgångstjänster till kunder och som får tillhandahålla kryptotillgångstjänster i enlighet med artikel 59. |
| 16. | kryptotillgångstjänst: någon av följande tjänster och verksamheter som avser någon kryptotillgång:
|
| 17. | tillhandahållande av förvaring och administration av kryptotillgångar för kunders räkning: säker förvaring eller kontroll av, för kunders räkning, kryptotillgångar eller medel för åtkomst till sådana kryptotillgångar, i tillämpliga fall i form av privata krypteringsnycklar. |
| 18. | drift av en handelsplattform för kryptotillgångar: förvaltning av ett eller flera multilaterala system som sammanför eller underlättar sammanförandet av flera tredje parters intressen av att köpa eller sälja kryptotillgångar, i systemet och i enlighet med dess regler, på ett sätt som leder till ett avtal, antingen genom utbyte av kryptotillgångar mot medel eller genom utbyte av kryptotillgångar mot andra kryptotillgångar. |
| 19. | utbyte av kryptotillgångar mot medel: ingående av avtal med kunder om köp eller försäljning av kryptotillgångar mot medel genom användning av eget kapital. |
| 20. | utbyte av kryptotillgångar mot andra kryptotillgångar: ingående av avtal med kunder om köp eller försäljning av kryptotillgångar i utbyte mot andra kryptotillgångar genom användning av eget kapital. |
| 21. | utförande av order för kryptotillgångar för kunders räkning: ingående av avtal för kunders räkning om köp eller försäljning av en eller flera kryptotillgångar eller teckning för kunders räkning av en eller flera kryptotillgångar, inbegripet ingående av avtal om försäljning av kryptotillgångar vid tidpunkten för erbjudandet till allmänheten eller upptagandet till handel av dem. |
| 22. | placering av kryptotillgångar: marknadsföring, för erbjudarens räkning eller på dennas vägnar eller för en part med anknytning till erbjudaren, av kryptotillgångar till köpare. |
| 23. | mottagande och överföring av order avseende kryptotillgångar för kunders räkning: mottagandet från en person av en order om att köpa eller sälja en eller flera kryptotillgångar eller att teckna en eller flera kryptotillgångar samt överföring av denna order till en tredje part för utförande. |
| 24. | tillhandahållande av rådgivning om kryptotillgångar: att erbjuda, ge eller samtycka till att ge personliga rekommendationer till en kund, antingen på kundens begäran eller på initiativ av den leverantör av kryptotillgångstjänster som tillhandahåller rådgivningen, avseende en eller flera transaktioner som rör kryptotillgångar, eller användning av kryptotillgångstjänster. |
| 25. | tillhandahållande av portföljförvaltning av kryptotillgångar: förvaltning av portföljer på diskretionär basis enligt uppdrag från enskilda kunder när dessa portföljer innehåller en eller flera kryptotillgångar. |
| 26. | tillhandahållande av överföringstjänster för kryptotillgångar för kunders räkning: tillhandahållande av tjänster för överföring, för en fysisk eller juridisk persons räkning, av kryptotillgångar från en adress eller ett konto i distribuerad liggare till en annan adress eller ett annat konto. |
| 27. | ledningsorgan: det eller de organ hos en utgivare, erbjudare eller person som ansöker om upptagande till handel, eller hos en leverantör av kryptotillgångstjänster, som utses i enlighet med nationell rätt och som har befogenhet att fastställa enhetens strategi, mål och allmänna inriktning och som övervakar och kontrollerar företagsledningens beslutsfattande i enheten, och som inbegriper personer som i praktiken leder enhetens verksamhet. |
| 28. | kreditinstitut: ett kreditinstitut enligt definitionen i artikel 4.1.1 i förordning (EU) nr 575/2013 som auktoriserats enligt direktiv 2013/36/EU. |
| 29. | värdepappersföretag: ett värdepappersföretag enligt definitionen i artikel 4.1.2 i förordning (EU) nr 575/2013 som auktoriserats enligt direktiv 2014/65/EU. |
| 30. | kvalificerade investerare: personer eller enheter som förtecknas i avsnitt I punkterna 1–4 i bilaga II till direktiv 2014/65/EU. |
| 31. | nära förbindelser: nära förbindelser enligt definitionen i artikel 4.1.35 i direktiv 2014/65/EU. |
| 32. | tillgångsreserv: den korg av reservtillgångar som säkrar fordran gentemot utgivaren. |
| 33. | hemmedlemsstat:
|
| 34. | värdmedlemsstat: den medlemsstat där en erbjudare eller person som ansöker om upptagande till handel har gjort ett erbjudande till allmänheten av kryptotillgångar eller ansöker om upptagande till handel, eller där en leverantör av kryptotillgångstjänster tillhandahåller kryptotillgångstjänster, om denna medlemsstat än en annan än hemmedlemsstaten. |
| 35. | behörig myndighet: en eller flera myndigheter
|
| 36. | kvalificerat innehav: en direkt eller indirekt ägarandel i en utgivare av tillgångsanknutna token eller i en leverantör av kryptotillgångstjänster som motsvarar minst 10 % av kapitalet eller av rösträtterna enligt artiklarna 9 respektive 10 i Europaparlamentets och rådets direktiv 2004/109/EG (32) med beaktande av villkoren för sammanslagning av dessa enligt artikel 12.4 och 12.5 i det direktivet, eller som gör det möjligt att utöva ett väsentligt inflytande över ledningen av den utgivare av tillgångsanknutna token eller ledningen av den leverantör av kryptotillgångstjänster som ägarandelen avser. |
| 37. | icke-professionell innehavare: en fysisk person som agerar för ändamål som faller utanför den personens närings- eller yrkesverksamhet. |
| 38. | onlinegränssnitt: all programvara, inklusive en webbplats, en del av en webbplats eller en applikation, som drivs av en erbjudare eller en leverantör av kryptotillgångstjänster eller för någon av dessas räkning och som syftar till att ge innehavare av kryptotillgångar tillgång till deras kryptotillgångar och till att ge kunder tillgång till kryptotillgångstjänster. |
| 39. | kund: en fysisk eller juridisk person till vilken en leverantör av kryptotillgångstjänster tillhandahåller kryptotillgångstjänster. |
| 40. | matchad principalhandel: matchad principalhandel enligt definitionen i artikel 4.1.38 i direktiv 2014/65/EU. |
| 41. | betaltjänster: betaltjänster enligt definitionen i artikel 4.3 i direktiv (EU) 2015/2366. |
| 42. | betaltjänstleverantör: en betaltjänstleverantör enligt definitionen i artikel 4.11 i direktiv (EU) 2015/2366. |
| 43. | institut för elektroniska pengar: ett institut för elektroniska pengar enligt definitionen i artikel 2.1 i direktiv 2009/110/EG. |
| 44. | elektroniska pengar: elektroniska pengar enligt definitionen i artikel 2.2 i direktiv 2009/110/EG. |
| 45. | personuppgifter: personuppgifter enligt definitionen i artikel 4.1 i förordning (EU) 2016/679. |
| 46. | betalningsinstitut: ett betalningsinstitut enligt definitionen i artikel 4.4 i direktiv (EU) 2015/2366. |
| 47. | förvaltningsbolag för fondföretag: ett förvaltningsbolag enligt definitionen i artikel 2.1 b i Europaparlamentets och rådets direktiv 2009/65/EG (33). |
| 48. | förvaltare av alternativa investeringsfonder: en AIF-förvaltare enligt definitionen i artikel 4.1 b i Europaparlamentets och rådets direktiv 2011/61/EU (34). |
| 49. | finansiellt instrument: finansiella instrument enligt definitionen i artikel 4.1.15 i direktiv 2014/65/EU. |
| 50. | insättning: en insättning enligt definitionen i artikel 2.1.3 i direktiv 2014/49/EU. |
| 51. | strukturerad insättning: en strukturerad insättning enligt definitionen i artikel 4.1.43 i direktiv 2014/65/EU. |
2. Kommissionen ska anta delegerade akter i enlighet med artikel 139 för att komplettera denna förordning genom att närmare specificera tekniska delar i definitionerna i punkt 1 i den här artikeln och anpassa dessa definitioner till marknadsutvecklingen och den tekniska utvecklingen.
AVDELNING II
ANDRA KRYPTOTILLGÅNGAR ÄN TILLGÅNGSANKNUTNA TOKEN ELLER E-PENGATOKEN
Artikel 4
Erbjudanden till allmänheten av andra kryptotillgångar än tillgångsanknutna token eller e-pengatoken
1. En person får inte lämna ett erbjudande till allmänheten om en annan kryptotillgång än en tillgångsanknuten token eller en e-pengatoken i unionen såvida inte den personen
| a) | är en juridisk person, |
| b) | har utarbetat en vitbok om kryptotillgångar för denna kryptotillgång i enlighet med artikel 6, |
| c) | har anmält vitboken om kryptotillgångar i enlighet med artikel 8, |
| d) | har offentliggjort vitboken om kryptotillgångar i enlighet med artikel 9, |
| e) | har utarbetat allt marknadsföringsmaterial för denna kryptotillgång i enlighet med artikel 7, |
| f) | har offentliggjort allt marknadsföringsmaterial avseende denna kryptotillgång i enlighet med artikel 9, |
| g) | uppfyller kraven för erbjudare i artikel 14. |
2. Punkt 1 b, c, d och f ska inte tillämpas på något av följande erbjudanden till allmänheten av andra kryptotillgångar än tillgångsanknutna token eller e-pengatoken:
| a) | Ett erbjudande till färre än 150 fysiska eller juridiska personer per medlemsstat där sådana personer agerar för egen räkning. |
| b) | Ett erbjudande till allmänheten av en kryptotillgång i unionen under en tolvmånadersperiod, räknat från när erbjudandet inleds, där det totala vederlaget inte överstiger 1 000 000 EUR eller motsvarande belopp i en annan officiell valuta eller i kryptotillgångar. |
| c) | Ett erbjudande om en kryptotillgång som uteslutande är riktat till kvalificerade investerare och där kryptotillgången endast får innehas av sådana kvalificerade investerare. |
3. Denna avdelning ska inte tillämpas på erbjudanden till allmänheten av andra kryptotillgångar än tillgångsanknutna token eller e-pengatoken om något av följande gäller:
| a) | Kryptotillgången erbjuds kostnadsfritt. |
| b) | Kryptotillgången skapas automatiskt som belöning för upprätthållandet av den distribuerade liggaren eller valideringen av transaktioner. |
| c) | Erbjudandet avser en nyttotoken som ger tillgång till en vara eller tjänst som finns eller är i drift. |
| d) | Innehavaren av kryptotillgången har endast rätt att använda den i utbyte mot varor och tjänster i ett begränsat nätverk av näringsidkare med avtalsarrangemang med erbjudaren. |
Vid tillämpning av första stycket a gäller att en kryptotillgång inte ska anses erbjudas kostnadsfritt om köparna är skyldiga att tillhandahålla eller åta sig att tillhandahålla personuppgifter till erbjudaren i utbyte mot den kryptotillgången eller om erbjudaren av en kryptotillgång från de presumtiva innehavarna av den kryptotillgången erhåller eventuella avgifter, provisioner, monetära eller icke-monetära fördelar i utbyte mot den kryptotillgången.
Om det totala vederlaget för ett erbjudande till allmänheten av en kryptotillgång under de omständigheter som avses i första stycket d i unionen överstiger 1 000 000 EUR för varje tolvmånadersperiod räknat från början av det ursprungliga erbjudandet till allmänheten, ska erbjudaren skicka en anmälan till den behöriga myndigheten med en beskrivning av erbjudandet och en förklaring till varför erbjudandet är undantaget från denna avdelning enligt första stycket d.
På grundval av den anmälan som avses i tredje stycket ska den behöriga myndigheten fatta ett vederbörligen motiverat beslut om den anser att verksamheten inte uppfyller kraven för ett undantag som ett begränsat nätverk enligt första stycket d och ska informera erbjudaren om detta.
4. De undantag som anges i punkterna 2 och 3 ska inte tillämpas om erbjudaren eller någon annan person som handlar för erbjudarens räkning i något meddelande tillkännager sin avsikt att ansöka om upptagande till handel av en annan kryptotillgång än en tillgångsanknuten token eller en e-pengatoken.
5. Auktorisation som leverantör av kryptotillgångstjänster enligt artikel 59 krävs inte för förvaring och administration av kryptotillgångar för kunders räkning eller för tillhandahållande av överföringstjänster för kryptotillgångar i samband med kryptotillgångar vars erbjudanden till allmänheten är undantagna enligt punkt 3 i den här artikeln, såvida inte
| a) | det finns ett annat erbjudande till allmänheten om samma kryptotillgång och det erbjudandet inte omfattas av undantaget, eller |
| b) | den kryptotillgång som erbjuds är upptagen till handel på en handelsplattform. |
6. Om erbjudandet till allmänheten av en annan kryptotillgång än en tillgångsanknuten token eller e-pengatoken avser en nyttotoken som ger tillgång till varor och tjänster som ännu inte finns eller ännu inte är i drift, får erbjudandet till allmänheten enligt beskrivningen i vitboken om kryptotillgångar inte ha en varaktighet som är längre än tolv månader, räknat från och med dagen för offentliggörandet av vitboken om kryptotillgångar.
7. Varje efterföljande erbjudande till allmänheten av en annan kryptotillgång än en tillgångsanknuten token eller e-pengatoken ska betraktas som ett separat erbjudande till allmänheten på vilket kraven i punkt 1 är tillämpliga, utan att det påverkar den eventuella tillämpningen av punkt 2 eller 3 på det efterföljande erbjudandet till allmänheten.
Ingen ytterligare vitbok om kryptotillgångar ska krävas för ett efterföljande erbjudande till allmänheten av en annan kryptotillgång än en tillgångsanknuten token eller e-pengatoken så länge en vitbok om kryptotillgångar har offentliggjorts i enlighet med artiklarna 9 och 12, och den person som ansvarar för utarbetandet av en sådan vitbok skriftligen samtycker till att den används.
8. Om ett erbjudande till allmänheten av en annan kryptotillgång än en tillgångsanknuten token eller e-pengatoken är undantaget från skyldigheten att offentliggöra en vitbok om kryptotillgångar enligt punkt 2 eller 3, men en vitbok ändå utarbetas frivilligt, ska denna avdelning tillämpas.
Artikel 5
upptagande till handel av andra kryptotillgångar än tillgångsanknutna token eller e-pengatoken
1. En person får inte ansöka om upptagande till handel av en annan kryptotillgång än en tillgångsanknuten token eller e-pengatoken inom unionen såvida inte den personen
| a) | är en juridisk person, |
| b) | har utarbetat en vitbok om kryptotillgångar för denna kryptotillgång i enlighet med artikel 6, |
| c) | har anmält vitboken om kryptotillgångar i enlighet med artikel 8, |
| d) | har offentliggjort vitboken om kryptotillgångar i enlighet med artikel 9, |
| e) | har utarbetat allt marknadsföringsmaterial avseende denna kryptotillgång i enlighet med artikel 7, |
| f) | har offentliggjort allt marknadsföringsmaterial avseende denna kryptotillgång i enlighet med artikel 9, |
| g) | uppfyller kraven för personer som ansöker om upptagande till handel i artikel 14. |
2. När en kryptotillgång tas upp till handel på initiativ av den som driver en handelsplattform och en vitbok om kryptotillgångar inte har offentliggjorts i enlighet med artikel 9 i de fall som krävs enligt denna förordning, ska den som driver den handelsplattformen för kryptotillgångar uppfylla kraven i punkt 1 i den här artikeln.
3. Genom undantag från punkt 1 får en person som ansöker om upptagande till handel av en annan kryptotillgång än en tillgångsanknuten token eller e-pengatoken och den som driver handelsplattformen skriftligen komma överens om att det ska vara den som driver handelsplattformen som är skyldig att uppfylla alla eller delar av de krav som avses i punkt 1 b–g.
I den skriftliga överenskommelse som avses i första stycket i denna punkt ska det tydligt anges att den person som ansöker om upptagande till handel ska vara skyldig att förse den som driver handelsplattformen med all information som krävs för att denna ska kunna uppfylla de krav som avses i punkt 1 b–g, beroende på vad som är tillämpligt.
4. Punkt 1 b, c och d ska inte tillämpas om
| a) | kryptotillgången redan är upptagen till handel på en annan handelsplattform för kryptotillgångar i unionen, och |
| b) | vitboken om kryptotillgångar utarbetas i enlighet med artikel 6, uppdateras i enlighet med artikel 12, och den person som ansvarar för utarbetandet av denna vitbok skriftligen samtycker till att den används. |
Artikel 6
Innehåll i och form på vitboken om kryptotillgångar
1. En vitbok om kryptotillgångar ska innehålla all följande information enligt de närmare specifikationerna i bilaga I:
| a) | Information om erbjudaren eller om den person som ansöker om upptagande till handel. |
| b) | Information om utgivaren, om denna är en annan person än erbjudaren eller den person som ansöker om upptagande till handel. |
| c) | Information om den som driver handelsplattformen i de fall där denna utarbetar vitboken om kryptotillgångar. |
| d) | Information om kryptotillgångsprojektet. |
| e) | Information om erbjudandet till allmänheten av kryptotillgången eller dess upptagande till handel. |
| f) | Information om kryptotillgången. |
| g) | Information om de rättigheter och skyldigheter som är knutna till kryptotillgången. |
| h) | Information om den underliggande tekniken. |
| i) | Information om riskerna. |
| j) | Information om de huvudsakliga negativa konsekvenserna för klimatet och andra miljörelaterade negativa konsekvenser av den konsensusmekanism som används för att ge ut tillgångsanknutna token. |
I de fall där vitboken om kryptotillgångar inte utarbetas av de personer som avses i första stycket a, b och c ska vitboken om kryptotillgångar även innehålla identiteten på den person som upprättade vitboken om kryptotillgångar och anledningen till att den personen upprättade den.
2. All information som förtecknas i punkt 1 ska vara rättvisande, tydlig och inte vilseledande. Vitboken om kryptotillgångar får inte innehålla väsentliga utelämnanden och den ska ha en koncis och begriplig form.
3. Vitboken om kryptotillgångar ska innehålla följande tydliga förklaring på en framträdande plats på första sidan:
”Denna vitbok om kryptotillgångar har inte godkänts av någon behörig myndighet i någon av Europeiska unionens medlemsstater. Erbjudaren av kryptotillgången är ensam ansvarig för innehållet i denna vitbok om kryptotillgångar.”
Om vitboken om kryptotillgångar utarbetas av den person som ansöker om upptagande till handel eller av den som driver en handelsplattform ska, i stället för ”erbjudare”, en hänvisning till ”person som ansöker om upptagande till handel” eller ”den som driver handelsplattformen” inkluderas i den förklaring som avses i första stycket.
4. Vitboken om kryptotillgångar får inte innehålla några andra påståenden om kryptotillgångens framtida värde än den förklaring som avses i punkt 5.
5. Vitboken om kryptotillgångar ska innehålla en tydlig och entydig förklaring om att
| a) | kryptotillgången kan förlora sitt värde helt eller delvis, |
| b) | kryptotillgången kanske inte alltid kan överföras, |
| c) | kryptotillgången kanske inte är likvid, |
| d) | om erbjudandet till allmänheten avser en nyttotoken, att nyttotoken kanske inte är utbytbara mot den vara eller tjänst som utlovats i vitboken för kryptotillgångar, särskilt om projektet misslyckas eller avbryts, |
| e) | kryptotillgången inte omfattas av systemen för ersättning till investerare enligt Europaparlamentets och rådets direktiv 97/9/EG (35), |
| f) | kryptotillgången inte omfattas av insättningsgarantisystemen enligt direktiv 2014/49/EU. |
6. Vitboken om kryptotillgångar ska innehålla en förklaring från ledningsorganet för erbjudaren, den person som ansöker om upptagande till handel eller den som driver handelsplattformen. Denna förklaring, som ska införas efter den förklaring som avses i punkt 3, ska bekräfta att vitboken om kryptotillgångar överensstämmer med denna avdelning och att den information som presenteras i vitboken om kryptotillgångar, såvitt ledningsorganet vet, är rättvisande, tydlig och inte vilseledande samt att det i vitboken om kryptotillgångar inte utelämnas någon uppgift som skulle kunna påverka dess innebörd.
7. Vitboken om kryptotillgångar ska innehålla en sammanfattning, införd efter den förklaring som avses i punkt 6, som på ett kortfattat och icke-tekniskt språk ska innehålla central information om erbjudandet till allmänheten av kryptotillgången eller det planerade upptagandet till handel. Sammanfattningen ska vara lättbegriplig och presenteras och ställas upp i tydlig och utförlig form med läsbar teckenstorlek. Sammanfattningen av vitboken om kryptotillgångar ska tillhandahålla lämplig information om den berörda kryptotillgångens egenskaper för att hjälpa presumtiva innehavare av kryptotillgången att fatta ett välgrundat beslut.
Sammanfattningen ska innehålla en varning om
| a) | att den bör läsas som en introduktion till vitboken om kryptotillgångar, |
| b) | att den presumtiva innehavaren bör grunda sitt beslut att köpa kryptotillgången på innehållet i vitboken om kryptotillgångar som helhet och inte endast på sammanfattningen, |
| c) | att erbjudandet om den tillgångsanknutna token till allmänheten inte utgör ett erbjudande eller en uppmaning om att köpa finansiella instrument och att sådana erbjudanden eller uppmaningar endast kan göras genom ett prospekt eller andra erbjudandehandlingar i enlighet med tillämplig nationell rätt, |
| d) | att vitboken om kryptotillgångar inte utgör ett prospekt på det sätt som avses i Europaparlamentets och rådets förordning (EU) 2017/1129 (36) eller någon annan erbjudandehandling i enlighet med unionsrätten eller nationell rätt. |
8. Vitboken om kryptotillgångar ska innehålla datumet för anmälan och en innehållsförteckning.
9. Vitboken om kryptotillgångar ska avfattas på ett av hemmedlemsstatens officiella språk eller på ett språk som är brukligt i internationella finanskretsar.
Om kryptotillgången också erbjuds i en annan medlemsstat än hemmedlemsstaten ska vitboken om kryptotillgångar också upprättas på ett av värdmedlemsstatens officiella språk eller på ett språk som är brukligt i internationella finanskretsar.
10. Vitboken om kryptotillgångar ska göras tillgänglig i maskinläsbart format.
11. Esma ska, i samarbete med EBA, utarbeta förslag till tekniska standarder för genomförande i syfte att fastställa standardformulär, format och mallar för tillämpningen av punkt 10.
Esma ska överlämna de förslag till tekniska standarder för genomförande som avses i första stycket till kommissionen senast den 30 juni 2024.
Kommissionen ges befogenhet att anta de tekniska standarder för genomförande som avses i första stycket i enlighet med artikel 15 i förordning (EU) nr 1095/2010.
12. Esma ska, i samarbete med EBA, utarbeta förslag till tekniska standarder för tillsyn om innehållet, metoderna och presentationen när det gäller den information som avses i punkt 1 första stycket j med avseende på hållbarhetsindikatorerna för negativa konsekvenser för klimatet och andra miljörelaterade negativa konsekvenser.
Vid utarbetandet av de förslag till tekniska standarder för tillsyn som avses i första stycket ska Esma beakta de olika typer av konsensusmekanismer som används för att validera transaktioner med kryptotillgångar, deras incitamentsstrukturer och användningen av energi, förnybar energi och naturresurser, produktion av avfall och växthusgasutsläpp. Esma ska uppdatera dessa tekniska standarder för tillsyn mot bakgrund av den regulatoriska och tekniska utvecklingen.
Esma ska överlämna de förslag till tekniska standarder för tillsyn som avses i första stycket till kommissionen senast den 30 juni 2024.
Kommissionen ges befogenhet att komplettera denna förordning genom att anta de tekniska standarder för tillsyn som avses i första stycket i denna punkt i enlighet med artiklarna 10–14 i förordning (EU) nr 1095/2010.
Artikel 7
Marknadsföringsmaterial
1. Allt marknadsföringsmaterial som avser ett erbjudande till allmänheten av en annan kryptotillgång än en tillgångsanknuten token eller e-pengatoken, eller ett upptagande till handel av en sådan kryptotillgång, ska uppfylla samtliga följande krav:
| a) | Marknadsföringsmaterialet kan lätt identifieras som sådant. |
| b) | Informationen i marknadsföringsmaterialet är rättvisande, tydlig och inte vilseledande. |
| c) | Informationen i marknadsföringsmaterialet överensstämmer med informationen i vitboken om kryptotillgångar, om en sådan vitbok om kryptotillgångar krävs enligt artikel 4 eller 5. |
| d) | I marknadsföringsmaterialet anges det tydligt att en vitbok om kryptotillgångar har offentliggjorts, och adressen till webbplatsen för erbjudaren, den person som ansöker om upptagande till handel eller den som driver handelsplattformen för den berörda kryptotillgången, samt ett telefonnummer och en e-postadress för att kontakta den personen, framgår tydligt. |
| e) | Marknadsföringsmaterialet innehåller följande tydliga förklaring på en framträdande plats: ”Detta marknadsföringsmaterial för kryptotillgångar har inte granskats eller godkänts av någon behörig myndighet i någon av Europeiska unionens medlemsstater. Erbjudaren av kryptotillgången är ensam ansvarig för innehållet i detta marknadsföringsmaterial för kryptotillgångar.” |
Om marknadsföringsmaterialet utarbetas av den person som ansöker om upptagande till handel eller av den som driver en handelsplattform ska, i stället för ”erbjudare”, en hänvisning till ”person som ansöker om upptagande till handel” eller ”den som driver handelsplattformen” inkluderas i den förklaring som avses i första stycket e.
2. Om en vitbok om kryptotillgångar krävs enligt artikel 4 eller 5 får inget marknadsföringsmaterial spridas före offentliggörandet av vitboken om kryptotillgångar. Möjligheten för erbjudaren, den person som ansöker om upptagande till handel eller den som driver en handelsplattform att genomföra marknadssonderingar ska inte påverkas.
3. Den behöriga myndigheten i den medlemsstat där marknadsföringsmaterialet sprids ska ha befogenhet att bedöma efterlevnaden av punkt 1 när det gäller det marknadsföringsmaterialet.
Den behöriga myndigheten i hemmedlemsstaten ska vid behov bistå den behöriga myndigheten i den medlemsstat där marknadsföringsmaterialet sprids i bedömningen av huruvida marknadsföringsmaterialet överensstämmer med den information som lämnas i vitboken om kryptotillgångar.
4. Om den behöriga myndigheten i en värdmedlemsstat utövar någon av de tillsyns- och utredningsbefogenheter som anges i artikel 94 i samband med tillämpningen av den här artikeln ska detta utan onödigt dröjsmål meddelas den behöriga myndigheten i hemmedlemsstaten för erbjudaren, den person som ansöker om upptagande till handel eller den som driver handelsplattformen för kryptotillgångarna.
Artikel 8
Anmälan av vitboken om kryptotillgångar och av marknadsföringsmaterialet
1. Erbjudare, personer som ansöker om upptagande till handel eller de som driver handelsplattformar för andra kryptotillgångar än tillgångsanknutna token eller e-pengatoken ska anmäla sin vitbok om kryptotillgångar till den behöriga myndigheten i sin hemmedlemsstat.
2. Marknadsföringsmaterial ska på begäran anmälas till den behöriga myndigheten i hemmedlemsstaten och till den behöriga myndigheten i värdmedlemsstaten när det riktar sig till presumtiva innehavare av andra kryptotillgångar än tillgångsanknutna token eller e-pengatoken i dessa medlemsstater.
3. De behöriga myndigheterna ska inte kräva förhandsgodkännande av vitböcker om kryptotillgångar eller av något marknadsföringsmaterial om detta före respektive offentliggörande.
4. Den anmälan av vitboken om kryptotillgångar som avses i punkt 1 ska åtföljas av en förklaring till varför den kryptotillgång som beskrivs i vitboken om kryptotillgångar inte anses vara
| a) | en kryptotillgång som undantas från denna förordnings tillämpningsområde enligt artikel 2.4, |
| b) | en e-pengatoken, eller |
| c) | en tillgångsanknuten token. |
5. De uppgifter som avses i punkterna 1 och 4 ska anmälas till den behöriga myndigheten i hemmedlemsstaten minst 20 arbetsdagar före dagen för offentliggörandet av vitboken om kryptotillgångar.
6. Erbjudare och personer som ansöker om upptagande till handel av andra kryptotillgångar än tillgångsanknutna token eller e-pengatoken ska, tillsammans med den anmälan som avses i punkt 1, förse den behöriga myndigheten i sin hemmedlemsstat med en förteckning över eventuella värdmedlemsstater där de avser att erbjuda sina kryptotillgångar till allmänheten eller avser att ansöka om upptagande till handel. De ska också informera den behöriga myndigheten i sin hemmedlemsstat om startdatum för det planerade erbjudandet till allmänheten eller det planerade upptagandet till handel och om varje ändring av detta datum.
Den behöriga myndigheten i hemmedlemsstaten ska underrätta den gemensamma kontaktpunkten i värdmedlemsstaterna om det planerade erbjudandet till allmänheten eller det planerade upptagandet till handel och översända motsvarande vitbok om kryptotillgångar till den gemensamma kontaktpunkten inom fem arbetsdagar från mottagandet av den förteckning över värdmedlemsstater som avses i första stycket.
7. Den behöriga myndigheten i hemmedlemsstaten ska till Esma meddela de uppgifter som avses i punkterna 1, 2 och 4 samt startdatum för det planerade erbjudandet till allmänheten eller det planerade upptagandet till handel och eventuella ändringar av detta datum. Den ska meddela dessa uppgifter inom fem arbetsdagar efter det att den har mottagit dem från erbjudaren eller den person som ansöker om upptagande till handel.
Esma ska göra vitboken om kryptotillgångar tillgänglig i registret enligt artikel 109.2 senast på startdatumet för erbjudandet till allmänheten eller upptagandet till handel.
Artikel 9
Offentliggörande av vitboken om kryptotillgångar och av marknadsföringsmaterialet
1. Erbjudare och personer som ansöker om upptagande till handel av andra kryptotillgångar än tillgångsanknutna token eller e-pengatoken ska offentliggöra sina vitböcker om kryptotillgångar och, i tillämpliga fall, sitt marknadsföringsmaterial på sin webbplats, som ska vara allmänt tillgänglig, i rimlig tid före och under alla omständigheter före startdatumet för erbjudandet till allmänheten av dessa kryptotillgångar eller upptagande till handel av dessa kryptotillgångar. Vitböckerna om kryptotillgångar och, i tillämpliga fall, marknadsföringsmaterialet ska förbli tillgängliga på webbplatsen för erbjudarna eller de personer som ansöker om upptagande till handel under hela den tid som kryptotillgångarna innehas av allmänheten.
2. De offentliggjorda vitböckerna om kryptotillgångar och, i tillämpliga fall, marknadsföringsmaterialet ska vara identiska med de versioner som anmälts till den behöriga myndigheten i enlighet med artikel 8 eller, i tillämpliga fall, med den reviderade versionen i enlighet med artikel 12.
Artikel 11
Rättigheter för erbjudare och personer som ansöker om upptagande till handel av andra kryptotillgångar än tillgångsanknutna token eller e-pengatoken
1. Efter offentliggörandet av vitboken om kryptotillgångar i enlighet med artikel 9 och, i tillämpliga fall, av den reviderade vitboken om kryptotillgångar i enlighet med artikel 12, får erbjudare erbjuda andra kryptotillgångar än tillgångsanknutna token eller e-pengatoken i hela unionen och sådana kryptotillgångar får tas upp till handel på en handelsplattform för kryptotillgångar i unionen.
2. Erbjudare och personer som ansöker om upptagande till handel av andra kryptotillgångar än tillgångsanknutna token eller e-pengatoken och som har offentliggjort en vitbok om kryptotillgångar i enlighet med artikel 9 och, i tillämpliga fall, en reviderad vitbok om kryptotillgångar enligt artikel 12, ska inte omfattas av några ytterligare informationskrav avseende erbjudandet till allmänheten eller upptagandet till handel av den kryptotillgången.
Artikel 12
Revidering av offentliggjorda vitböcker om kryptotillgångar och av offentliggjort marknadsföringsmaterial
1. Erbjudare, personer som ansöker om upptagande till handel eller de som driver en handelsplattform för andra kryptotillgångar än tillgångsanknutna token eller e-pengatoken ska revidera sina offentliggjorda vitböcker om kryptotillgångar och, i tillämpliga fall, sitt offentliggjorda marknadsföringsmaterial, så snart det förekommer en ny faktor av betydelse, sakfel eller väsentliga felaktigheter som kan påverka bedömningen av kryptotillgångarna. Detta krav ska gälla under erbjudandets varaktighet eller så länge som kryptotillgången är upptagen till handel.
2. Erbjudare, personer som ansöker om upptagande till handel eller de som driver en handelsplattform för andra kryptotillgångar än tillgångsanknutna token eller e-pengatoken ska anmäla sina reviderade vitböcker om kryptotillgångar och, i tillämpliga fall, reviderat marknadsföringsmaterial och det planerade datumet för offentliggörande, till den behöriga myndigheten i sin hemmedlemsstat, inbegripet skälen för revideringen, minst sju arbetsdagar före offentliggörandet.
3. På dagen för offentliggörandet, eller tidigare om så krävs av den behöriga myndigheten, ska erbjudaren, den person som ansöker om upptagande till handel eller den som driver handelsplattformen omedelbart informera allmänheten på sin webbplats om anmälan av en reviderad vitbok om kryptotillgångar till den behöriga myndigheten i sin hemmedlemsstat och tillhandahålla en sammanfattning av skälen för att den har anmält en reviderad vitbok om kryptotillgångar.
4. Ordningsföljden av informationen i en reviderad vitbok om kryptotillgångar och, i tillämpliga fall, i reviderat marknadsföringsmaterial ska överensstämma med ordningsföljden i den vitbok om kryptotillgångar eller det marknadsföringsmaterial som offentliggjorts i enlighet med artikel 9.
5. Inom fem arbetsdagar från mottagandet av den reviderade vitboken om kryptotillgångar och, i tillämpliga fall, av det reviderade marknadsföringsmaterialet, ska den behöriga myndigheten i hemmedlemsstaten anmäla den reviderade vitboken om kryptotillgångar och, i tillämpliga fall, det reviderade marknadsföringsmaterialet till den behöriga myndigheten i de värdmedlemsstater som avses i artikel 8.6 och underrätta Esma om anmälan och dagen för offentliggörandet.
Esma ska vid tidpunkten för offentliggörandet göra den reviderade vitboken om kryptotillgångar tillgänglig i registret, enligt artikel 109.2.
6. Erbjudare, personer som ansöker om upptagande till handel eller de som driver handelsplattformar för andra kryptotillgångar än tillgångsanknutna token eller e-pengatoken ska offentliggöra den reviderade vitboken om kryptotillgångar och, i tillämpliga fall, det reviderade marknadsföringsmaterialet, inbegripet skälen för en sådan revidering, på sin webbplats i enlighet med artikel 9.
7. Den reviderade vitboken om kryptotillgångar och, i tillämpliga fall, det reviderade marknadsföringsmaterialet ska vara tidsstämplade. Den senast reviderade vitboken om kryptotillgångar och, i tillämpliga fall, det senast reviderade marknadsföringsmaterialet ska vara märkta som gällande version. Alla reviderade versioner av vitboken om kryptotillgångar och, i tillämpliga fall, allt reviderat marknadsföringsmaterial ska vara tillgängliga under hela den tid som kryptotillgångarna innehas av allmänheten.
8. Om erbjudandet till allmänheten gäller en nyttotoken som ger tillgång till varor och tjänster som ännu inte finns eller ännu inte är i drift ska ändringarna i den reviderade vitboken om kryptotillgångar och, i tillämpliga fall, det reviderade marknadsföringsmaterialet inte förlänga den tidsfrist på tolv månader som avses i artikel 4.6.
9. Äldre versioner av vitboken om kryptotillgångar och marknadsföringsmaterialet ska förbli allmänt tillgängliga på webbplatsen för erbjudare, personer som ansöker om upptagande till handel eller de som driver handelsplattformar i minst tio år efter dagen för offentliggörandet av dessa äldre versioner, med en tydlig varning om att de inte längre är giltiga och med en hyperlänk till det särskilda avsnittet på den webbplats där den senaste versionen av dessa dokument finns offentliggjord.
Artikel 14
Skyldigheter för erbjudare och personer som ansöker om upptagande till handel av andra kryptotillgångar än tillgångsanknutna token eller e-pengatoken
1. Erbjudare och personer som ansöker om upptagande till handel av andra kryptotillgångar än tillgångsanknutna token eller e-pengatoken ska
| a) | agera hederligt, rättvist och professionellt, |
| b) | kommunicera med innehavare och presumtiva innehavare av kryptotillgångar på ett rättvisande, tydligt och icke vilseledande sätt, |
| c) | identifiera, förebygga, hantera och informera om eventuella intressekonflikter som kan uppstå, |
| d) | upprätthålla alla sina system och säkerhetsprotokoll för åtkomst i överensstämmelse med lämpliga unionsstandarder. |
För tillämpningen av första stycket d ska Esma i samarbete med EBA senast den 30 december 2024 utfärda riktlinjer i enlighet med artikel 16 i förordning (EU) nr 1095/2010 för att specificera dessa unionsstandarder.
2. Erbjudare och personer som ansöker om upptagande till handel av andra kryptotillgångar än tillgångsanknutna token eller e-pengatoken ska agera i innehavarna av sådana kryptotillgångars bästa intresse och behandla dem jämlikt, såvida inte någon förmånsbehandling för särskilda innehavare och skälen för den förmånsbehandlingen finns angivna i vitboken om kryptotillgångar och, i tillämpliga fall, i marknadsföringsmaterialet.
3. Om ett erbjudande till allmänheten av en annan kryptotillgång än en tillgångsanknuten token eller e-pengatoken annulleras, ska erbjudarna av en sådan kryptotillgång säkerställa att alla medel som samlats in från innehavare eller presumtiva innehavare vederbörligen returneras till dem senast 25 kalenderdagar efter dagen för annulleringen.
Artikel 15
Ansvar för den informationen som lämnas i en vitbok om kryptotillgångar
1. Om en erbjudare, en person som ansöker om upptagande till handel eller den som driver en handelsplattform har överträtt artikel 6 genom att i sin vitbok om kryptotillgångar eller i en reviderad vitbok om kryptotillgångar tillhandahålla information som inte är fullständig, rättvisande eller tydlig, eller som är vilseledande, ska den erbjudaren, personen som ansöker om upptagande till handel eller den som driver en handelsplattform och medlemmarna i dess förvaltnings-, lednings- eller tillsynsorgan vara ansvariga gentemot en innehavare av en kryptotillgång för eventuella förluster som uppstått till följd av överträdelsen.
2. Ett avtalsvillkor som innebär uteslutande eller begränsande av det skadeståndsansvar som avses i punkt 1 ska inte ha någon rättslig verkan.
3. Om vitboken om kryptotillgångar och marknadsföringsmaterial utarbetas av den som driver handelsplattformen i enlighet med artikel 5.3, ska den person som ansöker om upptagande till handel också hållas ansvarig när den tillhandahåller information som inte är fullständig, rättvisande eller tydlig, eller som är vilseledande, till den som driver handelsplattformen.
4. Det åligger innehavaren av kryptotillgången att lägga fram belägg för att erbjudaren, den person som ansöker om upptagande till handel eller den som driver handelsplattformen för andra kryptotillgångar än tillgångsanknutna token eller e-pengatoken har överträtt artikel 6 genom att tillhandahålla information som inte är fullständig, rättvisande eller tydlig, eller som är vilseledande, och att användningen av sådan information har påverkat innehavarens beslut att köpa, sälja eller utbyta denna kryptotillgång.
5. Erbjudaren, den person som ansöker om upptagande till handel eller den som driver handelsplattformen och medlemmarna i dess förvaltnings-, lednings- eller tillsynsorgan ska inte vara ansvariga gentemot en innehavare av en kryptotillgång för förluster till följd av användning av den information som lämnas i en sammanfattning som avses i artikel 6.7, inklusive översättning av denna, utom när sammanfattningen
| a) | är vilseledande, felaktig eller oförenlig i förhållande till de övriga delarna av vitboken om kryptotillgångar, eller |
| b) | inte tillhandahåller, i förhållande till de andra delarna av vitboken om kryptotillgångar, viktig information för att hjälpa presumtiva innehavare av kryptotillgången när de överväger huruvida de ska köpa en sådan kryptotillgång. |
6. Denna artikel påverkar inte annat skadeståndsansvar enligt nationell rätt.
AVDELNING III
TILLGÅNGSANKNUTNA TOKEN
KAPITEL 1
Auktorisation för att erbjuda tillgångsanknutna token till allmänheten och att ansöka om upptagande av dem till handel
Artikel 16
Auktorisation
1. En person får inte lämna ett erbjudande till allmänheten om eller ansöka om upptagande till handel av en tillgångsanknuten token i unionen, såvida inte den personen är utgivaren av denna tillgångsanknutna token och är
| a) | en juridisk person som är etablerad i unionen eller ett annat företag som är etablerat i unionen och som har auktoriserats i enlighet med artikel 21 av den behöriga myndigheten i sin hemmedlemsstat, eller |
| b) | ett kreditinstitut som uppfyller kraven i artikel 17. |
Utan hinder av första stycket får andra personer, efter skriftligt medgivande från utgivaren av en tillgångsanknuten token, erbjuda den tillgångsanknutna token till allmänheten eller ansöka om upptagande till handel av den. Dessa personer ska följa artiklarna 27, 29 och 40.
Vid tillämpning av första stycket a får andra företag ge ut tillgångsanknutna token endast om deras rättsliga form säkerställer en skyddsnivå för tredje parters intressen som är likvärdig med den som ges av juridiska personer och om de är föremål för likvärdig tillsyn som är lämplig med hänsyn till deras rättsliga form.
2. Punkt 1 ska inte tillämpas om
| a) | under en tolvmånadersperiod, det genomsnittliga utestående värdet av den tillgångsanknutna token som ges ut av en utgivare, beräknat vid slutet av varje kalenderdag, aldrig överstigit 5 000 000 EUR eller motsvarande belopp i en annan officiell valuta, och utgivaren inte är kopplad till ett nätverk av andra undantagna utgivare, eller |
| b) | erbjudandet till allmänheten av den tillgångsanknutna token uteslutande är riktat till kvalificerade investerare och den tillgångsanslutna token endast får innehas av sådana kvalificerade investerare. |
Om denna punkt är tillämplig ska utgivare av tillgångsanknutna token utarbeta en vitbok om kryptotillgångar i enlighet med artikel 19 och anmäla vitboken om kryptotillgångar och, på begäran, allt marknadsföringsmaterial, till den behöriga myndigheten i sin hemmedlemsstat.
3. Den auktorisation som den behöriga myndigheten beviljar en person som avses i punkt 1 första stycket a ska vara giltig i hela unionen och ska göra det möjligt för en utgivare av en tillgångsanknuten token att erbjuda allmänheten, i hela unionen, den tillgångsanknutna token för vilken den har auktoriserats, eller att ansöka om upptagande till handel av denna tillgångsanknutna token.
4. Det godkännande som den behöriga myndigheten utfärdar för en utgivares vitbok om kryptotillgångar enligt artikel 17.1 eller artikel 21.1, eller för en reviderad vitbok om kryptotillgångar enligt artikel 25, ska vara giltigt i hela unionen.
Artikel 17
Krav på kreditinstitut
1. En tillgångsanknuten token som ges ut av ett kreditinstitut får erbjudas till allmänheten eller tas upp till handel om kreditinstitutet
| a) | utarbetar en sådan vitbok om kryptotillgångar som avses i artikel 19 för den tillgångsanknutna token, lägger fram den vitboken om kryptotillgångar för godkännande av den behöriga myndigheten i sin hemmedlemsstat i enlighet med förfarandet i de tekniska standarder för tillsyn som antagits enligt punkt 8 i den här artikeln, och får vitboken om kryptotillgångar godkänd av den behöriga myndigheten, |
| b) | underrättar respektive behörig myndighet minst 90 arbetsdagar innan det ger ut den tillgångsanknutna token för första gången, genom att förse den med följande uppgifter:
|
2. Ett kreditinstitut som tidigare har underrättat den behöriga myndigheten i enlighet med punkt 1 b ska när det ger ut en annan tillgångsanknuten token inte vara skyldigt att lämna uppgifter som det tidigare lämnat till den behöriga myndigheten om uppgifterna skulle vara identiska. När kreditinstitutet lämnar de uppgifter som förtecknas i punkt 1 b ska det uttryckligen bekräfta att alla uppgifter som inte lämnats in på nytt fortfarande är aktuella.
3. Den behöriga myndighet som mottar en sådan underrättelse som avses i punkt 1 b ska inom 20 arbetsdagar från mottagandet av de uppgifter som förtecknas där bedöma om de uppgifter som krävs enligt det ledet har lämnats. Om den behöriga myndigheten konstaterar att en underrättelse inte är fullständig på grund av att uppgifter saknas, ska den omedelbart informera det underrättande kreditinstitutet om detta och fastställa en tidsfrist inom vilken kreditinstitutet ska lämna de uppgifter som saknas.
Tidsfristen för att lämna de uppgifter som saknas får inte överstiga 20 arbetsdagar från och med dagen för begäran. Fram till utgången av denna tidsfrist ska den period som anges i punkt 1 b tillfälligt avbrytas. Om den behöriga myndigheten därefter begär ytterligare uppgifter för komplettering eller förtydligande av uppgifterna, vilket den själv får besluta om, ska detta dock inte leda till att perioden enligt punkt 1 b tillfälligt avbryts.
Kreditinstitutet får inte lämna ett erbjudande till allmänheten eller ansöka om upptagande till handel av den tillgångsanknutna token så länge underrättelsen är ofullständig.
4. Ett kreditinstitut som ger ut tillgångsanknutna token, inbegripet betydande tillgångsanknutna token, ska inte omfattas av artiklarna 16, 18, 20, 21, 24, 35, 41 och 42.
5. Den behöriga myndigheten ska utan dröjsmål meddela ECB de fullständiga uppgifter som mottagits enligt punkt 1 och, om kreditinstitutet är etablerat i en medlemsstat vars officiella valuta inte är euron eller om en medlemsstats officiella valuta som inte är euron är den som den tillgångsanknutna token hänvisar till, även till centralbanken i den medlemsstaten.
ECB och, i tillämpliga fall, centralbanken i den medlemsstat som avses i första stycket ska inom 20 arbetsdagar från mottagandet av de fullständiga uppgifterna avge ett yttrande om dessa uppgifter och översända yttrandet till den behöriga myndigheten.
Den behöriga myndigheten ska kräva att kreditinstitutet inte erbjuder allmänheten eller ansöker om upptagande till handel av den tillgångsanknutna token i de fall där ECB eller, i tillämpliga fall, centralbanken i den medlemsstat som avses i första stycket, avger ett negativt yttrande på grund av en risk när avseende väl fungerande betalningssystem, den penningpolitiska transmissionen eller den monetära suveräniteten.
6. Den behöriga myndigheten ska till Esma meddela de uppgifter som anges i artikel 109.3 efter att ha kontrollerat att de uppgifter som mottagits enligt punkt 1 i den här artikeln är fullständiga.
Esma ska göra dessa uppgifter tillgängliga i registret, enligt artikel 109.3, senast på startdatumet för erbjudandet till allmänheten eller upptagandet till handel.
7. Den relevanta behöriga myndigheten ska inom två arbetsdagar från återkallandet av auktorisationen underrätta Esma om återkallandet av auktorisationen för ett kreditinstitut som ger ut tillgångsanknutna token. Esma ska göra uppgifter om ett sådant återkallande tillgängliga i registret, enligt artikel 109.3, utan onödigt dröjsmål.
8. EBA ska i nära samarbete med Esma och ECB utarbeta förslag till tekniska standarder för tillsyn för att närmare specificera förfarandet för godkännande av den vitbok om kryptotillgångar som avses i punkt 1 a.
EBA ska överlämna de förslag till tekniska standarder för tillsyn som avses i första stycket till kommissionen senast den 30 juni 2024.
Kommissionen ges befogenhet att komplettera denna förordning genom att anta de tekniska standarder för tillsyn som avses i första stycket i denna punkt i enlighet med artiklarna 10–14 i förordning (EU) nr 1093/2010.
Artikel 18
Ansökan om auktorisation
1. Juridiska personer eller andra företag som avser att till allmänheten erbjuda tillgångsanknutna token eller ansöka om upptagande till handel av tillgångsanknutna token ska lämna in sin ansökan om den auktorisation som avses i artikel 16 till den behöriga myndigheten i sin hemmedlemsstat.
2. Den ansökan som avses i punkt 1 ska innehålla samtliga följande uppgifter:
| a) | Den ansökande utgivarens adress. |
| b) | Den ansökande utgivarens identifieringskod för juridiska personer. |
| c) | Den ansökande utgivarens bolagsordning, i tillämpliga fall. |
| d) | En verksamhetsplan som anger den affärsmodell som den ansökande utgivaren avser att följa. |
| e) | Ett rättsligt utlåtande om att den tillgångsanknutna token inte kan klassificeras som något av följande:
|
| f) | En detaljerad beskrivning av den ansökande utgivarens styrningsarrangemang enligt artikel 34.1. |
| g) | Om det finns samarbetsarrangemang med specifika leverantörer av kryptotillgångstjänster, en beskrivning av deras mekanismer och förfaranden för intern kontroll för att säkerställa efterlevnad av skyldigheterna i fråga om förebyggande av penningtvätt och finansiering av terrorism enligt direktiv (EU) 2015/849. |
| h) | Identiteten på medlemmarna i den ansökande utgivarens ledningsorgan. |
| i) | Bevis på att de personer som avses i led h har tillräckligt gott anseende och de kunskaper, färdigheter och erfarenheter som är lämpliga för att leda den ansökande utgivaren. |
| j) | Bevis på att varje aktieägare eller medlem, oavsett om den är direkt eller indirekt, som har ett kvalificerat innehav i den ansökande utgivaren har tillräckligt gott anseende. |
| k) | Den vitbok om kryptotillgångar som avses i artikel 19. |
| l) | De policyer och förfaranden som avses i artikel 34.5 första stycket. |
| m) | En beskrivning av de avtalsarrangemang med tredjepartsenheter som avses i artikel 34.5 andra stycket. |
| n) | En beskrivning av den ansökande utgivarens kontinuitetspolicy enligt artikel 34.9. |
| o) | En beskrivning av de interna kontrollmekanismer och förfaranden för riskhantering som avses i artikel 34.10. |
| p) | En beskrivning av de system och förfaranden som införts för att skydda uppgifters tillgänglighet, äkthet, integritet och konfidentialitet enligt artikel 34.11. |
| q) | En beskrivning av den ansökande utgivarens förfaranden för hantering av klagomål enligt artikel 31. |
| r) | I tillämpliga fall, en förteckning över värdmedlemsstater där den ansökande utgivaren avser att erbjuda den tillgångsanknutna token till allmänheten eller avser att ansöka om upptagande till handel av den tillgångsanknutna token. |
3. Utgivare som redan har auktoriserats med avseende på en tillgångsanknuten token ska inte vara skyldiga, för auktorisation med avseende på en annan tillgångsanknuten token, att lämna uppgifter som de tidigare lämnat till den behöriga myndigheten om dessa uppgifter skulle vara identiska. När utgivaren lämnar de uppgifter som förtecknas i punkt 2 ska den uttryckligen bekräfta att alla uppgifter som inte lämnas in på nytt fortfarande är aktuella.
4. Den behöriga myndigheten ska omgående, och under alla omständigheter inom två arbetsdagar efter mottagandet av en ansökan enligt punkt 1, skicka ett skriftligt mottagningsbevis till den ansökande utgivaren.
5. Vid tillämpning av punkt 2 i och j ska den ansökande utgivaren av den tillgångsanknutna token tillhandahålla bevis på allt nedanstående:
| a) | Att inte någon av medlemmarna i ledningsorganet förekommer i något belastningsregister när det gäller fällande domar eller har ålagts sanktioner enligt tillämplig handelsrätt, insolvensrätt och lagstiftning om finansiella tjänster, eller med avseende på bekämpning av penningtvätt och finansiering av terrorism, bedrägeri eller yrkesmässigt ansvar. |
| b) | Att medlemmarna i ledningsorganet för den ansökande utgivaren av den tillgångsanknutna token kollektivt har de kunskaper, färdigheter och erfarenheter som är lämpliga för att leda utgivaren av den tillgångsanknutna token, och att det krävs av dessa personer att de avsätter tillräckligt med tid för att utföra sina uppgifter. |
| c) | Att inte någon av de aktieägare och medlemmar, oavsett om de är direkta eller indirekta, som har kvalificerade innehav i den ansökande utgivaren förekommer i något belastningsregister när det gäller fällande domar eller har ålagts sanktioner enligt tillämplig handelsrätt, insolvensrätt och lagstiftning om finansiella tjänster, eller med avseende på bekämpning av penningtvätt och finansiering av terrorism, bedrägeri eller yrkesmässigt ansvar. |
6. EBA ska i nära samarbete med Esma och ECB utarbeta förslag till tekniska standarder för tillsyn för att närmare specificera de uppgifter som avses i punkt 2.
Esma ska överlämna de förslag till tekniska standarder för tillsyn som avses i första stycket till kommissionen senast den 30 juni 2024.
Kommissionen ges befogenhet att komplettera denna förordning genom att anta de tekniska standarder för tillsyn som avses i första stycket i denna punkt i enlighet med artiklarna 10–14 i förordning (EU) nr 1093/2010.
7. EBA ska i nära samarbete med Esma utarbeta förslag till tekniska standarder för genomförande i syfte att fastställa standardformulär, mallar och förfaranden för de uppgifter som ska ingå i ansökan i syfte att säkerställa enhetlighet inom unionens territorium.
EBA ska överlämna de förslag till tekniska standarder för genomförande som avses i första stycket till kommissionen senast den 30 juni 2024.
Kommissionen ges befogenhet att anta de tekniska standarder för genomförande som avses i första stycket i enlighet med artikel 15 i förordning (EU) nr 1093/2010.
Artikel 19
Innehåll i och form på en vitbok om kryptotillgångar avseende tillgångsanknutna token
1. En vitbok om kryptotillgångar avseende en tillgångsanknuten token ska innehålla all följande information som specificeras närmare i bilaga II:
| a) | Information om utgivaren av den tillgångsanknutna token. |
| b) | Information om den tillgångsanknutna token. |
| c) | Information om erbjudandet till allmänheten av den tillgångsanknutna token eller upptagandet av den till handel. |
| d) | Information om de rättigheter och skyldigheter som är knutna till den tillgångsanknutna token. |
| e) | Information om den underliggande tekniken. |
| f) | Information om riskerna. |
| g) | Information om tillgångsreserven. |
| h) | Information om de huvudsakliga negativa konsekvenserna för klimatet och andra miljörelaterade negativa konsekvenser av den konsensusmekanism som används för att ge ut den tillgångsanknutna token. |
Vitboken om kryptotillgångar ska också innehålla identiteten på den person, som inte är utgivaren, som erbjuder allmänheten tillgångsanknutna token eller ansöker om upptagande av dem till handel enligt artikel 16.1 andra stycket och skälet till att den personen erbjuder denna tillgångsanknutna token eller ansöker om upptagande av den till handel. I fall där vitboken om kryptotillgångar inte utarbetas av utgivaren ska vitboken om kryptotillgångar också innehålla identiteten på den person som utarbetade vitboken om kryptotillgångar och skälet till att denna person utarbetade den.
2. All information som förtecknas i punkt 1 ska vara rättvisande, tydlig och inte vilseledande. Vitboken om kryptotillgångar får inte innehålla väsentliga utelämnanden och den ska ha en koncis och begriplig form.
3. Vitboken om kryptotillgångar får inte innehålla några andra påståenden om kryptotillgångarnas framtida värde än den förklaring som avses i punkt 4.
4. Vitboken om kryptotillgångar ska innehålla en tydlig och entydig förklaring om att
| a) | den tillgångsanknutna token kan förlora sitt värde helt eller delvis, |
| b) | den tillgångsanknutna token kanske inte alltid kan överföras, |
| c) | den tillgångsanknutna token kanske inte är likvid, |
| d) | den tillgångsanknutna token inte omfattas av systemen för ersättning till investerare enligt direktiv 97/9/EG, |
| e) | den tillgångsanknutna token inte omfattas av insättningsgarantisystemen enligt direktiv 2014/49/EU. |
5. Vitboken om kryptotillgångar ska innehålla en förklaring från ledningsorganet för utgivaren av den tillgångsanknutna token. Denna förklaring ska bekräfta att vitboken om kryptotillgångar uppfyller kraven i denna avdelning och att informationen i vitboken, såvitt ledningsorganet vet, är rättvisande, tydliga och inte vilseledande samt att det i vitboken om kryptotillgångar inte utelämnas någon uppgift som skulle kunna påverka dess innebörd.
6. Vitboken om kryptotillgångar ska innehålla en sammanfattning, införd efter den förklaring som avses i punkt 5, som på ett kortfattat och icke-tekniskt språk ska innehålla viktig information om erbjudandet till allmänheten av den tillgångsanknutna token eller det planerade upptagandet till handel av den tillgångsanknutna token. Sammanfattningen ska vara lättbegriplig och presenteras och ställas upp i tydlig och utförlig form med läsbar teckenstorlek. Sammanfattningen i vitboken om kryptotillgångar ska tillhandahålla lämplig information om den berörda tillgångsanknutna tokens egenskaper för att hjälpa presumtiva innehavare av denna tillgångsanknutna token att fatta ett välgrundat beslut.
Sammanfattningen ska innehålla en varning om
| a) | att den bör läsas som en introduktion till vitboken om kryptotillgångar, |
| b) | att den presumtiva innehavaren bör grunda sitt beslut att köpa den tillgångsanknutna token på innehållet i vitboken om kryptotillgångar som helhet och inte endast på sammanfattningen, |
| c) | att erbjudandet om den tillgångsanknutna token till allmänheten inte utgör ett erbjudande eller en uppmaning om att köpa finansiella instrument och att sådana erbjudanden eller uppmaningar endast kan göras genom ett prospekt eller andra erbjudandehandlingar i enlighet med tillämplig nationell rätt, |
| d) | att vitboken om kryptotillgångar inte utgör ett prospekt på det sätt som avses i förordning (EU) 2017/1129 eller någon annan erbjudandehandling i enlighet med unionsrätten eller nationell rätt. |
Sammanfattningen ska ange att innehavarna av tillgångsanknutna token har rätt till inlösen när som helst och villkoren för sådan inlösen.
7. Vitboken om kryptotillgångar ska innehålla datumet för anmälan av den och en innehållsförteckning.
8. Vitboken om kryptotillgångar ska avfattas på ett av hemmedlemsstatens officiella språk eller på ett språk som är brukligt i internationella finanskretsar.
Om den tillgångsanknutna token också erbjuds i en annan medlemsstat än utgivarens hemmedlemsstat ska vitboken om kryptotillgångar också upprättas på ett av värdmedlemsstatens officiella språk eller på ett språk som är brukligt i internationella finanskretsar.
9. Vitboken om kryptotillgångar ska göras tillgänglig i maskinläsbart format.
10. Esma ska, i samarbete med EBA, utarbeta förslag till tekniska standarder för genomförande i syfte att fastställa standardformulär, format och mallar för tillämpningen av punkt 9.
Esma ska överlämna de förslag till tekniska standarder för genomförande som avses i första stycket till kommissionen senast den 30 juni 2024.
Kommissionen ges befogenhet att anta de tekniska standarder för genomförande som avses i första stycket i enlighet med artikel 15 i förordning (EU) nr 1095/2010.
11. Esma ska i samarbete med EBA utarbeta förslag till tekniska standarder för tillsyn om innehållet, metoderna och presentationen när det gäller den information som avses i punkt 1 första stycket h med avseende på hållbarhetsindikatorerna för negativa konsekvenser för klimatet och andra miljörelaterade negativa konsekvenser.
Vid utarbetandet av de förslag till tekniska standarder för tillsyn som avses i första stycket ska Esma beakta de olika typer av konsensusmekanismer som används för att validera transaktioner med kryptotillgångar, deras incitamentsstrukturer och användningen av energi, förnybar energi och naturresurser, produktion av avfall och växthusgasutsläpp. Esma ska uppdatera dessa tekniska standarder för tillsyn mot bakgrund av den regulatoriska och tekniska utvecklingen.
Esma ska överlämna de förslag till tekniska standarder för tillsyn som avses i första stycket till kommissionen senast den 30 juni 2024.
Kommissionen ges befogenhet att komplettera denna förordning genom att anta de tekniska standarder för tillsyn som avses i första stycket i denna punkt i enlighet med artiklarna 10–14 i förordning (EU) nr 1095/2010.
Artikel 21
Beviljande eller nekande av auktorisationen
1. Behöriga myndigheter ska, inom 25 arbetsdagar efter mottagandet av de yttranden som avses i artikel 20.5, fatta ett fullständigt motiverat beslut om att bevilja eller neka den ansökande utgivaren auktorisation, samt inom fem arbetsdagar efter att detta beslut fattats meddela sitt beslut till den ansökande utgivaren. Om en ansökande utgivare auktoriseras ska utgivarens vitbok om kryptotillgångar anses vara godkänd.
2. De behöriga myndigheterna ska neka auktorisation om det finns objektiva och påvisbara belägg för att
| a) | ledningsorganet för den ansökande utgivaren kan utgöra ett hot mot en ändamålsenlig, sund och ansvarsfull ledning av utgivaren, mot kontinuiteten i dess verksamhet och mot ett adekvat beaktande av dess kunders intressen och marknadens integritet, |
| b) | medlemmar i ledningsorganet inte uppfyller de kriterier som anges artikel 34.2, |
| c) | aktieägare och medlemmar, oavsett om de är direkta eller indirekta, som har kvalificerade innehav inte uppfyller de kriterier för tillräckligt gott anseende som anges i artikel 34.4, |
| d) | den ansökande utgivaren inte uppfyller, eller sannolikt inte kommer att uppfylla, kraven i denna avdelning, |
| e) | den ansökande utgivarens affärsmodell kan utgöra ett allvarligt hot mot marknadsintegriteten, den finansiella stabiliteten eller väl fungerande betalningssystem eller exponerar utgivaren eller sektorn för allvarliga risker för penningtvätt och finansiering av terrorism. |
3. EBA och Esma ska senast den 30 juni 2024 gemensamt utfärda riktlinjer i enlighet med artikel 16 i förordning (EU) nr 1093/2010 respektive artikel 16 i förordning (EU) nr 1095/2010 för bedömningen av lämpligheten hos medlemmarna i ledningsorganet för utgivare av tillgångsanknutna token och de aktieägare och medlemmar, oavsett om de är direkta eller indirekta, som har kvalificerade innehav i utgivare av tillgångsanknutna token.
4. De behöriga myndigheterna ska också neka auktorisation om ECB eller, i tillämpliga fall, centralbanken avger ett negativt yttrande enligt artikel 20.5 på grund av en risk avseende väl fungerande betalningssystem, den penningpolitiska transmissionen eller den monetära suveräniteten.
5. De behöriga myndigheterna ska inom två arbetsdagar efter det att auktorisation beviljats till den gemensamma kontaktpunkten i värdmedlemsstaterna, Esma, EBA, ECB och, i tillämpliga fall, de centralbanker som avses i artikel 20.4 meddela de uppgifter som anges i artikel 109.3.
Esma ska göra dessa uppgifter tillgängliga i registret, enligt artikel 109.3, senast på startdatumet för erbjudandet till allmänheten eller upptagandet till handel.
6. De behöriga myndigheterna ska informera EBA, Esma, ECB och, i tillämpliga fall, den centralbank som avses i artikel 20.4, om alla ansökningar om auktorisation som nekats, och lämna en motivering till beslutet och, i tillämpliga fall, en förklaring till en avvikelse från de yttranden som avses i artikel 20.5.
Artikel 28
Offentliggörande av vitboken om kryptotillgångar
En utgivare av en tillgångsanknuten token ska på sin webbplats offentliggöra den godkända vitbok om kryptotillgångar som avses i artikel 17.1 eller artikel 21.1 och, i tillämpliga fall, den reviderade vitbok om kryptotillgångar som avses i artikel 25. Den godkända vitboken om kryptotillgångar ska vara tillgänglig för allmänheten senast vid startdatumet för erbjudandet till allmänheten av den tillgångsanknutna token eller upptagandet av denna token till handel. Den godkända vitboken om kryptotillgångar och, i tillämpliga fall, den reviderade vitboken om kryptotillgångar ska vara tillgängliga på utgivarens webbplats så länge som den tillgångsanknutna token innehas av allmänheten.
Artikel 29
Marknadsföringsmaterial
1. Allt marknadsföringsmaterial som avser ett erbjudande till allmänheten av en tillgångsanknuten token eller ett upptagande till handel av en sådan tillgångsanknuten token ska uppfylla samtliga följande krav:
| a) | Marknadsföringsmaterialet kan lätt identifieras som sådant. |
| b) | Informationen i marknadsföringsmaterialet är rättvisande, tydlig och inte vilseledande. |
| c) | Informationen i marknadsföringsmaterialet överensstämmer med informationen i vitboken om kryptotillgångar. |
| d) | I marknadsföringsmaterialet anges det tydligt att en vitbok om kryptotillgångar har offentliggjorts, och adressen till webbplatsen för utgivaren av den tillgångsanknutna token samt ett telefonnummer och en e-postadress för att kontakta utgivaren framgår tydligt. |
2. Marknadsföringsmaterialet ska innehålla en tydlig och otvetydig förklaring om att innehavare av den tillgångsanknutna token när som helst har rätt till inlösen gentemot utgivaren.
3. Marknadsföringsmaterialet och eventuella revideringar av detta ska offentliggöras på utgivarens webbplats.
4. Behöriga myndigheter ska inte kräva att marknadsföringsmaterialet godkänns innan det offentliggörs.
5. Marknadsföringsmaterialet ska på begäran anmälas till de berörda behöriga myndigheterna.
6. Inget marknadsföringsmaterial får spridas före offentliggörandet av vitboken om kryptotillgångar. Denna begränsning påverkar inte möjligheten för utgivaren av den tillgångsanknutna token att genomföra marknadssonderingar.
Artikel 34
Styrningsarrangemang
1. Utgivare av tillgångsanknutna token ska ha robusta styrningsarrangemang, som omfattar en tydlig organisationsstruktur med en väldefinierad, transparent och konsekvent ansvarsfördelning, ändamålsenliga metoder för att identifiera, hantera, övervaka och rapportera de risker för vilka de är eller kan bli utsatta, samt ha tillfredsställande mekanismer för intern kontroll, däribland sunda förfaranden för administration och redovisning.
2. Medlemmarna i ledningsorganet för utgivare av tillgångsanknutna token ska ha tillräckligt gott anseende och lämpliga kunskaper, färdigheter och erfarenheter, både enskilt och kollektivt, för att kunna utföra sina uppgifter. De får i synnerhet inte ha dömts för brott som rör penningtvätt, finansiering av terrorism eller andra brott som skulle påverka deras goda anseende. De ska även visa att de kan avsätta tillräckligt med tid för att utföra sina uppgifter ändamålsenligt.
3. Ledningsorganet för utgivare av tillgångsanknutna token ska bedöma och regelbundet se över ändamålsenligheten i de arrangemang och förfaranden för policyer som införts för att efterleva kapitlen 2, 3, 5 och 6 i denna avdelning och vidta lämpliga åtgärder för att avhjälpa eventuella brister.
4. Aktieägare eller medlemmar, oavsett om de är direkta eller indirekta, som har kvalificerade innehav i utgivare av tillgångsanknutna token ska ha tillräckligt gott anseende och får i synnerhet inte ha dömts för brott som rör penningtvätt eller finansiering av terrorism eller andra brott som skulle påverka deras goda anseende.
5. Utgivare av tillgångsanknutna token ska införa policyer och förfaranden som är tillräckligt ändamålsenliga för att säkerställa att denna förordning följs. Utgivare av tillgångsanknutna token ska i synnerhet fastställa, upprätthålla och genomföra policyer och förfaranden avseende
| a) | den tillgångsreserv som avses i artikel 36, |
| b) | förvaring av reservtillgångar, inbegripet separering av tillgångarna, i enlighet med artikel 37, |
| c) | de rättigheter som beviljas innehavarna av tillgångsanknutna token, i enlighet med artikel 39, |
| d) | den mekanism genom vilken tillgångsanknutna token ges ut och löses in, |
| e) | protokollen för validering av transaktioner med tillgångsanknutna token, |
| f) | funktionen hos utgivarnas proprietära teknik för distribuerade liggare, om tillgångsanknutna token ges ut, överförs och lagras med användning av en sådan teknik för distribuerade liggare eller liknande teknik som drivs av utgivarna eller av en tredje part som agerar för utgivarnas räkning, |
| g) | mekanismerna för att säkerställa likviditeten hos tillgångsanknutna token, inbegripet den policy och de förfaranden för likviditetsförvaltning för utgivare av betydande tillgångsanknutna token som avses i artikel 45. |
| h) | arrangemang med tredjepartsenheter för drift av tillgångsreserven och investeringarna av reservtillgångarna, förvaringen av reservtillgångarna och, i tillämpliga fall, distributionen av tillgångsanknutna token till allmänheten, |
| i) | skriftligt medgivande från utgivare av tillgångsanknutna token till andra personer som kan erbjuda eller ansöka om upptagande till handel av den tillgångsanknutna token, |
| j) | hantering av klagomål i enlighet med artikel 31, |
| k) | intressekonflikter i enlighet med artikel 32. |
Om utgivare av tillgångsanknutna token deltar i arrangemang som avses i första stycket h ska dessa arrangemang anges i ett avtal med tredjepartsenheterna. Dessa avtalsarrangemang ska ange roller, ansvar, rättigheter och skyldigheter för både utgivarna av tillgångsanknutna token och tredjepartsenheterna. Alla avtalsarrangemang som berör flera jurisdiktioner ska föreskriva ett otvetydigt val av tillämplig lag.
6. Såvida inte den plan för inlösen som avses i artikel 47 har inletts, ska utgivare av tillgångsanknutna token använda lämpliga och proportionerliga system, resurser och förfaranden för att säkerställa att deras tjänster och verksamhet utförs kontinuerligt och regelbundet. För detta ändamål ska utgivare av tillgångsanknutna token upprätthålla alla sina system och säkerhetsprotokoll för åtkomst i enlighet med lämpliga unionsstandarder.
7. Om utgivaren av en tillgångsanknuten token beslutar att upphöra med tillhandahållandet av sina tjänster och verksamheter, inbegripet genom att upphöra med utgivningen av denna tillgångsanknutna token, ska utgivaren lämna in en plan till den behöriga myndigheten för godkännande av ett sådant upphörande.
8. Utgivare av tillgångsanknutna token ska identifiera källor till operativa risker och minimera dessa risker genom att utveckla lämpliga system, kontroller och förfaranden.
9. Utgivare av tillgångsanknutna token ska upprätta en kontinuitetspolicy och planer för att säkerställa att väsentliga uppgifter och funktioner bevaras och verksamheten bibehålls i händelse av ett avbrott i utgivarens IKT-system och IKT-förfaranden, eller, om detta inte är möjligt, ett snabbt återskapande av sådana uppgifter och funktioner och ett snabbt återupptagande av verksamheten.
10. Utgivare av tillgångsanknutna token ska ha interna kontrollmekanismer och ändamålsenliga förfaranden för riskhantering, inbegripet effektiva kontroll- och skyddssystem för förvaltningen av IKT-system i enlighet med kraven i Europaparlamentets och rådets förordning (EU) 2022/2554 (37). Förfarandena ska möjliggöra en omfattande bedömning av beroendet av de tredjepartsenheter som avses i punkt 5 första stycket h i denna artikel. Utgivare av tillgångsanknutna token ska övervaka och regelbundet utvärdera om de interna kontrollmekanismerna och förfarandena för riskbedömning är lämpliga och ändamålsenliga och vidta lämpliga åtgärder för att avhjälpa eventuella brister.
11. Utgivare av tillgångsanknutna token ska ha infört system och förfaranden som är adekvata för att skydda uppgifters tillgänglighet, äkthet, integritet och konfidentialitet i enlighet med kraven i förordning (EU) 2022/2554 och i enlighet med förordning (EU) 2016/679. Dessa system ska registrera och skydda relevanta uppgifter och relevant information som samlas in och framställs i samband med utgivarnas verksamhet.
12. Utgivare av tillgångsanknutna token ska säkerställa att de regelbundet granskas av oberoende revisorer. Resultaten av dessa revisioner ska meddelas den berörda utgivarens ledningsorgan och göras tillgängliga för den behöriga myndigheten.
13. Senast den 30 juni 2024 ska EBA i nära samarbete med Esma och ECB utfärda riktlinjer i enlighet med artikel 16 i förordning (EU) nr 1093/2010 som specificerar minimiinnehållet i styrningsarrangemangen för
| a) | övervakningsverktygen för de risker som avses i punkt 8, |
| b) | den kontinuitetsplan som avses i punkt 9, |
| c) | den mekanism för internkontroll som avses i punkt 10, |
| d) | de revisioner som avses i punkt 12, inklusive minsta krav på den dokumentation som ska användas vid revisionen. |
Vid utfärdandet av de riktlinjer som avses i första stycket ska EBA beakta bestämmelserna om krav på styrningsarrangemang i andra unionslagstiftningsakter om finansiella tjänster, däribland direktiv 2014/65/EU.
Artikel 46
Återhämtningsplan
1. En utgivare av en tillgångsanknuten token ska utarbeta och upprätthålla en återhämtningsplan som fastställer de åtgärder som ska vidtas av utgivaren för att återupprätta efterlevnaden av de krav som gäller för tillgångsreserven i de fall då utgivaren inte uppfyller dessa krav.
Återhämtningsplanen ska också omfatta bevarandet av utgivarens tjänster med anknytning till den tillgångsanknutna token, ett snabbt återupptagande av verksamheten liksom fullgörandet av utgivarens skyldigheter vid händelser som utgör en betydande risk för att verksamheten avbryts.
Återhämtningsplanen ska innehålla lämpliga villkor och förfaranden för att säkerställa ett snabbt genomförande av återhämtningsåtgärder och ett brett urval av återhämtningsalternativ, däribland
| a) | likviditetsavgifter vid inlösen, |
| b) | begränsningar av beloppet av den tillgångsanknutna token som kan lösas in på en arbetsdag, |
| c) | tillfälligt stopp för inlösen. |
2. Utgivaren av den tillgångsanknutna token ska anmäla återhämtningsplanen till den behöriga myndigheten inom sex månader från dagen för auktorisationen enligt artikel 21 eller inom sex månader från dagen för godkännandet av vitboken om kryptotillgångar enligt artikel 17. Den behöriga myndigheten ska vid behov kräva ändringar av återhämtningsplanen för att säkerställa att den genomförs korrekt och ska meddela utgivaren sitt beslut om att begära dessa ändringar inom 40 arbetsdagar från dagen för anmälan av denna plan. Detta beslut ska genomföras av utgivaren inom 40 arbetsdagar från den dag då beslutet meddelades. Utgivaren ska regelbundet se över och uppdatera återhämtningsplanen.
I tillämpliga fall ska utgivaren också anmäla återhämtningsplanen till sina resolutions- och tillsynsmyndigheter samtidigt som den anmäler den till den behöriga myndigheten.
3. Om utgivaren inte uppfyller de krav som är tillämpliga på den tillgångsreserv som avses i kapitel 3 i denna avdelning, eller på grund av en snabbt försämrad finansiell situation inom en nära framtid sannolikt inte kommer att uppfylla dessa krav, ska den behöriga myndigheten, för att säkerställa att de tillämpliga kraven uppfylls, ha befogenhet att kräva att utgivaren genomför ett eller flera av de arrangemang eller en eller flera av de åtgärder som anges i återhämtningsplanen, eller uppdaterar denna återhämtningsplan om omständigheterna skiljer sig från de antaganden som fastställs i den ursprungliga återhämtningsplanen, och genomför ett eller flera av de arrangemang eller en eller flera av de åtgärder som fastställs i den uppdaterade planen inom en viss tidsfrist.
4. Under de omständigheter som avses i punkt 3 ska den behöriga myndigheten ha befogenhet att tillfälligt avbryta inlösen av tillgångsanknutna token, förutsatt att avbrytandet är motiverat med beaktande av intressena hos innehavarna av tillgångsanknutna token och den finansiella stabiliteten.
5. I tillämpliga fall ska den behöriga myndigheten underrätta utgivarens resolutions- och tillsynsmyndigheter om alla åtgärder som vidtagits i enlighet med punkterna 3 och 4.
6. EBA ska, efter samråd med Esma, utfärda riktlinjer i enlighet med artikel 16 i förordning (EU) nr 1093/2010 för att specificera formatet på återhämtningsplanen och den information som ska ingå i den.
Artikel 48
Krav vid erbjudande till allmänheten eller upptagande till handel av e-pengatoken
1. En person får inte lämna ett erbjudande till allmänheten om eller ansöka om upptagande till handel av en e-pengatoken i unionen, såvida inte den personen är utgivaren av denna e-pengatoken och
| a) | är auktoriserad som kreditinstitut eller institut för elektroniska pengar, och |
| b) | har anmält en vitbok om kryptotillgångar till den behöriga myndigheten och har offentliggjort den vitboken om kryptotillgångar i enlighet med artikel 51. |
Utan hinder av första stycket får andra personer, efter skriftligt medgivande från utgivaren, erbjuda e-pengatoken till allmänheten eller ansöka om upptagande till handel av den. Dessa personer ska följa artiklarna 50 och 53.
2. E-pengatoken ska anses vara elektroniska pengar.
E-pengatoken som hänvisar till en officiell medlemsstatsvaluta ska anses erbjudas allmänheten i unionen.
3. Avdelningarna II och III i direktiv 2009/110/EG ska tillämpas på e-pengatoken om inte annat anges i denna avdelning.
4. Punkt 1 i denna artikel ska inte tillämpas på utgivare av e-pengatoken som undantas i enlighet med artikel 9.1 i direktiv 2009/110/EG.
5. Denna avdelning, med undantag av punkt 7 i denna artikel och artikel 51, ska inte tillämpas på e-pengatoken som undantas enligt artikel 1.4 och 1.5 i direktiv 2009/110/EG.
6. Utgivare av e-pengatoken ska minst 40 arbetsdagar före den dag då de avser att erbjuda dessa e-pengatoken till allmänheten eller ansöka om upptagande av dem till handel anmäla denna avsikt till sin behöriga myndighet.
7. I de fall då punkt 4 eller 5 är tillämplig ska utgivarna av e-pengatoken utarbeta en vitbok om kryptotillgångar och anmäla denna vitbok om kryptotillgångar till den behöriga myndigheten i enlighet med artikel 51.
Artikel 51
Innehåll i och form på en vitbok om kryptotillgångar avseende e-pengatoken
1. En vitbok om kryptotillgångar avseende en e-pengatoken ska innehålla samtliga följande uppgifter som specificeras närmare i bilaga III:
| a) | Information om utgivaren av e-pengatoken. |
| b) | Information om nämnda e-pengatoken. |
| c) | Information om erbjudandet till allmänheten av e-pengatoken eller upptagandet av den till handel. |
| d) | Information om de rättigheter och skyldigheter som är knutna till e-pengatoken. |
| e) | Information om den underliggande tekniken. |
| f) | Information om riskerna. |
| g) | Information om de huvudsakliga negativa konsekvenserna för klimatet och andra miljörelaterade negativa konsekvenser av den konsensusmekanism som används för att ge ut e-pengatoken. |
Vitboken om kryptotillgångar ska också innehålla identiteten på den person, som inte är utgivaren, som till allmänheten erbjuder e-pengatoken eller ansöker om upptagande av den till handel i enlighet med artikel 48.1 andra stycket och skälet till att den personen erbjuder denna e-pengatoken eller ansöker om upptagande av den till handel.
2. All information som förtecknas i punkt 1 ska vara rättvisande, tydlig och inte vilseledande. Vitboken om kryptotillgångar får inte innehålla väsentliga utelämnanden och den ska ha en koncis och begriplig form.
3. Vitboken om kryptotillgångar ska innehålla följande tydliga förklaring på en framträdande plats på första sidan:
”Denna vitbok om kryptotillgångar har inte godkänts av någon behörig myndighet i någon av Europeiska unionens medlemsstater. Utgivaren av kryptotillgången är ensam ansvarig för innehållet i denna vitbok om kryptotillgångar.”
4. Vitboken om kryptotillgångar ska innehålla en tydlig varning om att
| a) | e-pengatoken inte omfattas av systemen för ersättning till investerare enligt direktiv 97/9/EG, |
| b) | e-pengatoken inte omfattas av insättningsgarantisystemen enligt direktiv 2014/49/EU. |
5. Vitboken om kryptotillgångar ska innehålla en förklaring från ledningsorganet för utgivaren av e-pengatoken. Denna förklaring, som ska införas efter den förklaring som avses i punkt 3, ska bekräfta att vitboken om kryptotillgångar överensstämmer med denna avdelning och att den information som presenteras i vitboken om kryptotillgångar, såvitt ledningsorganet vet, är fullständig, rättvisande, tydlig och inte vilseledande samt att det i vitboken om kryptotillgångar inte utelämnas någon uppgift som skulle kunna påverka dess innebörd.
6. Vitboken om kryptotillgångar ska innehålla en sammanfattning, införd efter den förklaring som avses i punkt 5, som på ett kortfattat och icke-tekniskt språk ska innehålla viktig information om erbjudandet till allmänheten av e-pengatoken eller det planerade upptagandet till handel av denna e-pengatoken. Sammanfattningen ska vara lättbegriplig och presenteras och ställas upp i tydlig och utförlig form med läsbar teckenstorlek. Sammanfattningen av vitboken om kryptotillgångar ska tillhandahålla lämplig information om de berörda kryptotillgångarnas egenskaper för att hjälpa presumtiva innehavare av kryptotillgångarna att fatta ett välgrundat beslut.
Sammanfattningen ska innehålla en varning om
| a) | att den bör läsas som en introduktion till vitboken om kryptotillgångar, |
| b) | att den presumtiva innehavaren bör grunda sitt beslut att köpa e-pengatoken på innehållet i vitboken om kryptotillgångar som helhet och inte endast på sammanfattningen, |
| c) | att erbjudandet om e-pengatoken till allmänheten inte utgör ett erbjudande eller en uppmaning om att köpa finansiella instrument och att alla sådana erbjudanden eller uppmaningar endast kan göras genom ett prospekt eller andra erbjudandehandlingar i enlighet med tillämplig nationell rätt, |
| d) | att vitboken om kryptotillgångar inte utgör ett prospekt på det sätt som avses i förordning (EU) 2017/1129 eller någon annan erbjudandehandling i enlighet med unionsrätten eller nationell rätt. |
Sammanfattningen ska ange att innehavarna av e-pengatoken har rätt till inlösen när som helst och till nominellt värde samt villkoren för inlösen.
7. Vitboken om kryptotillgångar ska innehålla datumet för anmälan och en innehållsförteckning.
8. Vitboken om kryptotillgångar ska avfattas på ett av hemmedlemsstatens officiella språk eller på ett språk som är brukligt i internationella finanskretsar.
Om e-pengatoken också erbjuds i en annan medlemsstat än hemmedlemsstaten ska vitboken om kryptotillgångar också upprättas på ett av värdmedlemsstatens officiella språk eller på ett språk som är brukligt i internationella finanskretsar.
9. Vitboken om kryptotillgångar ska göras tillgänglig i maskinläsbart format.
10. Esma ska i samarbete med EBA utarbeta förslag till tekniska standarder för genomförande i syfte att fastställa standardformulär, format och mallar för ändamålen i punkt 9.
Esma ska överlämna de förslag till tekniska standarder för genomförande som avses i första stycket till kommissionen senast den 30 juni 2024.
Kommissionen ges befogenhet att anta de tekniska standarder för genomförande som avses i första stycket i denna punkt i enlighet med artikel 15 i förordning (EU) nr 1095/2010.
11. Utgivare av e-pengatoken ska anmäla sin vitbok om kryptotillgångar till sin behöriga myndighet senast 20 arbetsdagar före dagen för offentliggörandet av den.
Behöriga myndigheter ska inte kräva att vitböcker om kryptotillgångar godkänns innan de offentliggörs.
12. Alla betydande nya faktorer, sakfel eller väsentliga felaktigheter som kan påverka bedömningen av e-pengatoken ska beskrivas i en reviderad vitbok om kryptotillgångar som utarbetas av utgivarna, anmäls till de behöriga myndigheterna och offentliggörs på utgivarnas webbplatser.
13. Innan en utgivare av e-pengatoken erbjuder allmänheten i unionen e-pengatoken eller ansöker om upptagande av e-pengatoken till handel ska utgivaren av denna e-pengatoken offentliggöra en vitbok om kryptotillgångar på sin webbplats.
14. Utgivaren av e-pengatoken ska tillsammans med anmälan av vitboken om kryptotillgångar enligt punkt 11 i denna artikel tillhandahålla den behöriga myndigheten de uppgifter som avses i artikel 109.4. Den behöriga myndigheten ska inom fem arbetsdagar efter mottagandet av uppgifterna från utgivaren meddela Esma de uppgifter som anges i artikel 109.4.
Den behöriga myndigheten ska också meddela Esma en eventuell reviderad vitbok om kryptotillgångar och ett eventuellt återkallande av auktorisationen för utgivaren av e-pengatoken.
Esma ska göra dessa uppgifter tillgängliga i registret, enligt artikel 109.4, senast på startdatumet för erbjudandet till allmänheten eller upptagandet till handel eller, när det gäller en reviderad vitbok om kryptotillgångar eller ett återkallande av auktorisationen, utan onödigt dröjsmål.
15. Esma ska i samarbete med EBA utarbeta förslag till tekniska standarder för tillsyn om innehållet, metoderna och presentationen när det gäller den information som avses i punkt 1 g med avseende på hållbarhetsindikatorerna för negativa konsekvenser för klimatet och andra miljörelaterade negativa konsekvenser.
Vid utarbetandet av de förslag till tekniska standarder för tillsyn som avses i första stycket ska Esma beakta de olika typer av konsensusmekanismer som används för att validera transaktioner med kryptotillgångar, deras incitamentsstrukturer och användningen av energi, förnybar energi och naturresurser, produktion av avfall och växthusgasutsläpp. Esma ska uppdatera de tekniska standarderna för tillsyn mot bakgrund av den regulatoriska och tekniska utvecklingen.
Esma ska överlämna de förslag till tekniska standarder för tillsyn som avses i första stycket till kommissionen senast den 30 juni 2024.
Kommissionen ges befogenhet att komplettera denna förordning genom att anta de tekniska standarder för tillsyn som avses i första stycket i denna punkt i enlighet med artiklarna 10–14 i förordning (EU) nr 1095/2010.
Artikel 53
Marknadsföringsmaterial
1. Marknadsföringsmaterial som avser ett erbjudande till allmänheten av en e-pengatoken eller ett upptagande till handel av en sådan e-pengatoken ska uppfylla samtliga följande krav:
| a) | Marknadsföringsmaterialet kan lätt identifieras som sådant. |
| b) | Informationen i marknadsföringsmaterialet är rättvisande, tydlig och inte vilseledande. |
| c) | Informationen i marknadsföringsmaterialet överensstämmer med informationen i vitboken om kryptotillgångar. |
| d) | I marknadsföringsmaterialet anges det tydligt att en vitbok om kryptotillgångar har offentliggjorts, och adressen till webbplatsen för utgivaren av e-pengatoken samt ett telefonnummer och en e-postadress för att kontakta utgivaren framgår tydligt. |
2. Marknadsföringsmaterialet ska innehålla en tydlig och otvetydig förklaring om att innehavarna av e-pengatoken har rätt till inlösen gentemot utgivaren när som helst och till det nominella beloppet.
3. Marknadsföringsmaterialet och eventuella revideringar av detta ska offentliggöras på utgivarens webbplats.
4. Behöriga myndigheter ska inte kräva att marknadsföringsmaterialet godkänns innan det offentliggörs.
5. Marknadsföringsmaterialet ska på begäran anmälas till de behöriga myndigheterna.
6. Inget marknadsföringsmaterial får spridas före offentliggörandet av vitboken om kryptotillgångar. Denna begränsning ska inte hindra utgivaren av e-pengatoken att genomföra marknadssonderingar.
Artikel 55
Planer för återhämtning och inlösen
Avdelning III kapitel 6 ska gälla i tillämpliga delar för utgivare av e-pengatoken.
Genom undantag från artikel 46.2 infaller det datum då återhämtningsplanen ska meddelas den behöriga myndigheten, med avseende på utgivare av e-pengatoken, inom sex månader från dagen för erbjudandet till allmänheten eller upptagandet till handel.
Genom undantag från artikel 47.3 infaller det datum då planen för inlösen ska meddelas den behöriga myndigheten, med avseende på utgivare av e-pengatoken, inom sex månader från dagen för erbjudandet till allmänheten eller upptagandet till handel.
KAPITEL 2
Betydande e-pengatoken
Artikel 56
Klassificering av e-pengatoken som betydande e-pengatoken
1. EBA ska klassificera e-pengatoken som betydande e-pengatoken om minst tre av de kriterier som anges i artikel 43.1 är uppfyllda
| a) | under den period som omfattas av den första informationsrapport som avses i punkt 3 i denna artikel, efter erbjudandet till allmänheten eller ansökan om upptagande till handel av dessa token, eller |
| b) | under den period som omfattas av minst två på varandra följande informationsrapporter som avses i punkt 3 i denna artikel. |
2. Om flera utgivare ger ut samma e-pengatoken ska uppfyllandet av de kriterier som anges i artikel 43.1 bedömas efter det att uppgifterna från de utgivarna har sammanställts.
3. De behöriga myndigheterna i utgivarens hemmedlemsstat ska minst två gånger per år till EBA och ECB rapportera information som är relevant för bedömningen av uppfyllandet av de kriterier som anges i artikel 43.1, i tillämpliga fall inbegripet de uppgifter som mottagits enligt artikel 22.
Om utgivaren är etablerad i en medlemsstat vars officiella valuta inte är euron, eller om e-pengatoken hänvisar till en officiell medlemsstatsvaluta som inte är euron, ska de behöriga myndigheterna även översända den information som avses i första stycket till centralbanken i den medlemsstaten.
4. Om EBA drar slutsatsen att en e-pengatoken uppfyller de kriterier som anges i artikel 43.1 i enlighet med punkt 1 i den här artikeln ska EBA utarbeta ett utkast till beslut om att klassificera e-pengatoken som en betydande e-pengatoken och översända detta utkast till utgivaren av e-pengatoken, den behöriga myndigheten i utgivarens hemmedlemsstat, ECB och, i de fall som avses i punkt 3 andra stycket i den här artikeln, centralbanken i den berörda medlemsstaten.
Utgivare av sådana e-pengatoken, deras behöriga myndigheter, ECB och, i tillämpliga fall, centralbanken i den berörda medlemsstaten ska inom 20 arbetsdagar från dagen för översändande av det utkastet till beslut lämna skriftliga synpunkter och kommentarer. EBA ska vederbörligen beakta dessa synpunkter och kommentarer innan ett slutligt beslut antas.
5. EBA ska fatta sitt slutliga beslut om huruvida en e-pengatoken ska klassificeras som en betydande e-pengartoken inom 60 arbetsdagar från dagen för översändande enligt punkt 4 och omedelbart underrätta utgivaren av denna e-pengatoken och dess behöriga myndigheter om detta.
6. När en e-pengatoken har klassificerats som betydande enligt ett beslut som EBA fattat i enlighet med punkt 5, ska tillsynsansvaret för utgivaren av denna e-pengatoken överföras från den behöriga myndigheten i utgivarens hemmedlemsstat till EBA i enlighet med artikel 117.4 inom 20 arbetsdagar från dagen för översändande av det beslutet.
EBA och den behöriga myndigheten ska samarbeta för att säkerställa en smidig överföring av tillsynsbefogenheterna.
7. Genom undantag från punkt 6 ska tillsynsansvaret för utgivarna av betydande e-pengatoken denominerade i en annan officiell medlemsstatsvaluta än euron, där åtminstone 80 % av antalet innehavare och av transaktionsvolymen av de betydande e-pengatoken är koncentrerade i hemmedlemsstaten, inte överföras till EBA.
Den behöriga myndigheten i utgivarens hemmedlemsstat ska årligen förse EBA med information om alla fall där det undantag som avses i första stycket tillämpas.
Vid tillämpning av första stycket ska en transaktion anses äga rum i hemmedlemsstaten om betalaren eller betalningsmottagaren är etablerad i den medlemsstaten.
8. EBA ska årligen på nytt bedöma klassificeringen av betydande e-pengatoken på grundval av tillgänglig information, inbegripet ur de rapporter som avses i punkt 3 i denna artikel eller de uppgifter som mottagits enligt artikel 22.
Om EBA drar slutsatsen att vissa e-pengatoken inte längre uppfyller de kriterier som anges i artikel 43.1 i enlighet med punkt 1 i den här artikeln ska EBA utarbeta ett utkast till beslut om att inte längre klassificera e-pengatoken som betydande och översända detta utkast till utgivarna av dessa e-pengatoken, till de behöriga myndigheterna i utgivarens hemmedlemsstat, till ECB och, i de fall som avses i punkt 3 andra stycket i den här artikeln, den berörda medlemsstatens centralbank.
Utgivare av sådana e-pengatoken, deras behöriga myndigheter, ECB och centralbanken i den berörda medlemsstaten ska inom 20 arbetsdagar från dagen för översändande av det utkastet till beslut lämna skriftliga synpunkter och kommentarer. EBA ska vederbörligen beakta dessa synpunkter och kommentarer innan ett slutligt beslut antas.
9. EBA ska fatta sitt slutliga beslut om huruvida en e-pengatoken inte längre ska klassificeras som en betydande e-pengartoken inom 60 arbetsdagar från dagen för det översändande som avses i punkt 8 och omedelbart underrätta utgivaren av denna e-pengatoken och utgivarens behöriga myndighet om detta beslut.
10. Om en e-pengatoken inte längre klassificeras som betydande enligt ett beslut som EBA fattat i enlighet med punkt 9 ska tillsynsansvaret för utgivaren av denna e-pengatoken överföras från EBA till den behöriga myndigheten i utgivarens hemmedlemsstat inom 20 arbetsdagar från dagen för översändande av det beslutet.
EBA och den behöriga myndigheten ska samarbeta för att säkerställa en smidig överföring av tillsynsbefogenheterna.
Artikel 68
Styrningsarrangemang
1. Medlemmarna i ledningsorganet för leverantörer av kryptotillgångstjänster ska ha tillräckligt gott anseende och lämpliga kunskaper, färdigheter och erfarenheter, både enskilt och kollektivt, för att kunna utföra sina uppgifter. Medlemmarna i ledningsorganet för leverantörer av kryptotillgångstjänster får i synnerhet inte ha dömts för brott som rör penningtvätt, finansiering av terrorism eller andra brott som skulle påverka deras goda anseende. De ska även visa att de kan avsätta tillräckligt med tid för att utföra sina uppgifter ändamålsenligt.
2. Aktieägare och medlemmar, oavsett om de är direkta eller indirekta, som har kvalificerade innehav i leverantörer av kryptotillgångstjänster ska ha tillräckligt gott anseende och får i synnerhet inte ha dömts för brott som rör penningtvätt eller finansiering av terrorism eller andra brott som skulle påverka deras goda anseende.
3. Om det inflytande som utövas av de aktieägare eller medlemmar, oavsett om de är direkta eller indirekta, som har kvalificerade aktieinnehav i en leverantör av kryptotillgångstjänster sannolikt kommer att ha en skadlig inverkan på en sund och ansvarsfull ledning av denna leverantör av kryptotillgångstjänster, ska de behöriga myndigheterna vidta lämpliga åtgärder för att hantera dessa risker.
Sådana åtgärder får inbegripa ansökningar om domstolsförelägganden eller sanktioner mot medlemmar av företagsledningen eller bestå i att den rösträtt som är knuten till de aktieägare eller medlemmar, oavsett om de är direkta eller indirekta, som har det kvalificerade innehavet upphävs.
4. Leverantörer av kryptotillgångstjänster ska anta policyer och förfaranden som är tillräckligt ändamålsenliga för att säkerställa att denna förordning följs.
5. Leverantörer av kryptotillgångstjänster ska ha personal som har de kunskaper och färdigheter och den sakkunskap som krävs för att fullgöra det ansvar som den tilldelas, med beaktande av omfattningen, arten och räckvidden av de kryptotillgångstjänster som tillhandahålls.
6. Ledningsorganet för leverantörer av kryptotillgångstjänster ska bedöma och regelbundet se över ändamålsenligheten i de arrangemang och förfaranden för policyer som införts för att efterleva kapitlen 2 och 3 i denna avdelning och vidta lämpliga åtgärder för att avhjälpa eventuella brister i detta avseende.
7. Leverantörer av kryptotillgångstjänster ska vidta alla rimliga åtgärder för att säkerställa kontinuitet och regelbundenhet i utförandet av kryptotillgångstjänster. För detta ändamål ska leverantörer av kryptotillgångstjänster använda lämpliga och proportionerliga resurser och förfaranden, inbegripet motståndskraftiga och säkra IKT-system enligt kraven i förordning (EU) 2022/2554.
Leverantörer av kryptotillgångstjänster ska fastställa en kontinuitetspolicy som ska inbegripa IKT-kontinuitetplaner samt åtgärds- och återställningsplaner avseende IKT som upprättas enligt artiklarna 11 och 12 i förordning (EU) 2022/2554, och som syftar till att, i händelse av avbrott i deras IKT-system och förfaranden, säkerställa bevarande av väsentliga data och funktioner och upprätthållande av kryptotillgångstjänster eller, om detta inte är möjligt, ett snabbt återskapande av sådana data och funktioner och ett snabbt återupptagande av kryptotillgångstjänster.
8. Leverantörer av kryptotillgångstjänster ska ha mekanismer, system och förfaranden enligt kraven i förordning (EU) 2022/2554, samt ändamålsenliga förfaranden och arrangemang för riskbedömning, för att följa de bestämmelser i nationell rätt som införlivar direktiv (EU) 2015/849. De ska övervaka och med jämna mellanrum utvärdera hur adekvata och effektiva dessa mekanismer, system och förfaranden är, med beaktande av omfattningen, arten och urvalet av de kryptotillgångstjänster som tillhandahålls, och vidta lämpliga åtgärder för att avhjälpa eventuella brister i detta avseende.
Leverantörer av kryptotillgångstjänster ska ha system och förfaranden som värnar uppgifters tillgänglighet, äkthet, integritet och konfidentialitet enligt förordning (EU) 2022/2554.
9. Leverantörer av kryptotillgångstjänster ska se till att alla tjänster, all verksamhet, alla order och alla transaktioner avseende kryptotillgångar som de utför dokumenteras. Denna dokumentation ska göra det möjligt för de behöriga myndigheterna att fullgöra sina tillsynsuppgifter och vidta åtgärder för efterlevnad, och i synnerhet för att kontrollera om leverantörerna av kryptotillgångstjänster har fullgjort alla sina skyldigheter, inbegripet skyldigheterna gentemot kunder eller presumtiva kunder och i fråga om marknadens integritet.
Den dokumentation som bevaras i enlighet med första stycket ska tillhandahållas kunder på begäran och ska sparas i fem år, och när detta begärs av den behöriga myndigheten, innan fem år har gått, upp till sju år.
10. Esma ska utarbeta förslag till tekniska standarder för tillsyn för att närmare specificera
| a) | åtgärderna för säkerställande av kontinuitet och regelbundenhet vid utförandet av de kryptotillgångstjänster som avses i punkt 7, |
| b) | den dokumentering som ska ske av alla tjänster, all verksamhet, alla order och alla transaktioner som utförs avseende kryptotillgångar, som avses i punkt 9. |
Esma ska överlämna de förslag till tekniska standarder för tillsyn som avses i första stycket till kommissionen senast den 30 juni 2024.
Kommissionen ges befogenhet att komplettera denna förordning genom att anta de tekniska standarder för tillsyn som avses i första stycket i denna punkt i enlighet med artiklarna 10–14 i förordning (EU) nr 1095/2010.
Artikel 76
Drift av en handelsplattform för kryptotillgångar
1. Leverantörer av kryptotillgångstjänster som driver en handelsplattform för kryptotillgångar ska fastställa, upprätthålla och genomföra tydliga och transparenta driftsregler för handelsplattformen. Dessa driftsregler ska åtminstone ange följande:
| a) | Godkännandeförfaranden, inbegripet krav på kundkännedom som står i proportion till den risk för penningtvätt eller finansiering av terrorism som ansökanden utgör i enlighet med direktiv (EU) 2015/849, som tillämpas innan kryptotillgångar tas upp till handel på handelsplattformen. |
| b) | Eventuella kategorier som utesluts av de typer av kryptotillgångar som inte kommer att tas upp till handel. |
| c) | Tillämpliga policyer, förfaranden och eventuella avgifter för att ta upp kryptotillgångar till handel. |
| d) | Objektiva, icke-diskriminerande regler och proportionerliga kriterier för deltagande i handelsverksamheten som främjar ett rättvist och öppet tillträde till handelsplattformen för kunder som önskar handla. |
| e) | Icke-diskretionära regler och förfaranden för att säkerställa en rättvis och ordnad handel och objektiva kriterier för ett effektivt orderutförande. |
| f) | Villkor för att kryptotillgångar ska förbli tillgängliga för handel, inbegripet likviditetströsklar och krav på regelbunden information. |
| g) | Villkor enligt vilka handel med kryptotillgångar kan tillfälligt avbrytas. |
| h) | Förfaranden som säkerställer en effektiv avveckling av både kryptotillgångar och medel. |
Vid tillämpning av första stycket a ska driftsreglerna tydligt ange att en kryptotillgång inte får tas upp till handel om ingen motsvarande vitbok om kryptotillgångar har offentliggjorts i de fall som krävs enligt denna förordning.
2. Innan en kryptotillgång tas upp till handel ska leverantörer av kryptotillgångstjänster som driver en handelsplattform för kryptotillgångar säkerställa att kryptotillgången uppfyller handelsplattformens driftsregler och bedöma den berörda kryptotillgångens lämplighet. Vid bedömningen av en kryptotillgångs lämplighet ska de leverantörer av kryptotillgångstjänster som driver en handelsplattform särskilt utvärdera tillförlitligheten hos de tekniska lösningar som används och den potentiella kopplingen till olaglig eller bedräglig verksamhet, med beaktande av erfarenheter, meriter och anseende hos utgivaren av dessa kryptotillgångar och dess utvecklingsgrupp. De leverantörer av kryptotillgångstjänster som driver en handelsplattform ska också bedöma lämpligheten hos andra kryptotillgångar än tillgångsanknutna token eller e-pengatoken som avses i artikel 4.3 första stycket a - d.
3. Driftsreglerna för handelsplattformen för kryptotillgångar ska förhindra upptagande till handel av kryptotillgångar som har en inbyggd anonymiseringsfunktion, såvida inte innehavarna av dessa kryptotillgångar och deras transaktionshistorik kan identifieras av den leverantör av kryptotillgångstjänster som driver en handelsplattform för kryptotillgångar.
4. De driftsregler som avses i punkt 1 ska utarbetas på ett av hemmedlemsstaternas officiella språk eller på ett språk som är brukligt i internationella finanskretsar.
Om driften av en handelsplattform för kryptotillgångar äger rum i en annan medlemsstat ska de driftsregler som avses i punkt 1 upprättas på ett av värdmedlemsstatens officiella språk eller på ett språk som är brukligt i internationella finanskretsar.
5. Leverantörer av kryptotillgångstjänster som driver en handelsplattform för kryptotillgångar får inte handla för egen räkning på den handelsplattform för kryptotillgångar som de driver, inbegripet om de tillhandahåller utbyte av kryptotillgångar mot medel eller mot andra kryptotillgångar.
6. Leverantörer av kryptotillgångstjänster som driver en handelsplattform för kryptotillgångar ska endast tillåtas bedriva matchad principalhandel om kunden har samtyckt till denna process. Leverantörer av kryptotillgångstjänster ska lämna information till den behöriga myndigheten om hur de använder sig av matchad principalhandel. Den behöriga myndigheten ska övervaka leverantörerna av kryptotillgångstjänsters deltagande i matchad principalhandel, och säkerställa att deras deltagande i matchad principalhandel fortsätter att vara förenligt med definitionen av sådan handel och inte ger upphov till intressekonflikter mellan leverantörerna av kryptotillgångstjänster och deras kunder.
7. Leverantörer av kryptotillgångstjänster som driver en handelsplattform för kryptotillgångar ska införa ändamålsenliga system, förfaranden och arrangemang som säkerställer att deras handelssystem
| a) | är resilienta, |
| b) | har tillräcklig kapacitet för att kunna hantera toppbelastning i fråga om order- och meddelandevolymer, |
| c) | kan säkerställa en ordnad handel under förhållanden med svår marknadsstress, |
| d) | kan avvisa order som överskrider de förutbestämda volym- och priströsklarna eller är uppenbart felaktiga, |
| e) | är fullständigt testat för att säkerställa att villkoren i leden a–d är uppfyllda, |
| f) | är föremål för ändamålsenliga kontinuitetsarrangemang som säkerställer kontinuiteten i deras tjänster om det blir fel i handelssystemet, |
| g) | kan förebygga eller upptäcka marknadsmissbruk, |
| h) | är tillräckligt robust för att förhindra att det missbrukas för penningtvätt eller finansiering av terrorism. |
8. Leverantörer av kryptotillgångstjänster som driver en handelsplattform för kryptotillgångar ska informera sin behöriga myndighet när de identifierar fall av marknadsmissbruk eller försök till marknadsmissbruk i eller genom deras handelssystem.
9. Leverantörer av kryptotillgångstjänster som driver en handelsplattform för kryptotillgångar ska offentliggöra alla köp- och säljkurser, och orderdjupet vid dessa priser, som annonseras för kryptotillgångar genom deras handelsplattformar. De berörda leverantörerna av kryptotillgångstjänster ska fortlöpande göra denna information tillgänglig för allmänheten under öppettiderna.
10. Leverantörer av kryptotillgångstjänster som driver en handelsplattform för kryptotillgångar ska offentliggöra pris, volym och tidpunkt för de transaktioner som utförs i fråga om kryptotillgångar som handlas på deras handelsplattformar. De ska offentliggöra dessa uppgifter för alla sådana transaktioner så nära realtid som det är tekniskt möjligt.
11. Leverantörer av kryptotillgångstjänster som driver en handelsplattform för kryptotillgångar ska göra den information som offentliggörs i enlighet med punkterna 9 och 10 tillgänglig för allmänheten på rimliga affärsvillkor och säkerställa icke-diskriminerande tillgång till denna information. Denna information ska göras tillgänglig kostnadsfritt 15 minuter efter offentliggörandet i maskinläsbart format och den ska förbli offentliggjord i minst två år.
12. Leverantörer av kryptotillgångstjänster som driver en handelsplattform för kryptotillgångar ska inleda den slutliga avvecklingen av en kryptotillgångstransaktion i den distribuerade liggaren inom 24 timmar efter det att transaktionen har utförts på handelsplattformen eller, om transaktioner avvecklas utanför den distribuerade liggaren, senast vid dagens slut.
13. Leverantörer av kryptotillgångstjänster som driver en handelsplattform för kryptotillgångar ska säkerställa att deras avgiftsstrukturer är transparenta, rättvisa och icke-diskriminerande och att de inte skapar incitament att lägga, ändra eller annullera order eller att utföra transaktioner på ett sätt som bidrar till oordnade handelsförhållanden eller marknadsmissbruk i enlighet med avdelning VI.
14. Leverantörer av kryptotillgångstjänster som driver en handelsplattform för kryptotillgångar ska upprätthålla resurser och backupanordningar så att de alltid kan rapportera till sin behöriga myndighet.
15. Leverantörer av kryptotillgångstjänster som driver en handelsplattform ska under minst fem år hålla relevanta uppgifter om alla order i kryptotillgångar som annonseras via deras system tillgängliga för den behöriga myndigheten, eller ge den behöriga myndigheten tillgång till orderboken så att den behöriga myndigheten kan övervaka handelsverksamheten. Dessa relevanta uppgifter ska innehålla orderns egenskaper, inklusive uppgifter om hur ordern är kopplad till de utförda transaktioner som härrör från ordern.
16. Esma ska utarbeta förslag till tekniska standarder för tillsyn för att närmare specificera
| a) | det sätt på vilket uppgifter om transparens, inbegripet nivån på uppdelningen av de uppgifter som ska göras tillgängliga för allmänheten enligt punkterna 1, 9 och 10, ska ställas upp, |
| b) | innehåll och format på de orderboksuppgifter som ska bevaras enligt punkt 15. |
Esma ska överlämna de förslag till tekniska standarder för tillsyn som avses i första stycket till kommissionen senast den 30 juni 2024.
Kommissionen ges befogenhet att komplettera denna förordning genom att anta de tekniska standarder för tillsyn som avses i första stycket i denna punkt i enlighet med artiklarna 10–14 i förordning (EU) nr 1095/2010.
Artikel 79
Placering av kryptotillgångar
1. Leverantörer av kryptotillgångstjänster som placerar kryptotillgångar ska lämna följande information till erbjudaren, till den person som ansöker om upptagande till handel eller till en tredje part som agerar för deras räkning, innan ett avtal ingås med dem:
| a) | Vilken typ av placering som övervägs, inbegripet huruvida ett minsta köpbelopp är garanterat eller inte. |
| b) | Uppgifter om beloppet av de transaktionsavgifter som är kopplade till den föreslagna transaktionen. |
| c) | Sannolik tidpunkt och sannolikt förfarande och pris för den föreslagna transaktionen. |
| d) | Information om de köpare man inriktar sig på. |
Leverantörer av kryptotillgångstjänster som placerar kryptotillgångar ska, innan de placerar dessa kryptotillgångar, inhämta samtycke från utgivarna av dessa kryptotillgångar eller den tredje part som agerar för deras räkning, i fråga om den information som förtecknas i första stycket.
2. De regler om intressekonflikter för leverantörer av kryptotillgångstjänster som avses i artikel 72.1 ska ha särskilda och lämpliga förfaranden för att identifiera, förebygga, hantera och informera om intressekonflikter som uppstår i följande situationer:
| a) | När leverantörer av kryptotillgångstjänster placerar kryptotillgångar hos sina egna kunder. |
| b) | När det föreslagna priset för placering av kryptotillgångar har överskattats eller underskattats. |
| c) | När erbjudaren har betalat ut eller tilldelat leverantörer av kryptotillgångstjänster incitament, inbegripet icke-monetära incitament. |
Artikel 81
Tillhandahållande av rådgivning om kryptotillgångar och tillhandahållande av portföljförvaltning av kryptotillgångar
1. Leverantörer av kryptotillgångstjänster som tillhandahåller rådgivning om kryptotillgångar eller som tillhandahåller portföljförvaltning av kryptotillgångar ska bedöma huruvida kryptotillgångstjänsterna eller kryptotillgångarna är lämpliga för deras kunder eller presumtiva kunder med tanke på kundernas kunskaper om och erfarenheter av investeringar i kryptotillgångar, deras investeringsmål, inbegripet risktolerans och deras finansiella situation, inbegripet deras förmåga att bära förluster.
2. Leverantörer av kryptotillgångstjänster som tillhandahåller rådgivning om kryptotillgångar ska i god tid innan rådgivning om kryptotillgångar ges informera presumtiva kunder om huruvida rådgivningen
| a) | tillhandahålls på oberoende grund, |
| b) | grundas på en allmän eller en mer begränsad analys av olika typer av kryptotillgångar, inbegripet huruvida rådgivningen är begränsad till kryptotillgångar som ges ut eller erbjuds av enheter med nära anknytning till leverantören av kryptotillgångstjänster eller med andra rättsliga eller ekonomiska förbindelser, till exempel ett avtalsförhållande, som kan äventyra förutsättningarna för rådgivningens oberoende. |
3. Om en leverantör av kryptotillgångstjänster som tillhandahåller rådgivning om kryptotillgångar informerar den presumtiva kunden om att rådgivningen tillhandahålls på oberoende grund ska denna
| a) | bedöma ett tillräckligt stort urval av kryptotillgångar som är tillgängliga på marknaden vilka ska vara tillräckligt diversifierade för att säkerställa att kundens investeringsmål på lämpligt sätt kan tillgodoses och ska inte vara begränsade till kryptotillgångar som ges ut eller tillhandahålls av
|
| b) | inte godta och behålla avgifter, provisioner eller monetära eller icke-monetära förmåner som utbetalas eller tillhandahålls av någon tredje part eller av en person som agerar för en tredje parts räkning i fråga om tillhandahållandet av tjänsten till kunder. |
Trots vad som sägs i första stycket b ska mindre icke-monetära förmåner, som kan förbättra kvaliteten på kryptotillgångstjänster som tillhandahålls en kund och som är av en sådan omfattning och art att de inte hindrar uppfyllandet av en leverantör av kryptotillgångstjänsters skyldighet att agera i kundens bästa intresse, tillåtas i fall där de tydligt redovisas för kunden.
4. Leverantörer av kryptotillgångstjänster som tillhandahåller rådgivning om kryptotillgångar ska också förse presumtiva kunder med information om alla kostnader och tillhörande avgifter, inbegripet rådgivningskostnader i tillämpliga fall, kostnaden för de kryptotillgångar som rekommenderas eller marknadsförs till kunden och hur kunden får betala för kryptotillgångarna, inklusive eventuella tredjepartsbetalningar.
5. Leverantörer av kryptotillgångstjänster som tillhandahåller portföljförvaltning av kryptotillgångar får inte godta och ta emot avgifter, provisioner eller andra monetära eller icke-monetära förmåner som utbetalas eller tillhandahålls av en utgivare, erbjudare, person som ansöker om upptagande till handel eller av någon tredje part eller av en person som agerar för tredje parts räkning i fråga om tillhandahållandet av portföljförvaltning av kryptotillgångar till sina kunder.
6. Om en leverantör av kryptotillgångstjänster informerar en presumtiv kund om att dess rådgivning tillhandahålls på icke oberoende grund får den leverantören motta incitament under förutsättning att betalningen eller förmånen
| a) | är utformad för att höja kvaliteten på den relevanta tjänsten till kunden, och |
| b) | inte försämrar förutsättningarna för leverantörerna av kryptotillgångstjänster att uppfylla sin skyldighet att agera hederligt, rättvist och professionellt i enlighet med kundernas bästa intresse. |
Förekomsten, arten och beloppet av den betalning eller förmån som avses i punkt 4, eller, när beloppet inte kan bestämmas, metoden för att beräkna detta belopp, ska redovisas klart och tydligt för kunden, på ett sätt som är heltäckande, korrekt och begripligt, innan den ifrågavarande kryptotillgångstjänsten tillhandahålls.
7. Leverantörer av kryptotillgångstjänster som tillhandahåller rådgivning om kryptotillgångar ska säkerställa att fysiska personer som ger råd eller information om kryptotillgångar eller en kryptotillgångstjänst för deras räkning har de kunskaper och den kompetens som krävs för att de ska kunna fullgöra sina skyldigheter. Medlemsstaterna ska offentliggöra de kriterier som använts för att bedöma sådan kunskap och kompetens.
8. För den lämplighetsbedömning som avses i punkt 1 ska leverantörer av kryptotillgångstjänster som tillhandahåller rådgivning om kryptotillgångar eller portföljförvaltning av kryptotillgångar från sina kunder eller presumtiva kunder erhålla nödvändig information om deras kunskaper om och erfarenhet av att investera, inbegripet i kryptotillgångar, deras investeringsmål, inbegripet risktolerans, deras finansiella situation, inbegripet deras förmåga att bära förluster och deras grundläggande förståelse av riskerna med att köpa kryptotillgångar, så att leverantörer av kryptotillgångstjänster kan rekommendera kunder eller presumtiva kunder huruvida kryptotillgångarna är lämpliga för dem och i synnerhet huruvida de är förenliga med deras risktolerans och förmåga att bära förluster.
9. Leverantörer av kryptotillgångstjänster som tillhandahåller rådgivning om kryptotillgångar eller portföljförvaltning av kryptotillgångar ska varna kunder och presumtiva kunder om följande:
| a) | Värdet på kryptotillgångar kan fluktuera. |
| b) | Kryptotillgångarna kan resultera i en total eller partiell förlust. |
| c) | Kryptotillgångarna kanske inte är likvida. |
| d) | I tillämpliga fall, en tydlig varning om att kryptotillgångarna inte omfattas av systemen för ersättning till investerare enligt direktiv 97/9/EG. |
| e) | Kryptotillgångarna omfattas inte av insättningsgarantisystemen enligt direktiv 2014/49/EU. |
10. Leverantörer av kryptotillgångstjänster som tillhandahåller rådgivning om kryptotillgångar eller portföljförvaltning av kryptotillgångar ska inrätta, upprätthålla och genomföra policyer och förfaranden som gör det möjligt för dem att samla in och bedöma all information som krävs för att utföra den bedömning som avses i punkt 1 för varje kund. De ska vidta rimliga åtgärder för att säkerställa att den information som samlas in om deras kunder eller presumtiva kunder är tillförlitlig.
11. Om kunder inte lämnar den information som krävs enligt punkt 8 eller om leverantörer av kryptotillgångstjänster som tillhandahåller rådgivning om kryptotillgångar eller portföljförvaltning av kryptotillgångar anser att kryptotillgångstjänster eller kryptotillgångar inte är lämpliga för deras kunder får de inte rekommendera sådana kryptotillgångstjänster eller kryptotillgångar eller börja tillhandahålla portföljförvaltningstjänster för sådana kryptotillgångar.
12. Leverantörer av kryptotillgångstjänster som tillhandahåller rådgivning om kryptotillgångar eller portföljförvaltning av kryptotillgångar ska regelbundet för varje kund se över den lämplighetsbedömning som avses i punkt 1 åtminstone vartannat år efter den inledande bedömning som gjorts i enlighet med den punkten.
13. När den lämplighetsbedömning som avses i punkt 1 eller den översyn som avses i punkt 12 har utförts ska leverantörer av kryptotillgångstjänster som tillhandahåller rådgivning om kryptotillgångar förse kunderna med en lämplighetsrapport som specificerar vilken rådgivning som getts och hur denna rådgivning motsvarar kundernas preferenser, mål och andra egenskaper. Denna rapport ska upprättas och meddelas kunderna i ett elektroniskt format. Rapporten ska minst innehålla
| a) | uppdaterad information om den bedömning som avses i punkt 1, och |
| b) | ett sammandrag av de råd som getts. |
Den lämplighetsrapport som avses i första stycket ska klargöra att rådgivningen bygger på kundens kunskaper och erfarenhet av att investera i kryptotillgångar, kundens investeringsmål, risktolerans, finansiella situation och förmåga att bära förluster.
14. Leverantörer av kryptotillgångstjänster som tillhandahåller portföljförvaltning av kryptotillgångar ska till sina kunder lämna regelbundna rapporter i ett elektroniskt format om den portföljförvaltningsverksamhet som utförts för deras räkning. Dessa regelbundna rapporter ska innehålla en rättvisande och välavvägd översikt över verksamheten och av portföljens utveckling under rapporteringsperioden, en uppdaterad rapport om hur den verksamhet som bedrivits motsvarar kundens preferenser, mål och andra egenskaper samt uppdaterad information om den lämplighetsbedömning som avses i punkt 1 eller den översyn som avses i punkt 12.
Den regelbundna rapport som avses i första stycket i denna punkt ska tillhandahållas en gång var tredje månad, utom i fall där en kund har tillgång till ett onlinesystem där aktuella värderingar av kundens portfölj och aktuell information om den lämplighetsbedömning som avses i punkt 1 finns tillgängliga och leverantören av kryptotillgångstjänster har belägg för att kunden har konsulterat en värdering minst en gång under det berörda kvartalet. Ett sådant onlinesystem ska anses vara ett elektroniskt format.
15. Esma ska senast den 30 december 2024 utfärda riktlinjer i enlighet med artikel 16 i förordning (EU) nr 1095/2010 som specificerar
| a) | kriterierna för bedömning av kundens kunskaper och kompetens i enlighet med punkt 2, |
| b) | den information som avses i punkt 8, och |
| c) | formatet för den regelbundna rapport som avses i punkt 14. |
Artikel 86
Tillämpningsområde för regler om marknadsmissbruk
1. Denna avdelning ska tillämpas på handlingar som utförs av en person avseende kryptotillgångar som är upptagna till handel eller för vilka en ansökan om upptagande till handel har lämnats in.
2. Denna avdelning ska också tillämpas på alla transaktioner, order eller beteenden avseende de kryptotillgångar som avses i punkt 1, oavsett om transaktionen, ordern eller beteendet äger rum på en handelsplats eller inte.
3. Denna avdelning ska tillämpas på handlingar och försummelser, i unionen och i tredjeländer, avseende kryptotillgångar enligt punkt 1.
Artikel 87
Insiderinformation
1. I denna förordning avses med insiderinformation följande typer av information:
| a) | Information av specifik natur som inte har offentliggjorts, som direkt eller indirekt rör en eller flera utgivare, erbjudare eller personer som ansöker om upptagande till handel eller en eller flera kryptotillgångar och som, om den offentliggjordes, sannolikt skulle ha en väsentlig inverkan på priset på dessa kryptotillgångar eller på priset på en relaterad kryptotillgång. |
| b) | För personer som har som uppgift att utföra order avseende kryptotillgångar för kunders räkning, ska med insiderinformation även avses information av specifik natur som lämnats av en kund och som rör kundens ännu ej utförda order avseende kryptotillgångar, som direkt eller indirekt rör en eller flera utgivare, erbjudare eller personer som ansöker om upptagande till handel eller en eller flera kryptotillgångar och som, om informationen offentliggjordes, sannolikt skulle ha en väsentlig inverkan på priset på dessa kryptotillgångar eller på priset på en relaterad kryptotillgång. |
2. Vid tillämpning av punkt 1 ska information anses vara av specifik natur om den anger omständigheter som föreligger eller rimligtvis kan komma att föreligga eller en händelse som har inträffat eller som rimligtvis kan förväntas inträffa och om denna information är tillräckligt specifik för att göra det möjligt att dra slutsatser om omständigheternas eller händelsens potentiella effekt på priserna på kryptotillgångar. I fråga om en över tiden pågående process som syftar till att förverkliga, eller som resulterar i, vissa omständigheter eller en viss händelse, kan i detta hänseende de framtida omständigheterna eller den framtida händelsen och även de mellanliggande stegen i den processen som är knutna till förverkligandet av eller resulterar i de framtida omständigheterna eller den framtida händelsen anses vara specifik information.
3. Ett mellanliggande steg i en över tiden pågående process ska anses vara insiderinformation om det i sig uppfyller de kriterier för insiderinformation som avses i punkt 2.
4. Vid tillämpning av punkt 1 ska information som, om den offentliggjordes, sannolikt skulle ha en väsentlig inverkan på priset på kryptotillgångar avse information som en förnuftig innehavare av kryptotillgångar sannolikt skulle utnyttja som en del av grunden för sina investeringsbeslut.
Artikel 88
Offentliggörande av insiderinformation
1. Utgivare, erbjudare och personer som ansöker om upptagande till handel ska så snart som möjligt informera allmänheten om insiderinformation enligt artikel 87 som direkt berör dem, på ett sätt som ger allmänheten en snabb tillgång till informationen och möjlighet till en fullständig och korrekt bedömning i rätt tid. Utgivare, erbjudare och personer som ansöker om upptagande till handel får inte kombinera offentliggörande av insiderinformation till allmänheten med marknadsföring av sin verksamhet. Utgivare, erbjudare och personer som ansöker om upptagande till handel ska på sin webbplats under minst fem år lägga ut och bevara all insiderinformation som de är skyldiga att offentliggöra.
2. Utgivare, erbjudare och personer som ansöker om upptagande till handel får på eget ansvar skjuta upp offentliggörandet för allmänheten av insiderinformation enligt artikel 87, om samtliga följande villkor är uppfyllda:
| a) | Ett omedelbart offentliggörande skadar sannolikt de legitima intressena för utgivare, erbjudare eller personer som ansöker om upptagande till handel. |
| b) | Ett uppskjutet offentliggörande vilseleder sannolikt inte allmänheten. |
| c) | Utgivare, erbjudare eller personer som ansöker om upptagande till handel kan säkerställa att informationen förblir konfidentiell. |
3. Om en utgivare, erbjudare eller person som ansöker om upptagande till handel har skjutit upp offentliggörandet av insiderinformation i enlighet med punkt 2 ska denna omedelbart efter det att informationen offentliggjorts för allmänheten informera den behöriga myndigheten om att offentliggörandet av informationen skjutits upp och ge en skriftlig förklaring till hur villkoren enligt punkt 2 uppfylldes. Alternativt får medlemsstaterna fastställa att en sådan förklaring endast behöver tillhandahållas på den behöriga myndighetens begäran.
4. För att säkerställa enhetliga villkor för tillämpningen av denna artikel ska Esma utarbeta förslag till tekniska standarder för genomförande för att fastställa de tekniska metoderna för
| a) | lämpligt offentliggörande av insiderinformation enligt vad som avses i punkt 1, och |
| b) | uppskjutande av offentliggörandet av insiderinformation enligt vad som avses i punkterna 2 och 3. |
Esma ska överlämna de förslag till tekniska standarder för genomförande som avses i första stycket till kommissionen senast den 30 juni 2024.
Kommissionen ges befogenhet att anta de tekniska standarder för genomförande som avses i första stycket i denna punkt i enlighet med artikel 15 i förordning (EU) nr 1095/2010.
Artikel 89
Förbud mot insiderhandel
1. Vid tillämpningen av denna förordning ska insiderhandel anses föreligga när en person förfogar över insiderinformation och utnyttjar denna information genom att för egen eller en tredje parts räkning, direkt eller indirekt, förvärva eller avyttra kryptotillgångar som denna information avser. Att utnyttja insiderinformation genom att återkalla eller ändra en order avseende en kryptotillgång som informationen rör om ordern lades innan den berörda personen fick tillgång till insiderinformationen, ska också anses vara insiderhandel. Utnyttjande av insiderinformation ska också inbegripa en persons läggande, ändring eller tillbakadragande av ett bud för egen eller en tredje parts räkning.
2. Ingen person får ägna sig åt eller försöka ägna sig åt insiderhandel eller använda insiderinformation om kryptotillgångar för att förvärva eller avyttra dessa kryptotillgångar, direkt eller indirekt, oavsett om det är för egen eller en tredje parts räkning. Ingen person får rekommendera att en annan person ägnar sig åt insiderhandel eller förmå en annan person att ägna sig åt insiderhandel.
3. Ingen person som förfogar över insiderinformation om kryptotillgångar får på grundval av denna insiderinformation rekommendera eller förmå en annan person att
| a) | förvärva eller avyttra dessa kryptotillgångar, eller |
| b) | återkalla eller ändra en order avseende dessa kryptotillgångar. |
4. Utnyttjande av en rekommendation eller uppmaning enligt punkt 3 utgör insiderhandel i den mening som avses i denna artikel när personen som utnyttjar rekommendationen eller uppmaningen inser eller borde inse att den bygger på insiderinformation.
5. Denna artikel ska tillämpas på varje person som förfogar över insiderinformation till följd av att den personen
| a) | är medlem i förvaltnings-, lednings- eller tillsynsorgan hos utgivaren, erbjudaren eller den person som ansöker om upptagande till handel, |
| b) | har aktieinnehav i utgivaren, erbjudaren eller den person som ansöker om upptagande till handel, |
| c) | har tillgång till informationen genom fullgörande av tjänst, verksamhet eller åligganden eller i samband med sin roll i teknik för distribuerade liggare eller liknande teknik, eller |
| d) | ägnar sig åt kriminell verksamhet. |
Denna artikel är även tillämplig på en person som förfogar över insiderinformation under andra omständigheter än de som avses i första stycket om denna person inser eller borde inse att det rör sig om insiderinformation
6. När den person som avses i punkt 1 är en juridisk person, är denna artikel tillämplig, i enlighet med nationell rätt, på de fysiska personer som deltar i beslutet att genomföra förvärvet, avyttringen, återkallelsen eller ändringen av en order för den berörda juridiska personens räkning.
Artikel 94
De behöriga myndigheternas befogenheter
1. För att utföra sina uppgifter enligt avdelning II–VI i denna förordning ska de behöriga myndigheterna i enlighet med nationell rätt ha minst följande tillsyns- och utredningsbefogenheter:
| a) | Att kräva att en person tillhandahåller information och dokument som de behöriga myndigheterna anser skulle kunna vara relevanta för utförandet av deras uppgifter. |
| b) | Att tillfälligt avbryta, eller att kräva att en leverantör av kryptotillgångstjänster tillfälligt avbryter, tillhandahållandet av kryptotillgångstjänster under högst 30 på varandra följande arbetsdagar varje gång det föreligger skälig anledning att misstänka att denna förordning har överträtts. |
| c) | Att förbjuda tillhandahållande av kryptotillgångstjänster om de behöriga myndigheterna slår fast att denna förordning har överträtts. |
| d) | Att lämna ut, eller att kräva att en leverantör av kryptotillgångstjänster lämnar ut, all väsentlig information som kan påverka tillhandahållandet av de berörda kryptotillgångstjänsterna, i syfte att säkerställa skyddet av kundernas intressen, i synnerhet för icke-professionella innehavare, eller en väl fungerande marknad. |
| e) | Att offentliggöra det faktum att en leverantör av kryptotillgångstjänster inte fullgör sina skyldigheter. |
| f) | Att tillfälligt avbryta, eller att kräva att en leverantör av kryptotillgångstjänster tillfälligt avbryter, tillhandahållandet av kryptotillgångstjänster om de behöriga myndigheterna anser att leverantören av kryptotillgångstjänster befinner sig i en sådan situation att tillhandahållandet av kryptotillgångstjänsten skulle skada kundernas intressen, i synnerhet icke-professionella innehavare. |
| g) | Att kräva att befintliga avtal överförs till en annan leverantör av kryptotillgångstjänster i fall där en leverantör av kryptotillgångstjänsters auktorisation återkallas i enlighet med artikel 64, under förutsättning att kunderna och den leverantör av kryptotillgångstjänster till vilken avtalen ska överföras godkänner detta. |
| h) | Att, där det finns skäl att anta att en person tillhandahåller kryptotillgångstjänster utan auktorisation, beordra att verksamheten omedelbart upphör utan någon föregående varning eller tidsfrist. |
| i) | Att kräva att erbjudare, personer som ansöker om upptagande till handel av kryptotillgångar eller utgivare av tillgångsanknutna token eller e-pengatoken ändrar sin vitbok om kryptotillgångar eller ytterligare ändrar sin reviderade vitbok om kryptotillgångar, om de konstaterar att vitboken om kryptotillgångar eller den reviderade vitboken om kryptotillgångar inte innehåller den information som krävs enligt artiklarna 6, 19 eller 51. |
| j) | Att kräva att erbjudare, personer som ansöker om upptagande till handel av kryptotillgångar eller utgivare av tillgångsanknutna token eller e-pengatoken, reviderar sitt marknadsföringsmaterial om de konstaterar att marknadsföringsmaterialet inte uppfyller kraven i artiklarna 7, 29 eller 53 i denna förordning. |
| k) | Att kräva att erbjudare, personer som ansöker om upptagande till handel av kryptotillgångar eller utgivare av tillgångsanknutna token och e-pengatoken tar upp ytterligare information i sina vitböcker om kryptotillgångar när så är nödvändigt för den finansiella stabiliteten eller för att skydda intressena för innehavare av kryptotillgångar, i synnerhet icke-professionella innehavare. |
| l) | Att tillfälligt avbryta ett erbjudande till allmänheten eller ett upptagande till handel av kryptotillgångar i högst 30 på varandra följande arbetsdagar varje gång det föreligger skälig anledning att misstänka att denna förordning har överträtts. |
| m) | Att förbjuda ett erbjudande till allmänheten eller ett upptagande till handel av kryptotillgångar i de fall då de slagit fast att denna förordning har överträtts eller om det föreligger skälig anledning att misstänka att den kommer att överträdas. |
| n) | Att tillfälligt avbryta, eller att kräva att en leverantör av kryptotillgångstjänster som driver en handelsplattform för kryptotillgångar tillfälligt avbryter handel med kryptotillgången under högst 30 på varandra följande arbetsdagar varje gång det föreligger skälig anledning att misstänka att denna förordning har överträtts. |
| o) | Att förbjuda handel med kryptotillgångar på en handelsplattform för kryptotillgångar om de finner att denna förordning har överträtts eller om det föreligger skälig anledning att misstänka att den kommer att överträdas. |
| p) | Att tillfälligt avbryta tillhandahållandet av eller förbjuda marknadsföringsmaterial om det föreligger skälig anledning att misstänka att denna förordning har överträtts. |
| q) | Att kräva att erbjudare, personer som ansöker om upptagande till handel av kryptotillgångar, utgivare av tillgångsanknutna token eller e-pengatoken eller relevanta leverantörer av kryptotillgångstjänster upphör med eller tillfälligt drar in marknadsföringsmaterial under högst 30 på varandra följande arbetsdagar varje gång det föreligger skälig anledning att misstänka att denna förordning har överträtts. |
| r) | Att offentliggöra det faktum att en erbjudare, en person som ansöker om upptagande till handel av en kryptotillgång eller en utgivare av en tillgångsanknuten token eller e-pengartoken inte uppfyller sina skyldigheter enligt denna förordning. |
| s) | Att lämna ut, eller att kräva att erbjudaren, den person som ansöker om upptagande till handel av en kryptotillgång eller utgivaren av den tillgångsanknutna token eller e-pengatoken lämnar ut all väsentlig information som kan påverka bedömningen av den kryptotillgång som erbjuds allmänheten eller som tagits upp till handel i syfte att säkerställa skyddet av intressena för innehavare av kryptotillgångar, i synnerhet icke-professionella innehavare, eller en väl fungerande marknad. |
| t) | Att tillfälligt avbryta, eller att kräva att den relevanta leverantören av kryptotillgångstjänster som driver handelsplattformen för kryptotillgångar tillfälligt avbryter, handeln med kryptotillgångarna om de anser att situationen för erbjudaren, den person som ansöker om upptagande till handel av en kryptotillgång eller utgivaren av en tillgångsanknuten token eller e-pengatoken är sådan att handeln skulle skada intressena för innehavare av kryptotillgångar, i synnerhet icke-professionella innehavare. |
| u) | Att, om det finns skäl att anta att en person utan auktorisation ger ut tillgångsanknutna token eller e-pengatoken eller att en person erbjuder eller ansöker om upptagande till handel med andra kryptotillgångar än tillgångsanknutna token eller e-pengatoken utan en vitbok om kryptotillgångar som anmälts i enlighet med artikel 8, beordra att verksamheten omedelbart upphör utan någon föregående varning eller tidsfrist. |
| v) | Att vidta alla typer av åtgärder för att säkerställa att en erbjudare, en person som ansöker om upptagande till handel av kryptotillgångar, en utgivare av en tillgångsanknuten token eller e-pengatoken eller en leverantör av kryptotillgångstjänster uppfyller kraven i denna förordning, inbegripet att kräva att alla förfaranden eller handlingar som de behöriga myndigheterna anser strida mot denna förordning upphör. |
| w) | Att utföra inspektioner eller utredningar på plats på andra platser än privatbostäder för fysiska personer, och för detta ändamål få tillträde till lokaler för att få åtkomst till dokument och andra uppgifter i någon form. |
| x) | Att utkontraktera kontroller eller utredningar till revisorer eller experter. |
| y) | Att kräva att en fysisk person avsätts från ledningsorganet för en utgivare av en tillgångsanknuten token eller en leverantör av kryptotillgångstjänster. |
| z) | Att kräva att en person vidtar åtgärder för att minska storleken på sin position eller exponering avseende kryptotillgångar. |
| aa) | Att, om inga andra effektiva medel står till buds för att se till att en överträdelse av denna förordning upphör och i syfte att förebygga risken för allvarlig skada för intressena för kunderna eller innehavarna av kryptotillgångar, vidta nödvändiga åtgärder, inbegripet genom att anmoda en tredje part eller en myndighet att genomföra dessa åtgärder, för att
|
| ab) | Att kräva att en utgivare av en tillgångsanknuten token eller e-pengatoken, i enlighet med artiklarna 23.4, 24.3 eller 58.3, inför ett minsta nominellt belopp eller begränsar det antal som ges ut. |
2. De tillsyns- och utredningsbefogenheter som utövas gentemot erbjudare, personer som ansöker om upptagande till handel, utgivare och leverantörer av kryptotillgångstjänster påverkar inte de befogenheter som tilldelats samma eller andra tillsynsmyndigheter när det gäller dessa enheter, inbegripet de befogenheter som tilldelats de relevanta behöriga myndigheterna enligt de bestämmelser i nationell rätt som införlivar direktiv 2009/110/EG och de tillsynsbefogenheter som ECB tilldelats enligt förordning (EU) nr 1024/2013.
3. För att utföra sina uppgifter enligt avdelning VI ska behöriga myndigheter i enlighet med nationell rätt ha minst följande tillsyns- och utredningsbefogenheter utöver de befogenheter som avses i punkt 1:
| a) | Få tillgång till alla dokument och uppgifter oavsett typ eller ta kopia av dessa. |
| b) | Kräva eller begära upplysningar av vem som helst, även av de personer som efter varandra verkar för att vidarebefordra order eller utföra de berörda operationerna samt deras huvudmän, och om nödvändigt kalla en person till förhör och förhöra personen för att få tillgång till information. |
| c) | Få tillträde till fysiska och juridiska personers lokaler för att beslagta dokument och information, oavsett typ, vid rimlig misstanke om att det finns dokument eller information med koppling till föremålet för kontrollen eller utredningen som kan vara relevanta för att bevisa att det föreligger insiderhandel eller marknadsmanipulation. |
| d) | Överlämna ärenden för lagföring. |
| e) | I den mån det är tillåtet enligt nationell rätt, begära in befintliga uppgifter om datatrafik som innehas av en teleoperatör där det finns en rimlig misstanke om en överträdelse och om sådana uppgifter kan vara av betydelse för att undersöka en överträdelse av artiklarna 88–91. |
| f) | Begära att tillgångar fryses eller beläggs med kvarstad eller båda. |
| g) | Tillfälligt införa ett förbud mot utövande av yrkesverksamhet. |
| h) | Vidta alla åtgärder som behövs för att säkerställa att allmänheten är korrekt informerad, bland annat genom korrigering av utlämnad falsk eller vilseledande information, även genom att kräva att en erbjudare, en person som ansöker om upptagande till handel, en utgivare eller en annan person som har offentliggjort eller spridit falsk eller vilseledande information ska offentliggöra en rättelse. |
4. När så krävs enligt nationell rätt får den behöriga myndigheten begära att behörig domstol ska besluta om användningen av de befogenheter som avses i punkterna 1 och 2.
5. De behöriga myndigheterna ska utöva de befogenheter som avses i punkterna 1 och 2 på något av följande sätt:
| a) | Direkt. |
| b) | I samarbete med andra myndigheter, inbegripet myndigheter med behörighet att förebygga och bekämpa penningtvätt och finansiering av terrorism. |
| c) | På eget ansvar genom delegering till de myndigheter som avses i led b. |
| d) | Efter ansökan till behöriga domstolar. |
6. Medlemsstaterna ska säkerställa att lämpliga åtgärder har vidtagits så att behöriga myndigheter kan utöva de tillsyns- och utredningsbefogenheter som behövs för att de ska kunna utföra sina uppgifter.
7. En person som rapporterar information till den behöriga myndigheten i enlighet med denna förordning ska inte anses överträda eventuella restriktioner för offentliggörande av information som ålagts genom avtal eller i någon lagbestämmelse eller administrativ bestämmelse, och den rapporterande personen ska inte ha någon form av rättsligt ansvar med avseende på denna rapportering.
Artikel 98
Samarbete med andra myndigheter
När en erbjudare, en person som ansöker om upptagande till handel, en utgivare av en tillgångsanknuten token eller e-pengatoken eller en leverantör av kryptotillgångstjänster bedriver annan verksamhet än den som omfattas av denna förordning, ska de behöriga myndigheterna samarbeta med de myndigheter som ansvarar för tillsynen eller kontrollen av sådan annan verksamhet enligt relevant unionsrätt eller nationell rätt, inbegripet skattemyndigheter och relevanta tillsynsmyndigheter i tredjeländer.
Artikel 102
Förebyggande åtgärder
1. I fall då värdmedlemsstatens behöriga myndighet har tydliga och påvisbara grunder för att misstänka att det förekommer oegentligheter i verksamheten hos en erbjudare, en person som ansöker om upptagande till handel av kryptotillgångar, en utgivare av en tillgångsanknuten token eller e-pengatoken eller en leverantör av kryptotillgångstjänster, ska den meddela den behöriga myndigheten i hemmedlemsstaten och Esma detta.
Om de oegentligheter som avses i första stycket rör en utgivare av en tillgångsanknuten token eller e e-pengatoken, eller en kryptotillgångstjänst avseende tillgångsanknutna token eller e-pengatoken, ska den behöriga myndigheten i värdmedlemsstaten även meddela EBA.
2. Om de oegentligheter som avses i punkt 1 fortsätter och utgör en överträdelse av denna förordning, trots de åtgärder som vidtagits av den behöriga myndigheten i hemmedlemsstaten, ska den behöriga myndigheten i värdmedlemsstaten, efter att ha informerat den behöriga myndigheten i hemmedlemsstaten, Esma och i tillämpliga fall EBA, vidta lämpliga åtgärder för att skydda kunder till leverantörer av kryptotillgångstjänster och innehavare av kryptotillgångar, i synnerhet icke-professionella innehavare. Sådana åtgärder inbegriper att hindra erbjudaren, den person som ansöker om upptagande till handel, utgivaren av den tillgångsanknutna token eller e-pengatoken eller leverantören av kryptotillgångstjänster från att bedriva ytterligare verksamhet i värdmedlemsstaten. Den behöriga myndigheten ska utan onödigt dröjsmål informera Esma och i förekommande fall EBA om detta. Esma och, i förekommande fall, EBA ska utan onödigt dröjsmål informera kommissionen om detta.
3. Om en behörig myndighet i hemmedlemsstaten har en avvikande åsikt om någon av de åtgärder som vidtagits av en behörig myndighet i värdmedlemsstaten i enlighet med punkt 2 i denna artikel, får den hänskjuta ärendet till Esma. Artikel 19.4 i förordning (EU) nr 1095/2010 ska gälla i tillämpliga delar i sådana situationer.
Genom undantag från första stycket i denna punkt får den behöriga myndigheten i värdmedlemsstaten om åtgärderna som avses i punkt 2 i denna artikel rör en utgivare av en tillgångsanknuten token eller e-pengatoken, eller en kryptotillgångstjänst avseende tillgångsanknutna token eller e-pengatoken, hänskjuta ärendet till EBA. Artikel 19.4 i förordning (EU) nr 1093/2010 ska gälla i tillämpliga delar i sådana situationer.
Artikel 108
Behöriga myndigheters hantering av klagomål
1. De behöriga myndigheterna ska inrätta förfaranden som gör det möjligt för kunder och andra berörda parter, inbegripet konsumentorganisationer, att lämna in klagomål till dem avseende påstådda överträdelser av denna förordning som utförts av erbjudare, personer som ansöker om upptagande till handel, utgivare av tillgångsanknutna token eller e-pengatoken och leverantörer av kryptotillgångstjänster. Klagomål ska godtas skriftligen, även elektroniskt, och på ett officiellt språk i den medlemsstat där klagomålet lämnas eller på ett språk som godtas av de behöriga myndigheterna i den medlemsstaten.
2. Information om de förfaranden för hantering av klagomål som avses i punkt 1 ska göras tillgänglig på varje behörig myndighets webbplats och meddelas till EBA och Esma. Esma ska offentliggöra hyperlänkar till de avsnitt på de behöriga myndigheternas webbplatser som rör förfaranden för hantering av klagomål i sitt register över kryptotillgångar som avses i artikel 109.
KAPITEL 2
Esmas register
Artikel 109
Register över vitböcker om kryptotillgångar, utgivare av tillgångsanknutna token och e-pengatoken och leverantörer av kryptotillgångstjänster
1. Esma ska upprätta ett register över
| a) | vitböcker om kryptotillgångar för andra kryptotillgångar än tillgångsanknutna token eller e-pengatoken, |
| b) | utgivare av tillgångsanknutna token, |
| c) | utgivare av e-pengatoken, och |
| d) | leverantörer av kryptotillgångstjänster. |
Esmas register ska vara tillgängligt för allmänheten på Esmas webbplats och uppdateras regelbundet. För att underlätta sådan uppdatering ska de behöriga myndigheterna underrätta Esma om alla ändringar som meddelats dem i fråga om de uppgifter som specificeras i punkterna 2–5.
De behöriga myndigheterna ska förse Esma med de uppgifter som krävs för klassificeringen av vitböcker om kryptotillgångar i registret, enligt vad som specificerats i enlighet med punkt 8.
2. När det gäller vitböcker om kryptotillgångar för andra kryptotillgångar än tillgångsanknutna token eller e-pengatoken ska registret innehålla vitböckerna om kryptotillgångar och eventuella reviderade vitböcker om kryptotillgångar. Alla inaktuella versioner av vitböckerna om kryptotillgångar ska förvaras i ett separat arkiv och tydligt markeras som inaktuella versioner.
3. När det gäller utgivare av tillgångsanknutna token ska registret innehålla följande uppgifter:
| a) | Utgivarens namn, rättsliga form och identifieringskod för juridiska personer. |
| b) | Utgivarens företagsnamn, fysiska adress, telefonnummer, e-postadress och webbplats. |
| c) | Vitböckerna om kryptotillgångar och eventuella reviderade vitböcker om kryptotillgångar, där de inaktuella versionerna av vitboken om kryptotillgångar förvaras i ett separat arkiv och tydligt markeras som inaktuella. |
| d) | Förteckningen över värdmedlemsstater där den ansökande utgivaren planerar att erbjuda en tillgångsanknuten token eller planerar att ansöka om upptagande till handel av den tillgångsanknutna token. |
| e) | Startdatumet eller, om detta inte är tillgängligt vid tidpunkten för den behöriga myndighetens meddelande, det planerade startdatumet, för erbjudandet till allmänheten eller upptagandet till handel. |
| f) | Eventuella andra tjänster som tillhandahålls av utgivaren och som inte omfattas av denna förordning med en hänvisning till tillämplig unionsrätt eller nationell rätt. |
| g) | Datum för auktorisation att erbjuda till allmänheten eller ansöka om upptagande till handel av en tillgångsanknuten token eller för auktorisation som kreditinstitut och, i tillämpliga fall, återkallandet av någondera auktorisation. |
4. När det gäller utgivare av e-pengatoken ska registret innehålla följande uppgifter:
| a) | Utgivarens namn, rättsliga form och identifieringskod för juridiska personer. |
| b) | Utgivarens företagsnamn, fysiska adress, telefonnummer, e-postadress och webbplats. |
| c) | Vitböckerna om kryptotillgångar och eventuella reviderade vitböcker om kryptotillgångar, där de inaktuella versionerna av vitboken om kryptotillgångar förvaras i ett separat arkiv och tydligt markeras som inaktuella. |
| d) | Startdatumet eller, om detta inte är tillgängligt vid tidpunkten för den behöriga myndighetens meddelande, det planerade startdatumet, för erbjudandet till allmänheten eller upptagandet till handel. |
| e) | Eventuella andra tjänster som tillhandahålls av utgivaren och som inte omfattas av denna förordning med en hänvisning till tillämplig unionsrätt eller nationell rätt. |
| f) | Datum för auktorisation som kreditinstitut eller institut för elektroniska pengar och, i tillämpliga fall, återkallandet av den auktorisationen. |
5. När det gäller leverantörer av kryptotillgångstjänster ska registret innehålla följande uppgifter:
| a) | Namn på, rättslig form och identifieringskod för juridiska personer för leverantören av kryptotillgångstjänster och, i tillämpliga fall, filialer till leverantören av kryptotillgångstjänster. |
| b) | Företagsnamn, fysisk adress, telefonnummer, e-postadress och webbplats för leverantören av kryptotillgångstjänster och, i tillämpliga fall, den handelsplattform för kryptotillgångar som drivs av leverantören av kryptotillgångstjänster. |
| c) | Namn på och adress till den behöriga myndighet som beviljat auktorisationen och kontaktuppgifter till myndigheten. |
| d) | Förteckningen över kryptotillgångstjänster som leverantören av kryptotillgångstjänster tillhandahåller. |
| e) | Förteckningen över värdmedlemsstater där leverantören av kryptotillgångstjänster planerar att tillhandahålla kryptotillgångstjänster. |
| f) | Startdatumet eller, om detta inte är tillgängligt vid tidpunkten för den behöriga myndighetens meddelande, det planerade startdatumet, för erbjudandet till allmänheten eller upptagandet till handel. |
| g) | Alla andra tjänster som tillhandahålls av leverantören av kryptotillgångstjänster och som inte omfattas av denna förordning, med hänvisning till tillämplig unionsrätt eller nationell rätt. |
| h) | Datum för auktorisationen och, i tillämpliga fall, återkallandet av en auktorisation. |
6. De behöriga myndigheterna ska utan dröjsmål underrätta Esma om de åtgärder som förtecknas i artikel 94.1 första stycket b, c, f, l, m, n, o eller t och om eventuella offentliga förebyggande åtgärder som vidtagits i enlighet med artikel 102 och som påverkar tillhandahållandet av kryptotillgångstjänster eller utgivningen, erbjudandet till allmänheten eller användningen av kryptotillgångar. Esma ska införa sådana uppgifter i registret.
7. Alla återkallanden av en auktorisation för en utgivare av en tillgångsanknuten token, en utgivare av en e-pengatoken eller en leverantör av kryptotillgångstjänster, och alla åtgärder som tillkännages i enlighet med artikel 6 ska vara offentliggjorda i registret under fem år.
8. Esma ska utarbeta förslag till tekniska standarder för tillsyn för att närmare specificera de uppgifter som krävs för klassificeringen, per typ av kryptotillgång, av vitböcker om kryptotillgångar, inbegripet identifieringskoderna för juridiska personer, i registret och specificera de praktiska arrangemangen för att säkerställa att dessa uppgifter är maskinläsbara.
Esma ska överlämna de förslag till tekniska standarder för tillsyn som avses i första stycket till kommissionen senast den 30 juni 2024.
Kommissionen ges befogenhet att komplettera denna förordning genom att anta de tekniska standarder för tillsyn som avses i första stycket i denna punkt i enlighet med artiklarna 10–14 i förordning (EU) nr 1095/2010.
Artikel 145
Ändring av förordning (EU) nr 1095/2010
I artikel 1.2 i förordning (EU) nr 1095/2010 ska första stycket ersättas med följande:
”Myndigheten ska agera enligt de befogenheter som den tilldelas genom denna förordning och vara verksam inom tillämpningsområdet för direktiv 97/9/EG, 98/26/EG, 2001/34/EG, 2002/47/EG, 2004/109/EG och 2009/65/EG, Europaparlamentets och rådets direktiv 2011/61/EU (*9), förordning (EG) nr 1060/2009 och Europaparlamentets och rådets direktiv 2014/65/EU (*10), Europaparlamentets och rådets förordning (EU) 2017/1129 (*11), Europaparlamentets och rådets förordning (EU) 2023/1114 (*12) och, i den mån dessa akter är tillämpliga på företag som tillhandahåller investeringstjänster eller på företag för kollektiva investeringar som erbjuder sina andelar eller aktier till försäljning, utgivare eller erbjudare av kryptotillgångar, personer som ansöker om upptagande till handel eller leverantörer av kryptotillgångstjänster och de behöriga myndigheter som utövar tillsyn över dem, inom ramen för de relevanta delarna av direktiv 2002/87/EG och 2002/65/EG, inbegripet alla direktiv, förordningar och beslut som grundas på dessa akter och alla framtida rättsligt bindande unionsakter genom vilka myndigheten tilldelas uppgifter.
Artikel 149
Ikraftträdande och tillämpning
1. Denna förordning träder i kraft den tjugonde dagen efter det att den har offentliggjorts i Europeiska unionens officiella tidning.
2. Denna förordning ska tillämpas från och med den 30 december 2024.
3. Genom undantag från punkt 2 ska avdelningarna III och IV tillämpas från och med 30 juni 2024.
4. Genom undantag från punkterna 2 och 3 i denna artikel ska artiklarna 2.5, 3.2, 6.11 och 6.12, 14.1 andra stycket, 17.8, 18.6 och 18.7, 19.10 och 19.11, 21.3, 22.6 och 22.7, 31.5, 32.5, 34.13, 35.6, 36.4, 38.5, 42.4, 43.11, 45.7 och 45.8, 46.6, 47.5, 51.10 och 51.15, 60.13 och 60.14, 61.3, 62.5 och 62.6, 63.11, 66.6, 68.10, 71.5, 72.5, 76.16, 81.15, 82.2, 84.4, 88.4, 92.2 och 92.3, 95.10 och 95.11, 96.3, 97.1, 103.8, 104.8, 105.7, 107.3 och 107.4, 109.8 och 119.8, 134.10, 137.3 och 139 ska tillämpas från och med den 29 juni 2023.
Denna förordning är till alla delar bindande och direkt tillämplig i alla medlemsstater.
Utfärdad i Bryssel den 31 maj 2023.
På Europaparlamentets vägnar
R. METSOLA
Ordförande
På rådets vägnar
P. KULLGREN
Ordförande
(1) EUT C 152, 29.4.2021, s. 1.
(2) EUT C 155, 30.4.2021, s. 31.
(3) Europaparlamentets ståndpunkt av den 20 april 2023 (ännu inte offentliggjord i EUT) och rådets beslut av den 16 maj 2023.
(4) Europaparlamentets och rådets direktiv 2014/65/EU av den 15 maj 2014 om marknader för finansiella instrument och om ändring av direktiv 2002/92/EG och av direktiv 2011/61/EU (EUT L 173, 12.6.2014, s. 349).
(5) Europaparlamentets och rådets förordning (EU) nr 1095/2010 av den 24 november 2010 om inrättande av en europeisk tillsynsmyndighet (Europeiska värdepappers- och marknadsmyndigheten), om ändring av beslut nr 716/2009/EG och om upphävande av kommissionens beslut 2009/77/EG (EUT L 331, 15.12.2010, s. 84).
(6) Europaparlamentets och rådets förordning (EU) nr 1093/2010 av den 24 november 2010 om inrättande av en europeisk tillsynsmyndighet (Europeiska bankmyndigheten), om ändring av beslut nr 716/2009/EG och om upphävande av kommissionens beslut 2009/78/EG (EUT L 331, 15.12.2010, s. 12).
(7) Europaparlamentets och rådets direktiv 2014/49/EU av den 16 april 2014 om insättningsgarantisystem (EUT L 173, 12.6.2014, s. 149).
(8) Europaparlamentets och rådets direktiv (EU) 2015/2366 av den 25 november 2015 om betaltjänster på den inre marknaden, om ändring av direktiven 2002/65/EG, 2009/110/EG och 2013/36/EU samt förordning (EU) nr 1093/2010 och om upphävande av direktiv 2007/64/EG (EUT L 337, 23.12.2015, s. 35).
(9) Europaparlamentets och rådets förordning (EU) 2017/2402 av den 12 december 2017 om ett allmänt ramverk för värdepapperisering och om inrättande av ett särskilt ramverk för enkel, transparent och standardiserad värdepapperisering samt om ändring av direktiven 2009/65/EG, 2009/138/EG och 2011/61/EU och förordningarna (EG) nr 1060/2009 och (EU) nr 648/2012 (EUT L 347, 28.12.2017, s. 35).
(10) Europaparlamentets och rådets direktiv 2009/110/EG av den 16 september 2009 om rätten att starta och driva affärsverksamhet i institut för elektroniska pengar samt om tillsyn av sådan verksamhet, om ändring av direktiven 2005/60/EG och 2006/48/EG och om upphävande av direktiv 2000/46/EG (EUT L 267, 10.10.2009, s. 7).
(11) Europaparlamentets och rådets förordning (EU) nr 1094/2010 av den 24 november 2010 om inrättande av en europeisk tillsynsmyndighet (Europeiska försäkrings- och tjänstepensionsmyndigheten), om ändring av beslut nr 716/2009/EG och om upphävande av kommissionens beslut 2009/79/EG (EUT L 331, 15.12.2010, s. 48).
(12) Rådets förordning (EU) nr 1024/2013 av den 15 oktober 2013 om tilldelning av särskilda uppgifter till Europeiska centralbanken i fråga om politiken för tillsyn över kreditinstitut (EUT L 287, 29.10.2013, s. 63).
(13) Europaparlamentets och rådets direktiv 2013/36/EU av den 26 juni 2013 om behörighet att utöva verksamhet i kreditinstitut och om tillsyn av kreditinstitut och värdepappersföretag, om ändring av direktiv 2002/87/EG och om upphävande av direktiv 2006/48/EG och 2006/49/EG (EUT L 176, 27.6.2013, s. 338).
(14) Europaparlamentets och rådets direktiv 2005/29/EG av den 11 maj 2005 om otillbörliga affärsmetoder som tillämpas av näringsidkare gentemot konsumenter på den inre marknaden och om ändring av rådets direktiv 84/450/EEG och Europaparlamentets och rådets direktiv 97/7/EG, 98/27/EG och 2002/65/EG samt Europaparlamentets och rådets förordning (EG) nr 2006/2004 (direktiv om otillbörliga affärsmetoder) (EUT L 149, 11.6.2005, s. 22).
(15) Rådets direktiv 93/13/EEG av den 5 april 1993 om oskäliga villkor i konsumentavtal (EGT L 95, 21.4.1993, s. 29).
(16) Europaparlamentets och rådets direktiv 2002/65/EG av den 23 september 2002 om distansförsäljning av finansiella tjänster till konsumenter och om ändring av rådets direktiv 90/619/EEG samt direktiven 97/7/EG och 98/27/EG (EGT L 271, 9.10.2002, s. 16).
(17) Europaparlamentets och rådets förordning (EU) nr 575/2013 av den 26 juni 2013 om tillsynskrav för kreditinstitut och värdepappersföretag och om ändring av förordning (EU) nr 648/2012 (EUT L 176, 27.6.2013, s. 1).
(18) Europaparlamentets och rådets direktiv 2014/59/EU av den 15 maj 2014 om inrättande av en ram för återhämtning och resolution av kreditinstitut och värdepappersföretag och om ändring av rådets direktiv 82/891/EEG och Europaparlamentets och rådets direktiv 2001/24/EG, 2002/47/EG, 2004/25/EG, 2005/56/EG, 2007/36/EG, 2011/35/EU, 2012/30/EU och 2013/36/EU samt Europaparlamentets och rådets förordningar (EU) nr 1093/2010 och (EU) nr 648/2012 (EUT L 173, 12.6.2014, s. 190).
(19) Europaparlamentets och rådets förordning (EU) nr 806/2014 av den 15 juli 2014 om fastställande av enhetliga regler och ett enhetligt förfarande för resolution av kreditinstitut och vissa värdepappersföretag inom ramen för en gemensam resolutionsmekanism och en gemensam resolutionsfond och om ändring av förordning (EU) nr 1093/2010 (EUT L 225, 30.7.2014, s. 1).
(20) Europaparlamentets och rådets direktiv (EU) 2015/849 av den 20 maj 2015 om åtgärder för att förhindra att det finansiella systemet används för penningtvätt eller finansiering av terrorism, om ändring av Europaparlamentets och rådets förordning (EU) nr 648/2012 och om upphävande av Europaparlamentets och rådets direktiv 2005/60/EG och kommissionens direktiv 2006/70/EG (EUT L 141, 5.6.2015, s. 73).
(21) Europaparlamentets och rådets förordning (EU) nr 596/2014 av den 16 april 2014 om marknadsmissbruk (marknadsmissbruksförordning) och om upphävande av Europaparlamentets och rådets direktiv 2003/6/EG och kommissionens direktiv 2003/124/EG, 2003/125/EG och 2004/72/EG (EUT L 173, 12.6.2014, s. 1).
(22) EUT L 123, 12.5.2016, s. 1.
(23) Europaparlamentets och rådets direktiv (EU) 2019/1937 av den 23 oktober 2019 om skydd för personer som rapporterar om överträdelser av unionsrätten (EUT L 305, 26.11.2019, s. 17).
(24) Europaparlamentets och rådets förordning (EU) 2016/679 av den 27 april 2016 om skydd för fysiska personer med avseende på behandling av personuppgifter och om det fria flödet av sådana uppgifter och om upphävande av direktiv 95/46/EG (den allmänna dataskyddsförordningen) (EUT L 119, 4.5.2016, s. 1).
(25) Europaparlamentets och rådets förordning (EU) 2018/1725 av den 23 oktober 2018 om skydd för fysiska personer med avseende på behandling av personuppgifter som utförs av unionens institutioner, organ och byråer och om det fria flödet av sådana uppgifter samt om upphävande av förordning (EG) nr 45/2001 och beslut nr 1247/2002/EG (EUT L 295, 21.11.2018, s. 39).
(26) EUT C 337, 23.8.2021, s. 4.
(27) Europaparlamentets och rådets direktiv 2009/138/EG av den 25 november 2009 om upptagande och utövande av försäkrings- och återförsäkringsverksamhet (Solvens II) (EUT L 335, 17.12.2009, s. 1).
(28) Europaparlamentets och rådets direktiv (EU) 2016/2341 av den 14 december 2016 om verksamhet i och tillsyn över tjänstepensionsinstitut (EUT L 354, 23.12.2016, s. 37).
(29) Europaparlamentets och rådets förordning (EU) 2019/1238 av den 20 juni 2019 om en paneuropeisk privat pensionsprodukt (PEPP-produkt) (EUT L 198, 25.7.2019, s. 1).
(30) Europaparlamentets och rådets förordning (EG) nr 883/2004 av den 29 april 2004 om samordning av de sociala trygghetssystemen (EUT L 166, 30.4.2004, s. 1).
(31) Europaparlamentets och rådets förordning (EG) nr 987/2009 av den 16 september 2009 om tillämpningsbestämmelser till förordning (EG) nr 883/2004 om samordning av de sociala trygghetssystemen (EUT L 284, 30.10.2009, s. 1).
(32) Europaparlamentets och rådets direktiv 2004/109/EG av den 15 december 2004 om harmonisering av insynskraven angående upplysningar om emittenter vars värdepapper är upptagna till handel på en reglerad marknad och om ändring av direktiv 2001/34/EG (EUT L 390, 31.12.2004, s. 38).
(33) Europaparlamentets och rådets direktiv 2009/65/EG av den 13 juli 2009 om samordning av lagar och andra författningar som avser företag för kollektiva investeringar i överlåtbara värdepapper (fondföretag) (EUT L 302, 17.11.2009, s. 32).
(34) Europaparlamentets och rådets direktiv 2011/61/EU av den 8 juni 2011 om förvaltare av alternativa investeringsfonder samt om ändring av direktiv 2003/41/EG och 2009/65/EG och förordningarna (EG) nr 1060/2009 och (EU) nr 1095/2010 (EUT L 174, 1.7.2011, s. 1).
(35) Europaparlamentets och rådets direktiv 97/9/EG av den 3 mars 1997 om system för ersättning till investerare (EGT L 84, 26.3.1997, s. 22).
(36) Europaparlamentets och rådets förordning (EU) 2017/1129 av den 14 juni 2017 om prospekt som ska offentliggöras när värdepapper erbjuds till allmänheten eller tas upp till handel på en reglerad marknad, och om upphävande av direktiv 2003/71/EG (EUT L 168, 30.6.2017, s. 12).
(37) Europaparlamentets och rådets förordning (EU) 2022/2554 av den 14 december 2022 om digital operativ motståndskraft för finanssektorn och om ändring av förordningarna (EG) nr 1060/2009, (EU) nr 648/2012, (EU) nr 600/2014, (EU) nr 909/2014 och (EU) 2016/1011 (EUT L 333, 27.12.2022, s. 1).
(38) Europaparlamentets och rådets förordning (EU) 2017/1131 av den 14 juni 2017 om penningmarknadsfonder (EUT L 169, 30.6.2017, s. 8).
(39) Europaparlamentets och rådets direktiv 2002/47/EG av den 6 juni 2002 om ställande av finansiell säkerhet (EGT L 168, 27.6.2002, s. 43).
(40) Kommissionens direktiv 2006/73/EG av den 10 augusti 2006 om genomförandet av Europaparlamentets och rådets direktiv 2004/39/EG vad gäller organisatoriska krav och villkor för verksamheten i värdepappersföretag, och definitioner för tillämpning av det direktivet (EUT L 241, 2.9.2006, s. 26).
(41) Kommissionens delegerade förordning (EU) 2015/61 av den 10 oktober 2014 om komplettering av Europaparlamentets och rådets förordning (EU) nr 575/2013 när det gäller likviditetstäckningskravet för kreditinstitut (EUT L 11, 17.1.2015, s. 1).
(42) Europaparlamentets och rådets direktiv 2013/34/EU av den 26 juni 2013 om årsbokslut, koncernredovisning och rapporter i vissa typer av företag, om ändring av Europaparlamentets och rådets direktiv 2006/43/EG och om upphävande av rådets direktiv 78/660/EEG och 83/349/EEG (EUT L 182, 29.6.2013, s. 19).
(43) Europaparlamentets och rådets förordning (EU) 2022/1925 av den 14 september 2022 om öppna och rättvisa marknader inom den digitala sektorn och om ändring av direktiv (EU) 2019/1937 och (EU) 2020/1828 (förordningen om digitala marknader) (EUT L 265, 12.10.2022, s. 1).
(44) Europaparlamentets och rådets förordning (EU) 2021/23 av den 16 december 2020 om en ram för återhämtning och resolution av centrala motparter och om ändring av förordningarna (EU) nr 1095/2010, (EU) nr 648/2012, (EU) nr 600/2014, (EU) nr 806/2014 och (EU) 2015/2365 samt direktiven 2002/47/EG, 2004/25/EG, 2007/36/EG, 2014/59/EU och (EU) 2017/1132 (EUT L 22, 22.1.2021, s. 1).
(45) Europaparlamentets och rådets förordning (EU) nr 909/2014 av den 23 juli 2014 om förbättrad värdepappersavveckling i Europeiska unionen och om värdepapperscentraler samt ändring av direktiv 98/26/EG och 2014/65/EU och förordning (EU) nr 236/2012 (EUT L 257, 28.8.2014, s. 1).
(46) Europaparlamentets och rådets förordning (EU) 2019/2033 av den 27 november 2019 om tillsynskrav för värdepappersföretag och om ändring av förordningarna (EU) nr 1093/2010, (EU) nr 575/2013, (EU) nr 600/2014 och (EU) nr 806/2014 (EUT L 314, 5.12.2019, s. 1).
(47) Europaparlamentets och rådets direktiv (EU) 2019/2034 av den 27 november 2019 om tillsyn av värdepappersföretag och om ändring av direktiven 2002/87/EG, 2009/65/EG, 2011/61/EU, 2013/36/EU, 2014/59/EU och 2014/65/EU (EUT L 314, 5.12.2019, s. 64).
BILAGA I
UPPLYSNINGAR TILL VITBOKEN OM KRYPTOTILLGÅNGAR AVSEENDE ANDRA KRYPTOTILLGÅNGAR ÄN TILLGÅNGSANKNUTNA TOKEN ELLER E-PENGATOKEN
Del A: Information om erbjudaren eller om den person som ansöker om upptagande till handel
| 1. | Namn. |
| 2. | Rättslig form. |
| 3. | Registrerad adress och huvudkontor, om de inte är samma. |
| 4. | Registreringsdatum. |
| 5. | Identifieringskod för juridiska personer eller annan identifieringskod som krävs enligt tillämplig nationell rätt. |
| 6. | Ett telefonnummer och en e-postadress till erbjudaren eller den person som ansöker om upptagande till handel och det antal dagar inom vilka en investerare som kontaktar erbjudaren eller den person som ansöker om upptagande till handel via detta telefonnummer eller denna e-postadress kommer att få ett svar. |
| 7. | I tillämpliga fall moderföretagets namn. |
| 8. | Identitet, företagsadresser och befattningar för personer som ingår i erbjudarens ledningsorgan eller för den person som ansöker om upptagande till handel. |
| 9. | Affärs- eller yrkesverksamhet som bedrivs av erbjudaren eller den person som ansöker om upptagande till handel och, i tillämpliga fall, av dess moderföretag. |
| 10. | Den finansiella situationen för erbjudaren eller den person som ansöker om upptagande till handel under de senaste tre åren eller, om erbjudaren eller den person som ansöker om upptagande till handel inte har varit etablerad under de senaste tre åren, dess finansiella situation sedan registreringsdagen. Den finansiella situationen ska bedömas på grundval av en rättvisande översikt över utvecklingen och resultatet av den verksamhet som bedrivs av erbjudaren eller den person som ansöker om upptagande till handel och över dess ställning för varje år och delperiod för vilken historisk finansiell information krävs, inbegripet orsakerna till väsentliga förändringar. Översikten ska vara en balanserad och fullständig analys av utvecklingen och resultatet av den verksamhet som bedrivs av erbjudaren eller den person som ansöker om upptagande till handel och av dess ställning, varvid hänsyn ska tas till verksamhetens storlek och komplexitet. |
Del B: Information om utgivaren, om denna är en annan person än erbjudaren eller den person som ansöker om upptagande till handel.
| 1. | Namn. |
| 2. | Rättslig form. |
| 3. | Registrerad adress och huvudkontor, om de inte är samma. |
| 4. | Registreringsdatum. |
| 5. | Identifieringskod för juridiska personer eller annan identifieringskod som krävs enligt tillämplig nationell rätt. |
| 6. | I tillämpliga fall moderföretagets namn. |
| 7. | Identitet, företagsadresser och befattningar för personer som ingår i utgivarens ledningsorgan. |
| 8. | Affärs- eller yrkesverksamhet som bedrivs av utgivaren och, i tillämpliga fall, dess moderföretag. |
Del C: Information om den som driver handelsplattformen om denna utarbetar vitboken om kryptotillgångar
| 1. | Namn. |
| 2. | Rättslig form. |
| 3. | Registrerad adress och huvudkontor, om de inte är samma. |
| 4. | Registreringsdatum. |
| 5. | Identifieringskod för juridiska personer eller annan identifieringskod som krävs enligt tillämplig nationell rätt. |
| 6. | I tillämpliga fall moderföretagets namn. |
| 7. | Anledningen till att den som driver handelsplattformen utarbetade vitboken om kryptotillgångar. |
| 8. | Identitet, företagsadresser och befattningar för personer som är medlemmar i ledningsorganet för den som driver handelsplattformen. |
| 9. | Affärs- eller yrkesverksamhet som bedrivs av den som driver handelsplattformen och, i tillämpliga fall, dess moderföretag. |
Del D: Information om kryptotillgångsprojektet
| 1. | Kryptotillgångsprojektets eller kryptotillgångarnas namn, om annat än namnet på erbjudaren eller den person som ansöker om upptagande till handel, och förkortning eller tickerkod. |
| 2. | En kortfattad beskrivning av kryptotillgångsprojektet. |
| 3. | Uppgifter om alla fysiska eller juridiska personer (inklusive företagsadresser eller företagets hemvist) som deltar i kryptotillgångsprojektets genomförande, exempelvis rådgivare, utvecklingsteam och leverantörer av kryptotillgångstjänster. |
| 4. | Väsentliga egenskaper hos de varor eller tjänster som ska utvecklas om kryptotillgångsprojektet rör nyttotoken. |
| 5. | Information om kryptotillgångsprojektet, i synnerhet tidigare och framtida milstolpar för projektet och, i tillämpliga fall, de resurser som redan tilldelats projektet. |
| 6. | I tillämpliga fall, den planerade användningen av alla medel eller andra kryptotillgångar som samlats in. |
Del E: Information om erbjudandet till allmänheten av kryptotillgångar eller tillgångarnas upptagande till handel
| 1. | Uppgift om huruvida vitboken om kryptotillgångar avser ett erbjudande till allmänheten av kryptotillgångar eller tillgångarnas upptagande till handel. |
| 2. | Skälen för erbjudandet till allmänheten eller för att ansöka om upptagande till handel. |
| 3. | I tillämpliga fall, det belopp som erbjudandet till allmänheten avser att anskaffa i medel eller i någon annan kryptotillgång, inbegripet, i tillämpliga fall, alla minimi- och maximimål för teckning som fastställts för erbjudandet till allmänheten av kryptotillgångar samt huruvida överteckningar godtas och hur de fördelas. |
| 4. | Utgivningskursen för den kryptotillgång som erbjuds till allmänheten (i en officiell valuta eller i andra kryptotillgångar), eventuella tillämpliga teckningsavgifter eller den metod i enlighet med vilken priset på erbjudandet kommer att fastställas. |
| 5. | I tillämpliga fall, det totala antalet kryptotillgångar som ska erbjudas till allmänheten eller tas upp till handel. |
| 6. | En uppgift om de presumtiva innehavare som erbjudandet till allmänheten eller upptagandet till handel av kryptotillgångar riktar sig till, inbegripet eventuella begränsningar när det gäller typen av innehavare av sådana kryptotillgångar. |
| 7. | Ett särskilt meddelande om att köpare som deltar i erbjudandet till allmänheten av kryptotillgångar kommer att kunna få ersättning om minimimålet för teckning inte nås i slutet av erbjudandet till allmänheten, om de utövar ångerrätten enligt artikel 13 eller om erbjudandet annulleras samt en detaljerad beskrivning av återbetalningsmekanismen, inklusive den förväntade tidsplanen för när sådana återbetalningar kommer att slutföras. |
| 8. | Information om de olika faserna för erbjudandet till allmänheten av kryptotillgångar, inbegripet information om rabatterat inköpspris för tidiga köpare av kryptotillgångar (före offentlig försäljning). Vid rabatterat inköpspris för vissa köpare, en förklaring av varför inköpspriset kan variera och en beskrivning av effekterna för de andra investerarna. |
| 9. | För tidsbegränsade erbjudanden, den teckningsperiod under vilken erbjudandet till allmänheten är öppet. |
| 10. | De arrangemang för att skydda medel eller andra kryptotillgångar som avses i artikel 10 under det tidsbegränsade erbjudandet till allmänheten eller under ångerfristen. |
| 11. | Betalningsmetoder för att köpa de kryptotillgångar som erbjuds och metoder för överföring av värdet till köparna när de har rätt till ersättning. |
| 12. | När det gäller erbjudanden till allmänheten, information om ångerrätten enligt artikel 13. |
| 13. | Information om det sätt på vilket de köpta kryptotillgångarna ska överföras till innehavarna och tidsplanen för detta. |
| 14. | Information om de tekniska krav som köparen ska uppfylla för att inneha kryptotillgångarna. |
| 15. | I tillämpliga fall, namnet på den leverantör av kryptotillgångstjänster som ansvarar för placeringen av kryptotillgångar och formen för sådan placering (med eller utan ett fast åtagande). |
| 16. | I tillämpliga fall, namnet på den handelsplattform för kryptotillgångar där ansökan om upptagande till handel görs samt information om hur investerare kan få tillträde till dessa handelsplattformar och vilka kostnader detta innebär. |
| 17. | Utgifter som rör erbjudandet till allmänheten av kryptotillgångar. |
| 18. | Potentiella intressekonflikter, för de personer som deltar i erbjudandet till allmänheten eller upptagandet till handel, som uppstår i samband med erbjudandet eller upptagandet till handel. |
| 19. | Den lag som är tillämplig på erbjudandet till allmänheten av kryptotillgångar samt behörig domstol. |
Del F: Information om kryptotillgångarna
| 1. | Den typ av kryptotillgång som kommer att erbjudas till allmänheten eller för vilken det ansöks om upptagande till handel. |
| 2. | En beskrivning av egenskaperna, inbegripet de uppgifter som krävs för klassificeringen av vitboken om kryptotillgångar i det register som avses i artikel 109, enligt vad som specificerats i enlighet med punkt 8 i den artikeln, och funktionerna hos de kryptotillgångar som erbjuds eller som tas upp till handel, inbegripet information om när funktionerna kommer att tillämpas. |
Del G: Information om de rättigheter och skyldigheter som är knutna till kryptotillgångarna
| 1. | En beskrivning av köparens eventuella rättigheter och skyldigheter samt förfarandet och villkoren för utövandet av dessa rättigheter. |
| 2. | En beskrivning av villkoren för att ändra rättigheterna och skyldigheterna. |
| 3. | I tillämpliga fall, information om utgivarens framtida erbjudanden om kryptotillgångar och om antalet kryptotillgångar som behålls av utgivaren själv. |
| 4. | Om erbjudandet till allmänheten av kryptotillgångar eller upptagandet till handel av dem avser nyttotoken, information om kvalitet och kvantitet för de varor eller tjänster som nyttotoken ger tillgång till. |
| 5. | Om erbjudandet till allmänheten av kryptotillgångar eller upptagandet till handel av dem avser nyttotoken, information om hur nyttotoken kan lösas in för de varor eller tjänster som de är anknutna till. |
| 6. | Om det inte finns någon ansökan om upptagande till handel, information om hur och var kryptotillgångarna kan köpas eller säljas efter erbjudandet till allmänheten. |
| 7. | Inskränkningar i rätten att överlåta de kryptotillgångar som erbjuds eller som tas upp till handel. |
| 8. | Om kryptotillgångarna har protokoll för ökning eller minskning av utbudet som svar på förändringar i efterfrågan, en beskrivning av hur dessa protokoll fungerar. |
| 9. | I tillämpliga fall, en beskrivning av skyddssystem som skyddar värdet på kryptotillgångarna och av ersättningssystem. |
| 10. | Den lag som är tillämplig på kryptotillgångarna samt behörig domstol. |
Del H: Information om den underliggande tekniken
| 1. | Information om den teknik som används, inbegripet teknik för distribuerade liggare, samt protokoll och tekniska standarder som används. |
| 2. | I tillämpliga fall, konsensusmekanismen. |
| 3. | Incitamentsmekanismer för att säkra transaktioner samt eventuella tillämpliga avgifter. |
| 4. | Om kryptotillgångarna ges ut, överförs och lagras med användning av teknik för distribuerade liggare som drivs av utgivaren, erbjudaren eller en tredje part som agerar på uppdrag av dem, en detaljerad beskrivning av hur sådan teknik för distribuerade liggare fungerar. |
| 5. | Information om resultatet av översynen av den teknik som används, om en sådan översyn gjorts. |
Del I: Information om riskerna
| 1. | En beskrivning av de risker som är förknippade med erbjudandet till allmänheten av kryptotillgångarna eller upptagandet till handel av dem. |
| 2. | En beskrivning av de risker som är förknippade med utgivaren, om denna är en annan person än erbjudaren eller den person som ansöker om upptagande till handel |
| 3. | En beskrivning av de risker som är förknippade med kryptotillgångarna. |
| 4. | En beskrivning av de risker som är förknippade med genomförandet av projektet. |
| 5. | En beskrivning av de risker som är förknippade med den teknik som används samt eventuella riskreducerande åtgärder. |
BILAGA II
UPPLYSNINGAR SOM SKA INGÅ I VITBOKEN OM KRYPTOTILLGÅNGAR AVSEENDE EN TILLGÅNGSANKNUTEN TOKEN
Del A: Information om utgivaren av den tillgångsanknutna token
| 1. | Namn. |
| 2. | Rättslig form. |
| 3. | Registrerad adress och huvudkontor, om de inte är samma. |
| 4. | Registreringsdatum. |
| 5. | Identifieringskod för juridiska personer eller annan identifieringskod som krävs enligt tillämplig nationell rätt. |
| 6. | I tillämpliga fall moderföretagets identitet. |
| 7. | Identitet, företagsadresser och befattningar för personer som är medlemmar i utgivarens ledningsorgan. |
| 8. | Affärs- eller yrkesverksamhet som bedrivs av utgivaren och, i tillämpliga fall, dess moderföretag. |
| 9. | Den finansiella situationen för utgivaren under de senaste tre åren eller, om utgivaren inte har varit etablerad under de senaste tre åren, dess finansiella situation sedan registreringsdagen. Den finansiella situationen ska bedömas utifrån en rättvisande översikt av utvecklingen och resultatet av den verksamhet som bedrivs av utgivaren och dess ställning för varje år och delperiod för vilken historisk finansiell information krävs, inbegripet orsakerna till väsentliga förändringar. Översikten ska vara en balanserad och fullständig analys av utvecklingen och resultatet av utgivarens verksamhet och av dess ställning, varvid hänsyn ska tas till verksamhetens storlek och komplexitet. |
| 10. | En detaljerad beskrivning av utgivarens styrningsarrangemang. |
| 11. | Förutom för utgivare som är undantagna från auktorisation i enlighet med artikel 17, uppgifter om auktorisationen som utgivare av en tillgångsanknuten token och namnet på den behöriga myndighet som beviljat sådan auktorisation. För kreditinstitut, namnet på den behöriga myndigheten i hemmedlemsstaten. |
| 12. | Om utgivaren av den tillgångsanknutna token även ger ut andra kryptotillgångar eller även bedriver verksamhet med anknytning till andra kryptotillgångar bör detta tydligt anges. Utgivaren bör också ange om det finns någon koppling mellan utgivaren och den enhet som driver den teknik för distribuerade liggare som används för att ge ut kryptotillgången, inbegripet om protokollen drivs eller kontrolleras av en person med nära anknytning till projektdeltagarna. |
Del B: Information om den tillgångsanknutna token
| 1. | Namn och förkortning eller tickerkod för den tillgångsanknutna token. |
| 2. | En beskrivning av egenskaperna hos den tillgångsanknutna token, inbegripet de uppgifter som krävs för klassificeringen av vitboken om kryptotillgångar i det register som avses i artikel 109, enligt vad som specificerats i enlighet med punkt 8 i den artikeln. |
| 3. | Uppgifter om alla fysiska eller juridiska personer (inklusive företagets adresser eller företagets hemvist) som deltar i genomförandet av den tillgångsanknutna token, exempelvis rådgivare, utvecklingsteam och leverantörer av kryptotillgångstjänster. |
| 4. | En beskrivning av roll, ansvar och ansvarsskyldighet för de eventuella tredjepartsenheter som avses i artikel 34.5 första stycket h. |
| 5. | Information om planerna för de tillgångsanknutna token, inbegripet en beskrivning av tidigare och framtida milstolpar och, i tillämpliga fall, de resurser som redan tilldelats. |
Del C: Information om erbjudandet till allmänheten av den tillgångsanknutna token eller upptagandet av den till handel
| 1. | En uppgift om huruvida vitboken om kryptotillgångar avser ett erbjudande till allmänheten av den tillgångsanknutna token eller ett upptagande av den till handel. |
| 2. | I tillämpliga fall, det belopp som erbjudandet till allmänheten av den tillgångsanknutna token avser att anskaffa i medel eller i någon annan kryptotillgång, inbegripet, i tillämpliga fall, alla minimi- och maximimål för teckning som fastställts för erbjudandet till allmänheten av den tillgångsanknutna token samt huruvida överteckningar godtas och hur de fördelas. |
| 3. | I tillämpliga fall, det totala antalet enheter av den tillgångsanknutna token som ska erbjudas eller tas upp till handel. |
| 4. | En uppgift om de presumtiva innehavare som erbjudandet till allmänheten av den tillgångsanknutna token eller upptagandet till handel av en sådan tillgångsanknuten token riktar sig till, inbegripet eventuella begränsningar när det gäller typen av innehavare av en sådan tillgångsanknuten token. |
| 5. | Ett särskilt meddelande om att köpare som deltar i erbjudandet till allmänheten av den tillgångsanknutna token kommer att kunna få ersättning om minimimålet för teckning inte nås i slutet av erbjudandet till allmänheten, inklusive den förväntade tidsplanen för när sådana återbetalningar kommer att slutföras. Konsekvenserna av att överskrida ett maximimål för teckning bör tydliggöras. |
| 6. | Information om de olika faserna för erbjudandet till allmänheten av den tillgångsanknutna token, inbegripet information om rabatterat inköpspris för tidiga köpare av den tillgångsanknutna token (före offentlig försäljning) och, vid rabatterat inköpspris för vissa köpare, en förklaring av varför inköpspriset kan variera och en beskrivning av effekterna för de andra investerarna. |
| 7. | För tidsbegränsade erbjudanden, den teckningsperiod under vilken erbjudandet till allmänheten är öppet. |
| 8. | Betalningsmetoder för att köpa och lösa in de tillgångsanknutna token som erbjuds. |
| 9. | Information om det sätt på vilket den köpta tillgångsanknutna token ska överföras till innehavarna och tidsplanen för detta. |
| 10. | Information om de tekniska krav som köparen ska uppfylla för att inneha den tillgångsanknutna token. |
| 11. | I tillämpliga fall, namnet på den leverantör av kryptotillgångstjänster som ansvarar för placeringen av tillgångsanknutna token och formen för sådan placering (med eller utan ett fast åtagande). |
| 12. | I tillämpliga fall, namnet på den handelsplattform för kryptotillgångar där ansökan om upptagande till handel görs samt information om hur investerare kan få tillträde till dessa handelsplattformar och vilka kostnader detta innebär. |
| 13. | Utgifter som rör erbjudandet till allmänheten av den tillgångsanknutna token. |
| 14. | Potentiella intressekonflikter, för de personer som deltar i erbjudandet till allmänheten eller upptagandet till handel, som uppstår i samband med erbjudandet eller upptagandet till handel. |
| 15. | Den lag som är tillämplig på erbjudandet till allmänheten av den tillgångsanknutna token samt behörig domstol. |
Del D: Information om de rättigheter och skyldigheter som är knutna till den tillgångsanknutna token.
| 1. | En beskrivning av egenskaper och funktioner hos den tillgångsanknutna token som erbjuds eller som tas upp till handel, inbegripet information om när funktionerna kommer att tillämpas. |
| 2. | En beskrivning av köparens eventuella rättigheter och skyldigheter samt förfarandet och villkoren för utövandet av dessa rättigheter. |
| 3. | En beskrivning av villkoren för att ändra rättigheterna och skyldigheterna. |
| 4. | I tillämpliga fall, information om utgivarens framtida erbjudanden till allmänheten av den tillgångsanknutna token och om antalet enheter av den tillgångsanknutna token som behålls av utgivaren själv. |
| 5. | Om det inte finns någon ansökan om upptagande till handel, information om hur och var den tillgångsanknutna token kan köpas eller säljas efter erbjudandet till allmänheten. |
| 6. | Eventuella inskränkningar i rätten att överlåta den tillgångsanknutna token som erbjuds eller tas upp till handel. |
| 7. | Om den tillgångsanknutna token har protokoll för ökning eller minskning av utbudet som svar på förändringar i efterfrågan, en beskrivning av hur dessa protokoll fungerar. |
| 8. | I tillämpliga fall, en beskrivning av skyddssystem som skyddar värdet på den tillgångsanknutna token och ersättningssystem. |
| 9. | Information om rättigheternas art och verkställbarhet, inbegripet permanent rätt till inlösen och eventuella fordringar som innehavare och någon juridisk eller fysisk person som avses i artikel 39.2 kan ha gentemot utgivaren, inbegripet information om hur sådana rättigheter kommer att behandlas vid insolvensförfaranden, information om huruvida olika rättigheter beviljas olika innehavare och de icke-diskriminerande orsakerna till denna särbehandling. |
| 10. | En detaljerad beskrivning av den fordran som den tillgångsanknutna token utgör för innehavarna, inbegripet
|
| 11. | I tillämpliga fall, information om utgivarens arrangemang för att säkerställa likviditeten för den tillgångsanknuta token, inbegripet namnet på de enheter som ansvarar för att säkerställa denna likviditet. |
| 12. | Kontaktuppgifter för att lämna in klagomål och en beskrivning av förfaranden för hantering av klagomål och eventuella tvistlösningsmekanismer eller prövningsförfaranden som inrättats av utgivaren av den tillgångsanknutna token. |
| 13. | En beskrivning av innehavarnas rättigheter om utgivaren inte kan fullgöra sina skyldigheter, inbegripet vid insolvens. |
| 14. | En beskrivning av rättigheterna under genomförandet av återhämtningsplanen. |
| 15. | En beskrivning av rättigheterna under genomförandet av planen för inlösen. |
| 16. | Detaljerade uppgifter om hur den tillgångsanknutna token löses in, inbegripet om huruvida innehavaren kommer att kunna välja form för inlösen, form för överföring eller officiell valuta för inlösen. |
| 17. | Den lag som är tillämplig på den tillgångsanknutna token samt behörig domstol. |
Del E: Information om den underliggande tekniken
| 1. | Information om den teknik som används, inbegripet teknik för distribuerade liggare, samt protokoll och tekniska standarder som används, vilka tillåter förvaring, lagring och överföring av tillgångsanknutna token. |
| 2. | I tillämpliga fall, konsensusmekanismen. |
| 3. | Incitamentsmekanismer för att säkra transaktioner samt eventuella tillämpliga avgifter. |
| 4. | Om de tillgångsanknutna token ges ut, överförs och lagras med användning av teknik för distribuerade liggare som drivs av utgivaren eller en tredje part som agerar på uppdrag av utgivaren, en detaljerad beskrivning av hur sådan teknik för distribuerad liggare fungerar. |
| 5. | Information om resultatet av översynen av den teknik som används, om en sådan översyn gjorts. |
Del F: Information om riskerna
| 1. | De risker som är förknippade med tillgångsreserven om utgivaren inte kan fullgöra sina skyldigheter. |
| 2. | En beskrivning av de risker som är förknippade med utgivaren av den tillgångsanknutna token. |
| 3. | Information om de risker som är förknippade med erbjudandet till allmänheten av den tillgångsanknutna token eller upptagandet till handel av den. |
| 4. | En beskrivning av de risker som är förknippade med den tillgångsanknutna token, i synnerhet med avseende på de tillgångar det hänvisas till. |
| 5. | En beskrivning av de risker som är förknippade med genomförandet av projektet rörande den tillgångsanknutna token. |
| 6. | En beskrivning av de risker som är förknippade med den teknik som används samt eventuella riskreducerande åtgärder. |
Del G: Information om tillgångsreserven
| 1. | En detaljerad beskrivning av den mekanism som syftar till att anpassa värdet på tillgångsreserven till den fordran som är kopplad till den tillgångsanknutna token, inbegripet rättsliga och tekniska aspekter. |
| 2. | En detaljerad beskrivning av tillgångsreserven och deras sammansättning. |
| 3. | En beskrivning av de mekanismer genom vilka tillgångsanknutna token ges ut och löses in. |
| 4. | Information om huruvida en del av reservtillgångarna investeras och, i tillämpliga fall, en beskrivning av investeringspolicyn för reservtillgångarna. |
| 5. | En beskrivning av förvaringsarrangemangen för reservtillgångarna, inbegripet deras separering, samt namn på leverantörer av kryptotillgångstjänster som tillhandahåller förvaring och administration av kryptotillgångar för kunders räkning, kreditinstitut eller värdepappersföretag som har utsetts till förvaringsinstitut för reservtillgångarna. |
BILAGA III
UPPLYSNINGAR TILL VITBOKEN OM KRYPTOTILLGÅNGAR AVSEENDE EN E-PENGATOKEN
Del A: Information om utgivaren av e-pengatoken
| 1. | Namn. |
| 2. | Rättslig form. |
| 3. | Registrerad adress och huvudkontor, om de inte är samma. |
| 4. | Registreringsdatum. |
| 5. | Identifieringskod för juridiska personer, eller annan identifieringskod som krävs enligt tillämplig nationell rätt. |
| 6. | Ett telefonnummer och en e-postadress till utgivaren och erbjudaren och det antal dagar inom vilka en investerare som kontaktar utgivaren eller erbjudaren via telefonnumret eller e-postadressen kommer att få ett svar. |
| 7. | I tillämpliga fall moderföretagets identitet. |
| 8. | Identitet, företagsadress och befattningar för personer som ingår i utgivarens ledningsorgan. |
| 9. | Affärs- eller yrkesverksamhet som bedrivs av utgivaren och, i tillämpliga fall, dess moderföretag. |
| 10. | Eventuella intressekonflikter. |
| 11. | Om utgivaren av e-pengatoken även ger ut andra kryptotillgångar eller även bedriver annan verksamhet med anknytning till kryptotillgångar bör detta tydligt anges. Utgivaren bör också ange om det finns någon koppling mellan utgivaren och den enhet som driver den teknik för distribuerade liggare som används för att ge ut kryptotillgången, inbegripet om protokollen drivs eller kontrolleras av en person med nära anknytning till projektdeltagarna. |
| 12. | Utgivarens finansiella situation under de senaste tre åren eller, om utgivaren inte har varit etablerad under de senaste tre åren, utgivarens finansiella situation sedan registreringsdagen. Den finansiella situationen ska bedömas utifrån en rättvisande översikt av utvecklingen och resultatet av den verksamhet som bedrivs av utgivaren och dess ställning för varje år och delperiod för vilken historisk finansiell information krävs, inbegripet orsakerna till väsentliga förändringar. Översikten ska vara en balanserad och fullständig analys av utvecklingen och resultatet av utgivarens verksamhet och av dess ställning, varvid hänsyn ska tas till verksamhetens storlek och komplexitet. |
| 13. | Förutom för utgivare av e-pengatoken som är undantagna från auktorisation i enlighet med artikel 48.4 och 48.5, inkluderas uppgifter om auktorisationen som utgivare av en e-pengatoken och namnet på den behöriga myndighet som beviljat sådan auktorisation. |
Del B: Information om e-pengatoken
| 1. | Namn och förkortning. |
| 2. | En beskrivning av egenskaperna hos e-pengatoken, inbegripet de uppgifter som krävs för klassificeringen av vitboken om kryptotillgångar i det register som avses i artikel 109, enligt vad som specificerats i enlighet med punkt 8 i den artikeln. |
| 3. | Uppgifter om alla fysiska eller juridiska personer (inklusive företagsadresser och/eller företagets hemvist) som deltar i utformningen och utvecklingen, exempelvis rådgivare, utvecklingsteam och leverantörer av kryptotillgångstjänster. |
Del C: Information om erbjudandet till allmänheten av e-pengatoken eller upptagandet av den token till handel
| 1. | En uppgift om huruvida vitboken om kryptotillgångar avser ett erbjudande till allmänheten av e-pengatoken eller upptagandet av den till handel. |
| 2. | I tillämpliga fall, det totala antalet enheter av e-pengatoken som ska erbjudas till allmänheten eller tas upp till handel. |
| 3. | I tillämpliga fall, namnet på de handelsplattformar för kryptotillgångar där ansökan om upptagande till handel av e-pengatoken görs. |
| 4. | Den lag som är tillämplig på erbjudandet till allmänheten av e-pengatoken samt behörig domstol. |
Del D: Information om de rättigheter och skyldigheter som är knutna till e-pengatoken
| 1. | En detaljerad beskrivning av vilka eventuella rättigheter och skyldigheter innehavaren av e-pengatoken har, inbegripet rätten till inlösen till nominellt värde samt förfarandet och villkoren för att utöva dessa rättigheter. |
| 2. | En beskrivning av villkoren för att ändra rättigheterna och skyldigheterna. |
| 3. | En beskrivning av innehavarnas rättigheter om utgivaren inte kan fullgöra sina skyldigheter, inbegripet vid insolvens. |
| 4. | En beskrivning av rättigheterna under genomförandet av återhämtningsplanen. |
| 5. | En beskrivning av rättigheterna under genomförandet av planen för inlösen. |
| 6. | Kontaktuppgifter för att lämna in klagomål och en beskrivning av förfarandena för hantering av klagomål och eventuella tvistlösningsmekanismer eller prövningsförfaranden som inrättats av utgivaren av e-pengatoken. |
| 7. | I tillämpliga fall, en beskrivning av skyddssystem som skyddar värdet på kryptotillgången och av ersättningssystem. |
| 8. | Den lag som är tillämplig på e-pengatoken samt behörig domstol. |
Del E: Information om den underliggande tekniken
| 1. | Information om den teknik som används, inbegripet teknik för distribuerade liggare, samt protokoll och tekniska standarder som används, vilka tillåter förvaring, lagring och överföring av e-pengatoken. |
| 2. | Information om de tekniska krav som köparen ska uppfylla för att få kontroll över e-pengatoken. |
| 3. | I tillämpliga fall, konsensusmekanismen. |
| 4. | Incitamentsmekanismer för att säkra transaktioner samt eventuella tillämpliga avgifter. |
| 5. | Om e-pengatoken ges ut, överförs och lagras med användning av teknik för distribuerade liggare som drivs av utgivaren eller en tredje part som agerar på uppdrag av utgivaren, inkluderas en detaljerad beskrivning av hur sådan teknik för distribuerade liggare fungerar. |
| 6. | Information om resultatet av översynen av den teknik som används, om en sådan översyn gjorts. |
Del F: Information om riskerna
| 1. | En beskrivning av de risker som är förknippade med utgivaren av e-pengatoken. |
| 2. | En beskrivning av de risker som är förknippade med e-pengatoken. |
| 3. | En beskrivning av de risker som är förknippade med den teknik som används samt eventuella riskreducerande åtgärder. |
BILAGA IV
MINIMIKAPITALKRAV FÖR LEVERANTÖRER AV KRYPTOTILLGÅNGSTJÄNSTER
| Leverantörer av kryptotillgångstjänster | Typer av kryptotillgångstjänster | Minimikapitalkrav enligt artikel 67.1 a | ||||||||||||
| Klass 1 | Leverantör av kryptotillgångstjänster som är auktoriserad för följande kryptotillgångstjänster
| 50 000 EUR | ||||||||||||
| Klass 2 | Leverantör av kryptotillgångstjänster som är auktoriserad för kryptotillgångstjänster enligt klass 1 och
| 125 000 EUR | ||||||||||||
| Klass 3 | Leverantör av kryptotillgångstjänster som är auktoriserad för kryptotillgångstjänster enligt klass 2 och
| 150 000 EUR |
BILAGA V
FÖRTECKNING ÖVER DE ÖVERTRÄDELSER SOM AVSES I AVDELNINGARNA III OCH VI FÖR UTGIVARE AV BETYDANDE TILLGÅNGSANKNUTNA TOKEN
| 1. | Utgivaren överträder artikel 22.1 genom att för varje betydande tillgångsanknuten token med ett utgivningsvärde som överstiger 100 000 000 EUR inte kvartalsvis rapportera till EBA de uppgifter som avses i första stycket a–d i den punkten. |
| 2. | Utgivaren överträder artikel 23.1 genom att inte stoppa utgivningen av en tillgångsanknuten token när de tröskelvärden som föreskrivs i den punkten uppnåtts eller genom att inte lämna in en plan till EBA inom 40 arbetsdagar efter det att dessa tröskelvärden uppnåtts för att säkerställa att transaktionernas uppskattade kvartalsvisa antal och genomsnittliga aggregerade värde per dag hålls under dessa tröskelvärden. |
| 3. | Utgivaren överträder artikel 23.4 genom att inte följa ändringarna av den plan som avses i punkt 1 b i den artikeln, i enlighet med vad EBA kräver. |
| 4. | Utgivaren överträder artikel 25 genom att inte underrätta EBA om alla planerade förändringar i sin affärsmodell som sannolikt kommer att ha betydande inflytande på köpbeslutet för innehavare eller presumtiva innehavare av betydande tillgångsanknutna token, eller genom att inte beskriva en sådan förändring i en vitbok om kryptotillgångar. |
| 5. | Utgivaren överträder artikel 25 genom att inte efterleva en åtgärd som EBA har begärt i enlighet med artikel 25.4. |
| 6. | Utgivaren överträder artikel 27.1 genom att inte agera hederligt, rättvist och professionellt. |
| 7. | Utgivaren överträder artikel 27.1 genom att inte kommunicera med innehavarna och presumtiva innehavare av den betydande tillgångsanknutna token på ett rättvisande, tydligt och icke vilseledande sätt. |
| 8. | Utgivaren överträder artikel 27.2 genom att inte agera i innehavarna av den tillgångsanknutna tokens bästa intresse, eller genom att ge vissa innehavare förmånsbehandling som inte anges i utgivarens vitbok om kryptotillgångar eller, i tillämpliga fall, marknadsföringsmaterial. |
| 9. | Utgivaren överträder artikel 28 genom att, på sin webbplats, inte offentliggöra den godkända vitbok om kryptotillgångar som avses i artikel 21.1 och, i tillämpliga fall, den reviderade vitbok om kryptotillgångar som avses i artikel 25. |
| 10. | Utgivaren överträder artikel 28 genom att inte offentliggöra vitboken om kryptotillgångar senast på startdatumet för erbjudandet av den betydande tillgångsanknutna token till allmänheten eller upptagandet till handel av denna token. |
| 11. | Utgivaren överträder artikel 28 genom att inte säkerställa att vitboken om tillgångsanknutna token och, i tillämpliga fall, den reviderade vitboken om kryptotillgångar förblir tillgängliga på dess webbplats under hela den tid som den betydande tillgångsanknutna token innehas av allmänheten. |
| 12. | Utgivaren överträder artikel 29.1 och 29.2 genom att offentliggöra marknadsföringsmaterial avseende ett erbjudande av en betydande tillgångsanknuten token till allmänheten eller ett upptagande av en sådan betydande tillgångsanknutna token till handel, som inte uppfyller de krav som anges punkterna 1 a–d och 2 i den artikeln. |
| 13. | Utgivaren överträder artikel 29.3 genom att inte offentliggöra marknadsföringsmaterial och eventuella revideringar av detta på sin webbplats. |
| 14. | Utgivaren överträder artikel 29.5 genom att inte rapportera marknadsföringsmaterial till EBA på begäran. |
| 15. | Utgivaren överträder artikel 29.6 genom att sprida marknadsföringsmaterial före offentliggörandet av vitboken om kryptotillgångar. |
| 16. | Utgivaren överträder artikel 30.1 genom att inte på ett tydligt, korrekt och transparent sätt på en offentlig och lättillgänglig del av sin webbplats redogöra för det antal betydande tillgångsanknutna token som är i omlopp och värdet på och sammansättningen av den tillgångsreserv som avses i artikel 36, eller genom att inte uppdatera erforderlig information minst varje månad. |
| 17. | Utgivaren överträder artikel 30.2 genom att inte så snart som möjligt på en offentlig och lättillgänglig del av sin webbplats offentliggöra en kortfattad, tydlig, korrekt och transparent sammanfattning av revisionsrapporten samt den fullständiga och omaskade revisionsrapporten avseende den tillgångsreserv som avses i artikel 36. |
| 18. | Utgivaren överträder artikel 30.3 genom att inte på ett tydligt, korrekt och transparent sätt på en offentlig och lättillgänglig del av sin webbplats redogöra för varje händelse som har eller sannolikt kommer att ha en betydande inverkan på värdet av den betydande tillgångsanknutna token eller på den tillgångsreserv som avses i artikel 36. |
| 19. | Utgivaren överträder artikel 31.1 genom att inte fastställa och upprätthålla ändamålsenliga och transparenta förfaranden för snabb, rättvis och konsekvent hantering av klagomål från innehavare av den betydande tillgångsanknutna token och andra berörda parter, inbegripet konsumentorganisationer som företräder innehavare av den betydande tillgångsanknutna token och genom att inte offentliggöra beskrivningar av dessa förfaranden eller, om den betydande tillgångsanknutna token distribueras, helt eller delvis, av tredjepartsenheter, genom att inte fastställa förfaranden för att även underlätta den hantering av klagomål mellan innehavare och tredjepartsenheter som avses i artikel 34.5 första stycket h. |
| 20. | Utgivaren överträder artikel 31.2 genom att inte möjliggöra för innehavarna av den betydande tillgångsanknutna token att kostnadsfritt lämna in klagomål. |
| 21. | Utgivaren överträder artikel 31.3 genom att inte utveckla och till innehavarna av den betydande tillgångsanknutna token tillhandahålla en mall för att lämna in klagomål och genom att inte föra register över alla mottagna klagomål och vilka åtgärder som vidtagits som svar på dessa. |
| 22. | Utgivaren överträder artikel 31.4 genom att inte snabbt och på ett rättvist sätt utreda alla klagomål eller genom att inte inom rimlig tid informera innehavarna av dess betydande tillgångsanknutna token om resultatet av sådana utredningar. |
| 23. | Utgivaren överträder artikel 32.1 genom att inte genomföra och upprätthålla effektiva policyer och förfaranden för att identifiera, förebygga, hantera och informera om intressekonflikter mellan sig och sina aktieägare eller medlemmar, sig och någon aktieägare eller medlem, oavsett om den är direkt eller indirekt, som har ett kvalificerat innehav i den, sig och medlemmarna i sitt ledningsorgan, sig och sina anställda, sig och innehavarna av den betydande tillgångsanknutna token eller sig och någon tredje part som tillhandahåller en av de funktioner som avses i artikel 34.5 första stycket h. |
| 24. | Utgivaren överträder artikel 32.2 genom att inte vidta alla lämpliga åtgärder för att identifiera, förebygga, hantera och informera om intressekonflikter som uppstår vid förvaltningen och investeringarna av den tillgångsreserv som avses i artikel 36. |
| 25. | Utgivaren överträder artikel 32.3 och 32.4 genom att inte på en framträdande plats på sin webbplats informera innehavarna av den betydande tillgångsanknutna token om den allmänna arten av och källorna till intressekonflikter samt de åtgärder som vidtagits för att begränsa dessa risker, eller genom att informationen inte är tillräckligt exakt för att de presumtiva innehavarna av den betydande tillgångsanknutna token ska kunna fatta ett välgrundat köpbeslut om en sådan token. |
| 26. | Utgivaren överträder artikel 33 genom att inte omedelbart underrätta EBA om alla förändringar i utgivarens ledningsorgan eller genom att inte förse EBA med all information som behövs för att bedöma efterlevnaden av artikel 34.2. |
| 27. | Utgivaren överträder artikel 34.1 genom att inte ha robusta styrningsarrangemang, som omfattar en tydlig organisationsstruktur med en väldefinierad, transparent och konsekvent ansvarsfördelning, ändamålsenliga metoder för att identifiera, hantera, övervaka och rapportera de risker för vilka utgivaren är eller kan bli utsatt för, samt ha tillfredsställande mekanismer för intern kontroll, däribland sunda förfaranden för förvaltning och redovisning. |
| 28. | Utgivaren överträder artikel 34.2 genom att ha ledamöter i sitt ledningsorgan som inte har tillräckligt gott anseende eller inte har lämpliga kunskaper, färdigheter och erfarenheter för att kunna utföra sina uppgifter eller inte kan visa att de kan avsätta tillräckligt med tid för att effektivt kunna utföra sina uppgifter. |
| 29. | Utgivaren överträder artikel 34.3 genom att inte låta sitt ledningsorgan bedöma eller regelbundet se över ändamålsenligheten med de arrangemang och förfaranden för policyer som införts för att efterleva kapitlen 2, 3, 5 och 6 i avdelning III eller genom att inte vidta lämpliga åtgärder för att avhjälpa eventuella brister i detta avseende. |
| 30. | Utgivaren överträder artikel 34.4 genom att ha aktieägare eller medlemmar, oavsett om de är direkta eller indirekta, med kvalificerade innehav som inte har tillräckligt gott anseende. |
| 31. | Utgivaren överträder artikel 34.5 genom att inte anta policyer och förfaranden som är tillräckligt ändamålsenliga för att säkerställa att denna förordning följs, framför allt genom att inte fastställa, upprätthålla och genomföra någon av de policyer och förfaranden som avses i första stycket a–k i den punkten. |
| 32. | Utgivaren överträder artikel 34.5 genom att inte ingå avtalsarrangemang med de tredjepartsenheter som avses i första stycket h i den punkten i vilka roller, ansvar, rättigheter och skyldigheter för både utgivaren och den berörda tredjepartsenheten anges, eller genom att inte föreskriva ett otvetydigt val av tillämplig lag. |
| 33. | Utgivaren överträder artikel 34.6 såvida inte den plan som avses i artikel 47 har inletts, genom att inte använda lämpliga och proportionerliga system, resurser och förfaranden för att säkerställa att dess tjänster och verksamhet utförs kontinuerligt och regelbundet, och genom att inte upprätthålla alla sina system och säkerhetsprotokoll för åtkomst i enlighet med lämpliga unionsstandarder. |
| 34. | Utgivaren överträder artikel 34.7 genom att inte lägga fram en plan för upphörande av tillhandahållandet av tjänster och verksamheter för EBA, för godkännande av sådant upphörande. |
| 35. | Utgivaren överträder artikel 34.8 genom att inte identifiera källor till operativa risker och genom att inte minimera dessa risker genom att utveckla lämpliga system, kontroller och förfaranden. |
| 36. | Utgivaren överträder artikel 34.9 genom att inte upprätta en kontinuitetspolicy och planer för att säkerställa att väsentliga uppgifter och funktioner bevaras och verksamheten bibehålls i händelse av ett avbrott i utgivarens IKT-system och förfaranden, eller, om detta inte är möjligt, ett snabbt återskapande av sådana uppgifter och funktioner och ett snabbt återupptagande av verksamheten. |
| 37. | Utgivaren överträder artikel 34.10 genom att inte ha interna kontrollmekanismer och ändamålsenliga förfaranden för riskhantering, inbegripet effektiva kontroll- och skyddssystem för förvaltningen av IKT-system i enlighet med förordning (EU) 2022/2554. |
| 38. | Utgivaren överträder artikel 34.11 genom att inte ha system och förfaranden som är adekvata för att skydda uppgifters tillgänglighet, äkthet, integritet och konfidentialitet i enlighet med förordning (EU) 2022/2554 och förordning (EU) 2016/679. |
| 39. | Utgivaren överträder artikel 34.12 genom att inte säkerställa att utgivaren regelbundet granskas av oberoende revisorer. |
| 40. | Utgivaren överträder artikel 35.1 genom att inte vid alla tidpunkter ha en kapitalbas som motsvarar minst det högsta av de belopp som anges i led a eller c i den punkten eller artikel 45.5. |
| 41. | Utgivaren överträder artikel 35.2 i denna förordning om dess kapitalbas inte består av de kärnprimärkapitalposter och instrument som avses i artiklarna 26–30 i förordning (EU) nr 575/2013 efter fullständiga avdrag enligt artikel 36 i den förordningen, utan tillämpning av de tröskelvärden för undantag som avses i artiklarna 46.4 och 48 i den förordningen. |
| 42. | Utgivaren överträder artikel 35.3 genom att inte uppfylla EBA:s krav på en högre kapitalbas, efter en bedömning som utförts i enlighet med leden a–g i den punkten. |
| 43. | Utgivaren överträder artikel 35.5 genom att inte regelbundet utföra stresstester som tar hänsyn till allvarliga men plausibla finansiella stresscenarier, till exempel räntechocker, och icke-finansiella stresscenarier, till exempel operativa risker. |
| 44. | Utgivaren överträder artikel 35.5 genom att inte uppfylla EBA:s krav på en högre kapitalbas på grundval av resultatet av stresstestet. |
| 45. | Utgivaren överträder artikel 36.1 genom att inte vid alla tidpunkter inneha och upprätthålla en tillgångsreserv. |
| 46. | Utgivaren överträder artikel 36.1 genom att inte säkerställa att tillgångsreserven är sammansatt och förvaltas på ett sådant sätt att de risker som är förknippade med de tillgångar som betydande tillgångsanknutna token hänvisar till täcks. |
| 47. | Utgivaren överträder artikel 36.1 genom att inte säkerställa att tillgångsreserven är sammansatt och förvaltas på ett sådant sätt att de likviditetsrisker som är förknippade med innehavarnas permanenta rätt till inlösen hanteras. |
| 48. | Utgivaren överträder artikel 36.3 genom att inte säkerställa att tillgångsreserven är operativt avskild från utgivarens egendom samt från tillgångsreserven för andra tillgångsanknutna token. |
| 49. | Utgivaren överträder artikel 36.6 om dess ledningsorgan inte säkerställer ändamålsenlig och ansvarsfull förvaltning av tillgångsreserven. |
| 50. | Utgivaren överträder artikel 36.6 genom att inte säkerställa att utgivning och inlösen av den betydande tillgångsanknutna token alltid åtföljs av en motsvarande ökning eller minskning av tillgångsreserven. |
| 51. | Utgivaren överträder artikel 36.7 genom att inte fastställa det sammanlagda värdet för tillgångsreserven utifrån marknadspriser, och genom att inte se till att dess sammanlagda värde alltid motsvarar minst det sammanlagda värdet av fordringarna gentemot utgivaren från innehavare av den betydande tillgångsanknutna token i omlopp. |
| 52. | Utgivaren överträder artikel 36.8 genom att inte ha en tydlig och detaljerad policy som beskriver stabiliseringsmekanismen för den betydande tillgångsanknutna token som uppfyller villkoren i leden a–g i den punkten. |
| 53. | Utgivaren överträder artikel 36.9 genom att inte var sjätte månad låta genomföra en oberoende revision av tillgångsreserven, från och med dagen då utgivaren erhållit auktorisation eller från och med dagen för godkännandet av vitboken om kryptotillgångar enligt artikel 17. |
| 54. | Utgivaren överträder artikel 36.10 genom att inte meddela EBA resultatet av revisionen i enlighet med den punkten eller genom att inte offentliggöra resultatet av revisionen inom två veckor från dagen för meddelandet till EBA. |
| 55. | Utgivaren överträder artikel 37.1 genom att inte upprätta, upprätthålla och genomföra policyer, förfaranden och avtalsarrangemang för förvaring som vid alla tidpunkter säkerställer att de villkor som anges i första stycket a–e i den punkten är uppfyllda. |
| 56. | Utgivaren överträder artikel 37.2 genom att inte vid utgivning av två eller flera betydande tillgångsanknutna token ha infört en förvaringspolicy för varje pool av tillgångsreserver. |
| 57. | Utgivaren överträder artikel 37.3 genom att inte säkerställa att reservtillgångarna tas i förvar av en leverantör av kryptotillgångstjänster som tillhandahåller förvaring och administration av kryptotillgångar för kunders räkning, ett kreditinstitut eller ett värdepappersföretag senast fem arbetsdagar efter dagen för utgivningen av den berörda betydande tillgångsanknutna token. |
| 58. | Utgivaren överträder artikel 37.4 genom att inte handla med all tillbörlig skicklighet, omsorg och aktsamhet vid urval, utseende och granskning av de leverantörer av kryptotillgångstjänster, kreditinstitut och värdepappersföretag som utses till förvaringsinstitut för reservtillgångarna, eller genom att inte säkerställa att förvaringsinstitutet är en annan juridisk person än utgivaren. |
| 59. | Utgivaren överträder artikel 37.4 genom att inte säkerställa att leverantörer av kryptotillgångstjänster, kreditinstitut och värdepappersföretag som utses att förvara reservtillgångarna har de nödvändiga sakkunskaperna och ett gott anseende på marknaden för att agera som förvaringsinstitut för sådana reservtillgångar. |
| 60. | Utgivaren överträder artikel 37.4 genom att inte säkerställa i avtalsarrangemangen med förvaringsinstituten att reservtillgångarna som förvaras är skyddade mot fordringar från förvaringsinstitutets borgenärer. |
| 61. | Utgivaren överträder artikel 37.5 genom att inte i förfaranden och policyer för förvaring fastställa urvalskriterierna för utseende av leverantörer av kryptotillgångstjänster, kreditinstitut eller värdepappersföretag till förvaringsinstitut för reservtillgångarna eller genom att inte fastställa ett förfarande för att se över sådana utnämningar. |
| 62. | Utgivaren överträder artikel 37.5 genom att inte regelbundet se över utnämningen av leverantörer av kryptotillgångstjänster, kreditinstitut eller värdepappersföretag till förvaringsinstitut för reservtillgångarna, genom att inte utvärdera sina exponeringar mot sådana förvaringsinstitut, eller genom att inte kontinuerligt övervaka den finansiella situationen för sådana förvaringsinstitut. |
| 63. | Utgivaren överträder artikel 37.6 genom att inte säkerställa att förvaringen av reservtillgångarna sker i enlighet med första stycket a–d i den punkten. |
| 64. | Utgivaren överträder artikel 37.7 genom att inte utse en leverantör av kryptotillgångstjänster, ett kreditinstitut eller ett värdepappersföretag till förvaringsinstitut för reservtillgångar, styrkt genom ett avtalsarrangemang, eller genom att inte via ett sådant avtalsarrangemang reglera det informationsflöde som är nödvändigt för att utgivaren av den betydande tillgångsanknutna token, leverantören av kryptotillgångstjänster, kreditinstitutet och värdepappersföretaget ska kunna utföra sina uppgifter som förvaringsinstitut. |
| 65. | Utgivaren överträder artikel 38.1 genom att investera tillgångsreserven i produkter som inte är mycket likvida finansiella instrument med minimal marknadsrisk och kreditrisk och minimala koncentrationsrisker eller om sådana investeringar inte kan avvecklas snabbt och med minimala negativa priseffekter. |
| 66. | Utgivaren överträder artikel 38.3 genom att inte i enhetlighet med artikel 37 förvara de finansiella instrument i vilka tillgångsreserven investeras. |
| 67. | Utgivaren överträder artikel 38.4 genom att inte bära alla vinster och förluster och eventuella motpartsrisker eller operativa risker som följer av investeringen av tillgångsreserven. |
| 68. | Utgivaren överträder artikel 39.1 genom att inte upprätta, upprätthålla och genomföra tydliga och detaljerade policyer och förfaranden avseende den permanenta rätten till inlösen för innehavare av den betydande tillgångsanknutna token. |
| 69. | Utgivaren överträder artikel 39.1 och 39.2 genom att inte säkerställa att innehavare av den betydande tillgångsanknutna token har en permanent rätt till inlösen i enlighet med de punkterna, och genom att inte upprätta en policy för sådan permanent rätt till inlösen som uppfyller villkoren i artikel 39.2 första stycket a–e. |
| 70. | Utgivaren överträder artikel 39.3 genom att tillämpa avgifter vid inlösen av den betydande tillgångsanknutna token. |
| 71. | Utgivaren överträder artikel 40 genom att bevilja ränta i relation till den betydande tillgångsanknutna token. |
| 72. | Utgivaren överträder artikel 45.1 genom att inte införa, tillämpa och upprätthålla en ersättningspolicy som främjar sund och effektiv riskhantering av utgivare av betydande tillgångsanknutna token och som inte skapar incitament för urvattnade riskstandarder. |
| 73. | Utgivaren överträder artikel 45.2 genom att inte säkerställa att dess betydande tillgångsanknutna token kan förvaras av olika leverantörer av kryptotillgångstjänster som är auktoriserade för förvaring och administration av kryptotillgångar för kunders räkning, på rättvisa, rimliga och icke-diskriminerande villkor. |
| 74. | Utgivaren överträder artikel 45.3 genom att inte bedöma och övervaka likviditetsbehoven för att kunna uppfylla begäran om inlösen av den betydande tillgångsanknutna token av dess innehavare. |
| 75. | Utgivaren överträder artikel 45.3 genom att inte upprätta, upprätthålla och genomföra en policy och förfaranden för likviditetsförvaltning, eller genom att inte, med sådan policy och sådana förfaranden, säkerställa att reservtillgångarna har en resilient likviditetsprofil som gör det möjligt för utgivaren av den betydande tillgångsanknutna token att fortsätta att fungera normalt, även i scenarier med likviditetsstress. |
| 76. | Utgivaren överträder artikel 45.4 genom att inte regelbundet genomföra likviditetsstresstester eller genom att inte skärpa likviditetskraven om detta begärs av EBA på grundval av resultatet av sådana tester. |
| 77. | Utgivaren överträder artikel 46.1 genom att inte utarbeta och upprätthålla en återhämtningsplan som föreskriver vilka åtgärder som utgivaren av den betydande tillgångsanknutna token ska vidta för att återställa efterlevnaden av de krav som gäller för tillgångsreserven om utgivaren inte uppfyller dessa krav, inbegripet att se till att dess tjänster som rör den betydande tillgångsanknutna token kan upprätthållas, verksamheten snabbt kan återupptas och utgivarens skyldigheter kan fullgöras vid händelser som medför en betydande risk för avbrott i verksamheten. |
| 78. | Utgivaren överträder artikel 46.1 genom att inte utarbeta och upprätthålla en återhämtningsplan som innehåller lämpliga villkor och förfaranden för att säkerställa ett snabbt genomförande av återhämtningsåtgärder och ett brett urval av återhämtningsalternativ som anges i tredje stycket i den punkten. |
| 79. | Utgivaren överträder artikel 46.2 genom att inte meddela EBA återhämtningsplanen och, i tillämpliga fall, sina resolutions- och tillsynsmyndigheter inom sex månader från dagen för auktorisation enligt artikel 21 eller från dagen för godkännande av vitboken om kryptotillgångar enligt artikel 17. |
| 80. | Utgivaren överträder artikel 46.2 genom att inte regelbundet se över eller uppdatera återhämtningsplanen. |
| 81. | Utgivaren överträder artikel 47.1 genom att inte utarbeta och upprätthålla en operativ plan för att stödja ordnad inlösen av varje betydande tillgångsanknuten token. |
| 82. | Utgivaren överträder artikel 47.2 genom att inte ha en plan för inlösen som visar att utgivaren av den betydande tillgångsanknutna token har förmåga att genomföra inlösen av den utestående betydande tillgångsanknutna token som getts ut utan att orsaka otillbörlig ekonomisk skada för innehavarna av den eller för stabiliteten på marknaderna för reservtillgångarna. |
| 83. | Utgivaren överträder artikel 47.2 genom att inte ha en plan för inlösen som innehåller avtalsarrangemang, förfaranden eller system, inbegripet utnämning av en tillfällig förvaltare, för att säkerställa att alla innehavare av den betydande tillgångsanknutna token behandlas likvärdigt och för att säkerställa att intäkterna från försäljningen av de återstående reservtillgångarna utbetalas i god tid till innehavarna av den betydande tillgångsanknutna token. |
| 84. | Utgivaren överträder artikel 47.2 genom att inte ha en plan för inlösen som säkerställer kontinuitet i all kritisk verksamhet som är nödvändig för ordnad inlösen och som utförs av utgivaren eller av en tredjepartsenhet. |
| 85. | Utgivaren överträder artikel 47.3 genom att inte meddela EBA planen för inlösen inom sex månader från dagen för auktorisation enligt artikel 21 eller från dagen för godkännandet av vitboken om kryptotillgångar enligt artikel 17. |
| 86. | Utgivaren överträder artikel 47.3 genom att inte regelbundet se över eller uppdatera planen för inlösen. |
| 87. | Utgivaren överträder artikel 88.1, utom när villkoren i artikel 88.2 är uppfyllda, genom att inte så snart som möjligt informera allmänheten om insiderinformation som avses i artikel 87 och som direkt berör utgivaren, på ett sätt som gör det möjligt för allmänheten att snabbt få tillgång till och bedöma denna information på ett fullständigt, korrekt och punktligt sätt. |
BILAGA VI
FÖRTECKNING ÖVER ÖVERTRÄDELSER AV BESTÄMMELSERNA I AVDELNING IV OCH AVDELNING III FÖR UTGIVARE AV BETYDANDE E-PENGATOKEN
| 1. | Utgivaren överträder artikel 22.1 genom att för varje betydande e-pengatoken denominerad i en valuta som inte är en officiell medlemsstatsvaluta med ett utgivningsvärde som överstiger 100 000 000 EUR inte kvartalsvis rapportera till EBA de uppgifter som avses i första stycket a–d i den punkten. |
| 2. | Utgivaren överträder artikel 23.1 genom att inte stoppa utgivningen av en betydande e-pengatoken denominerad i en valuta som inte är en officiell medlemsstatsvaluta när de tröskelvärden som föreskrivs i den punkten uppnåtts eller genom att inte lämna in en plan till EBA inom 40 arbetsdagar efter det att de tröskelvärdena uppnåtts för att säkerställa att transaktionernas uppskattade kvartalsvisa genomsnittliga antal och genomsnittliga aggregerade värde per dag hålls under dessa tröskelvärden. |
| 3. | Utgivaren överträder artikel 23.4 genom att inte följa ändringarna av den plan som avses i punkt 1 b i den artikeln, i enlighet med vad EBA kräver. |
| 4. | Utgivaren överträder artikel 35.2 i denna förordning om dess kapitalbas inte består av de kärnprimärkapitalposter och instrument som avses i artiklarna 26–30 i förordning (EU) nr 575/2013 efter fullständiga avdrag enligt artikel 36 i den förordningen, utan tillämpning av de tröskelvärden för undantag som avses i artiklarna 46.4 och 48 i den förordningen. |
| 5. | Utgivaren överträder artikel 35.3 genom att inte uppfylla EBA:s krav på en högre kapitalbas, efter en bedömning som utförts i enlighet med leden a–g i den punkten. |
| 6. | Utgivaren överträder artikel 35.5 genom att inte regelbundet utföra stresstester som tar hänsyn till allvarliga men plausibla finansiella stresscenarier, till exempel räntechocker och icke-finansiella stresscenarier såsom operativa risker. |
| 7. | Utgivaren överträder artikel 35.5 genom att inte uppfylla EBA:s krav på en högre kapitalbas på grundval av resultatet av stresstestet. |
| 8. | Utgivaren överträder artikel 36.1 genom att inte vid alla tidpunkter inneha och upprätthålla en tillgångsreserv. |
| 9. | Utgivaren överträder artikel 36.1 genom att inte säkerställa att tillgångsreserven är sammanställd och förvaltas på ett sådant sätt att riskerna i samband med den officiella valuta som de betydande e-pengatoken hänvisar till är täckta. |
| 10. | Utgivaren överträder artikel 36.1 genom att inte säkerställa att tillgångsreserven är sammanställd och förvaltas på ett sådant sätt att likviditetsriskerna i samband med innehavarnas permanenta rätt till inlösen hanteras. |
| 11. | Utgivaren överträder artikel 36.3 genom att inte säkerställa att tillgångsreserven är operativt avskild från utgivarens egendom samt från tillgångsreserven för andra e-pengatoken. |
| 12. | Utgivaren överträder artikel 36.6 om dess ledningsorgan inte säkerställer ändamålsenlig och ansvarsfull förvaltning av tillgångsreserven. |
| 13. | Utgivaren överträder artikel 36.6 genom att inte säkerställa att utgivning och inlösen av den betydande e-pengatoken alltid motsvaras av en motsvarande ökning eller minskning av tillgångsreserven. |
| 14. | Utgivaren överträder artikel 36.7 genom att inte fastställa det sammanlagda värdet av tillgångsreserven utifrån marknadspriser, och genom att inte säkerställa att dess sammanlagda värde alltid minst motsvarar det sammanlagda värdet av fordringarna gentemot utgivaren från innehavare av den betydande e-pengatoken i omlopp. |
| 15. | Utgivaren överträder artikel 36.8 genom att inte ha en tydlig och detaljerad policy som beskriver stabiliseringsmekanismen för den betydande e-pengatoken som uppfyller villkoren i leden a–g i den punkten. |
| 16. | Utgivaren överträder artikel 36.9 genom att inte låta genomföra en oberoende revision av tillgångsreserven var sjätte månad från dagen för erbjudandet till allmänheten eller upptagandet till handel. |
| 17. | Utgivaren överträder artikel 36.10 genom att inte meddela EBA resultatet av revisionen i enlighet med den punkten eller genom att inte offentliggöra resultatet av revisionen inom två veckor från dagen för meddelandet till EBA. |
| 18. | Utgivaren överträder artikel 37.1 genom att inte upprätta, upprätthålla och genomföra policyer, förfaranden och avtalsarrangemang för förvaring som vid alla tidpunkter säkerställer att de villkor som anges i första stycket a–e i den punkten är uppfyllda. |
| 19. | Utgivaren överträder artikel 37.2 genom att inte vid utgivning av två eller flera betydande e-pengatoken ha infört en förvaringspolicy för varje pool av tillgångsreserver. |
| 20. | Utgivaren överträder artikel 37.3 genom att inte säkerställa att reservtillgångarna tas i förvar av en leverantör av kryptotillgångstjänster som tillhandahåller förvaring och administration av kryptotillgångar för kunders räkning, ett kreditinstitut eller ett värdepappersföretag senast fem arbetsdagar efter dagen för utgivningen av den berörda betydande e-pengatoken. |
| 21. | Utgivaren överträder artikel 37.4 genom att inte handla med all tillbörlig skicklighet, omsorg och aktsamhet vid urval, utseende och granskning av de leverantörer av kryptotillgångstjänster, kreditinstitut och värdepappersföretag som utses till förvaringsinstitut för reservtillgångarna, eller genom att inte säkerställa att förvaringsinstitutet är en annan juridisk person än utgivaren. |
| 22. | Utgivaren överträder artikel 37.4 genom att inte säkerställa att leverantörer av kryptotillgångstjänster, kreditinstitut och värdepappersföretag som utses att förvara reservtillgångarna har de nödvändiga sakkunskaperna och ett gott anseende på marknaden för att agera som förvaringsinstitut för sådana reservtillgångar. |
| 23. | Utgivaren överträder artikel 37.4 genom att inte säkerställa i avtalsarrangemangen med förvaringsinstituten att reservtillgångarna som förvaras är skyddade mot fordringar från förvaringsinstitutets borgenärer. |
| 24. | Utgivaren överträder artikel 37.5 genom att inte i förfaranden och policyer för förvaring fastställa urvalskriterierna för utseende av leverantörer av kryptotillgångstjänster, kreditinstitut eller värdepappersföretag till förvaringsinstitut för reservtillgångarna eller genom att inte fastställa ett förfarande för att se över sådana utnämningar. |
| 25. | Utgivaren överträder artikel 37.5 genom att inte regelbundet se över utnämningen av leverantörer av kryptotillgångstjänster, kreditinstitut eller värdepappersföretag till förvaringsinstitut för reservtillgångarna eller genom att inte utvärdera sina exponeringar mot sådana förvaringsinstitut och kontinuerligt övervaka de finansiella förhållandena vid sådana förvaringsinstitut. |
| 26. | Utgivaren överträder artikel 37.6 genom att inte säkerställa att förvaringen av reservtillgångarna sker i enlighet med första stycket a–d i den punkten. |
| 27. | Utgivaren överträder artikel 37.7 genom att inte utse en leverantör av kryptotillgångstjänster, ett kreditinstitut eller ett värdepappersföretag till förvaringsinstitut för reservtillgångar, styrkt genom ett avtalsarrangemang, eller genom att inte via ett sådant avtalsarrangemang reglera det informationsflöde som är nödvändigt för att utgivaren av den betydande e-pengatoken, leverantören av kryptotillgångstjänster, kreditinstitutet och värdepappersföretaget ska kunna utföra sina uppgifter som förvaringsinstitut. |
| 28. | Utgivaren överträder artikel 38.1 genom att investera tillgångsreserven i produkter som inte är mycket likvida finansiella instrument med minimal marknadsrisk och kreditrisk och minimala koncentrationsrisker eller om sådana investeringar inte kan avvecklas snabbt och med minimala negativa priseffekter. |
| 29. | Utgivaren överträder artikel 38.3 genom att inte i enlighet med artikel 37 förvara de finansiella instrument i vilka tillgångsreserven investeras. |
| 30. | Utgivaren överträder artikel 38.4 genom att inte bära alla vinster och förluster och eventuella motpartsrisker eller operativa risker som följer av investeringen av tillgångsreserven. |
| 31. | Utgivaren överträder artikel 45.1 genom att inte införa, tillämpa och upprätthålla en ersättningspolicy som främjar sund och effektiv riskhantering av utgivare av betydande e-pengatoken och som inte skapar incitament för urvattnade riskstandarder. |
| 32. | Utgivaren överträder artikel 45.2 genom att inte säkerställa att dess betydande e-pengatoken kan förvaras av olika leverantörer av kryptotillgångstjänster som är auktoriserade för förvaring och administration av kryptotillgångar för kunders räkning på rättvisa, rimliga och icke-diskriminerande villkor. |
| 33. | Utgivaren överträder artikel 45.3 genom att inte bedöma och övervaka likviditetsbehoven för att kunna uppfylla begäran om inlösen av den betydande e-pengatoken av dess innehavare. |
| 34. | Utgivaren överträder artikel 45.3 genom att inte upprätta, upprätthålla och genomföra en policy och förfaranden för likviditetsförvaltning, eller genom att inte säkerställa med en sådan policy och sådana förfaranden att reservtillgångarna har en resilient likviditetsprofil som gör det möjligt för utgivaren av den betydande e-pengatoken att fortsätta att fungera normalt, även i scenarier med likviditetsstress. |
| 35. | Utgivaren överträder artikel 45.4 genom att inte regelbundet genomföra likviditetsstresstester eller genom att inte skärpa likviditetskraven om detta begärs av EBA på grundval av resultatet av sådana tester. |
| 36. | Utgivaren överträder artikel 45.5 genom att inte vid varje tidpunkt uppfylla kapitalbaskravet. |
| 37. | Utgivaren överträder artikel 46.1 genom att inte utarbeta och upprätthålla en återhämtningsplan som föreskriver vilka åtgärder som utgivaren av betydande e-pengatoken ska vidta för att återställa efterlevnaden av de krav som gäller för tillgångsreserven om utgivaren inte uppfyller dessa krav, inbegripet att se till att dess tjänster som rör den betydande e-pengatoken kan upprätthållas, verksamheten snabbt kan återupptas och utgivarens skyldigheter kan fullgöras vid händelser som medför en betydande risk för avbrott i verksamheten. |
| 38. | Utgivaren överträder artikel 46.1 genom att inte utarbeta och upprätthålla en återhämtningsplan som innehåller lämpliga villkor och förfaranden för att säkerställa ett snabbt genomförande av återhämtningsåtgärder och ett brett urval av återhämtningsalternativ som anges i tredje stycket a, b och c i den punkten. |
| 39. | Utgivaren överträder artikel 46.2 genom att inte underrätta EBA och, i tillämpliga fall, sina resolutions- och tillsynsmyndigheter om återhämtningsplanen inom sex månader från dagen för erbjudandet till allmänheten eller upptagandet till handel. |
| 40. | Utgivaren överträder artikel 46.2 genom att inte regelbundet se över eller uppdatera återhämtningsplanen. |
| 41. | Utgivaren överträder artikel 47.1 genom att inte utarbeta och upprätthålla en operativ plan som stöder ordnad inlösen av varje betydande e-pengatoken. |
| 42. | Utgivaren överträder artikel 47.2 genom att inte ha en plan för inlösen som visar att utgivaren av den betydande e-pengatoken har förmåga att genomföra inlösen av den utestående betydande e-pengatoken som getts ut utan att orsaka otillbörlig ekonomisk skada för innehavarna av den eller för stabiliteten på marknaderna för reservtillgångarna. |
| 43. | Utgivaren överträder artikel 47.2 genom att inte ha en plan för inlösen som innehåller avtalsarrangemang, förfaranden eller system, inbegripet utnämning av en tillfällig förvaltare, för att säkerställa att alla innehavare av den betydande e-pengatoken behandlas likvärdigt och att intäkterna från försäljningen av de återstående reservtillgångarna utbetalas i tid till innehavarna av den betydande e-pengatoken. |
| 44. | Utgivaren överträder artikel 47.2 genom att inte ha en plan för inlösen som säkerställer kontinuitet i all kritisk verksamhet som är nödvändig för ordnad inlösen och som utförs av utgivaren eller av tredjepartsenheter. |
| 45. | Utgivaren överträder artikel 47.3 genom att inte meddela EBA planen för inlösen inom sex månader från dagen för erbjudandet till allmänheten eller upptagandet till handel. |
| 46. | Utgivaren överträder artikel 47.3 genom att inte regelbundet se över och uppdatera planen för inlösen. |